惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
重要聲明
發(fā)行人及全體董事、監(jiān)事、高級管理人員承諾招股說明書及其摘要不存在
虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，并對其真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)個別
和連帶的法律責(zé)任。
公司負(fù)責(zé)人和主管會計(jì)工作的負(fù)責(zé)人、會計(jì)機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé)人保證招股說明書及其
摘要中財(cái)務(wù)會計(jì)資料真實(shí)、完整。
保薦人承諾，經(jīng)證券監(jiān)督管理機(jī)構(gòu)認(rèn)定：（1）本次首次公開發(fā)行構(gòu)成欺詐發(fā)
行等嚴(yán)重違法行為；（2）保薦人未勤勉盡責(zé)導(dǎo)致其為發(fā)行人首次公開發(fā)行股票制
作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給投資者造成損失的，
將先行賠償投資者損失。
中國證監(jiān)會、其他政府部門對本次發(fā)行所做的任何決定或意見，均不表明
其對發(fā)行人股票的價值或投資者的收益作出實(shí)質(zhì)性判斷或者保證。任何與之相
反的聲明均屬虛假不實(shí)陳述。
根據(jù)《證券法》的規(guī)定，股票依法發(fā)行后，發(fā)行人經(jīng)營與收益的變化，由發(fā)
行人自行負(fù)責(zé)，由此變化引致的投資風(fēng)險，由投資者自行負(fù)責(zé)。
投資者若對招股說明書及其摘要存在任何疑問，應(yīng)咨詢自己的股票經(jīng)紀(jì)人
、律師、會計(jì)師或其他專業(yè)顧問。
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第一節(jié) 重大事項(xiàng)提示
一、特別風(fēng)險提示
本公司特別提醒投資者注意招股說明書 “風(fēng)險因素”部分的以下風(fēng)險：
（一）依賴汽車行業(yè)的風(fēng)險
報告期內(nèi)，公司汽車電子板塊的業(yè)務(wù)規(guī)模及占比呈現(xiàn)持續(xù)上升的趨勢。
2014 年、2015 年、2016 年和 2017 年 1-3 月，公司汽車電子板塊收入占主營業(yè)務(wù)
收入的比例分別為 56.45%、58.64%、63.99%和 64.57%；汽車電子板塊毛利占主
營業(yè)務(wù)毛利的比例分別為 74.70%、75.64%、78.00%和 72.12%。該板塊受汽車行
業(yè)整體發(fā)展的影響較大，且除汽車電子板塊外，公司精密電子部件與壓鑄板塊
也有部分產(chǎn)品應(yīng)用于汽車相關(guān)產(chǎn)業(yè)。因此，若汽車行業(yè)整體發(fā)展速度放緩，則
將對公司的進(jìn)一步發(fā)展造成一定影響。
（二）視盤機(jī)市場萎縮的風(fēng)險
報告期內(nèi)，本公司精密電子部件板塊的收入主要來自生產(chǎn)視盤機(jī)機(jī)芯以及制
造視盤機(jī)的相關(guān)零部件（如激光頭、FPC 等）業(yè)務(wù)，其中以 2016 年為例，該等
視盤機(jī)相關(guān)業(yè)務(wù)收入約占精密電子部件板塊收入的 90.52%，而報告期內(nèi)公司精
密電子部件板塊的收入、毛利及占比呈現(xiàn)較明顯的下降趨勢，具體情況如下：
單位：萬元
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
項(xiàng)目
金額 占比 金額 占比 金額 占比 金額 占比
業(yè)務(wù)收入 18,341.76 18.44% 95,973.29 22.60% 113,619.62 27.41% 150,994.35 33.12%
業(yè)務(wù)成本 16,575.23 21.56% 89,423.61 27.63% 106,271.02 32.46% 137,645.83 37.96%
業(yè)務(wù)毛利 1,766.53 7.82% 6,549.68 6.48% 7,348.60 8.44% 13,348.52 14.31%
業(yè)務(wù)毛利率 9.63% 6.82% 6.47% 8.84%
公司毛利率 22.71% 23.79% 21.01% 20.47%
假設(shè) 2014 年、2015 年、2016 年和 2017 年 1-3 月精密電子部件各項(xiàng)產(chǎn)品（機(jī)
芯、激光頭、FPC 等）平均銷售單價均下降 25%，則本公司各期毛利率將分別下
降 7.18、5.81、4.56 和 1.71 個百分點(diǎn)。隨著視盤機(jī)業(yè)務(wù)在本公司總體業(yè)務(wù)中比重
持續(xù)降低，相關(guān)產(chǎn)品銷售單價下行對于本公司毛利率影響持續(xù)減輕。精密電子部
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件各項(xiàng)產(chǎn)品（機(jī)芯、激光頭、FPC 等）如平均銷售單價均上升或下降 25%、10%、
5%對于公司報告期毛利率的敏感性分析如下：
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
毛利率 變動 毛利率 變動 毛利率 變動 毛利率 變動
+25% 24.35% 1.64% 27.87% 4.08% 26.07% 5.07% 26.55% 6.08%
+10% 23.37% 0.66% 25.48% 1.68% 23.12% 2.11% 23.02% 2.55%
+5% 23.04% 0.33% 24.64% 0.85% 22.08% 1.07% 21.76% 1.30%
0 22.71% - 23.79% - 21.01% - 20.47% -
-5% 22.38% -0.34% 22.92% -0.87% 19.91% -1.10% 19.13% -1.34%
-10% 22.04% -0.67% 22.03% -1.76% 18.78% -2.23% 17.74% -2.72%
-25% 21.00% -1.71% 19.23% -4.56% 15.20% -5.81% 13.29% -7.18%
2017 年 1-3 月、2016 年、2015 年和 2014 年前五大客戶中，本公司僅向 Hitachi
銷售視盤機(jī)相關(guān)產(chǎn)品，銷售金額分別為 13,982.17 萬元、73,141.73 萬元、75,473.30
萬元和 91,119.93 萬元，占各期營業(yè)收入的比例分別為 14.05%、17.22%、18.21%
和 19.99%。近年來，隨著消費(fèi)升級以及產(chǎn)業(yè)換代，硬件存儲與網(wǎng)絡(luò)存儲技術(shù)不
斷進(jìn)步、成本不斷降低，使得視盤機(jī)市場持續(xù)縮小。報告期各期發(fā)行人向 Hitachi
銷售視盤機(jī)產(chǎn)品的金額和在銷售收入中的占比總體下降。發(fā)行人視盤機(jī)相關(guān)產(chǎn)品
價格如持續(xù)下行，將會對發(fā)行人毛利率造成一定不利影響。
（三）知識產(chǎn)權(quán)糾紛的風(fēng)險
公司生產(chǎn)的汽車電子、精密電子部件等產(chǎn)品涉及多項(xiàng)音頻、視頻相關(guān)專利或
專有技術(shù)。目前相關(guān)專利權(quán)人主要為歐美、日本企業(yè)或國際專利聯(lián)盟。就上述專
利或?qū)Ｓ屑夹g(shù)，公司已盡力查找專利權(quán)人，并與已知的專利權(quán)人簽署了相關(guān)專利
授權(quán)協(xié)議。由于音頻、視頻相關(guān)技術(shù)的復(fù)雜性、專業(yè)性及較快的更新速度，公司
無法充分預(yù)測相關(guān)技術(shù)、工藝、外形在全球范圍內(nèi)專利申請情況；同時許可使用
費(fèi)用的計(jì)算、申報方法一般相對復(fù)雜，在操作時存在精確計(jì)量的難度及理解不一
致的可能。因此，公司無法完全排除未來發(fā)生專利糾紛的風(fēng)險。
截至招股說明書簽署日，本公司不存在尚未了結(jié)的知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)訴訟、仲裁
情況，但是若未來發(fā)生知識產(chǎn)權(quán)糾紛，將可能會對公司盈利能力產(chǎn)生不利影響。
發(fā)行人控股股東華陽投資已作出承諾：發(fā)行人及其控股子公司生產(chǎn)產(chǎn)品涉及
多種知識產(chǎn)權(quán)，且該等知識產(chǎn)權(quán)的權(quán)利人主要為境外企業(yè)或組織。由于相關(guān)知識
產(chǎn)權(quán)的復(fù)雜性及權(quán)利人的分散性，發(fā)行人無法完全排除知識產(chǎn)權(quán)發(fā)生糾紛的風(fēng)
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險。華陽投資已充分了解該情況，若發(fā)行人及其控股子公司未來因知識產(chǎn)權(quán)許可
使用產(chǎn)生糾紛并需就知識產(chǎn)權(quán)許可使用費(fèi)用進(jìn)行補(bǔ)繳，則華陽投資將承擔(dān)該等費(fèi)
用。
發(fā)行人實(shí)際控制人已作出承諾：發(fā)行人及其控股子公司生產(chǎn)產(chǎn)品涉及多種知
識產(chǎn)權(quán)，且該等知識產(chǎn)權(quán)的權(quán)利人主要為境外企業(yè)或組織，相關(guān)知識產(chǎn)權(quán)較為復(fù)
雜、權(quán)利人較為分散，發(fā)行人所使用的知識產(chǎn)權(quán)存在發(fā)生糾紛的風(fēng)險。發(fā)行人實(shí)
際控制人已充分了解該情況，若發(fā)行人及其控股子公司未來因知識產(chǎn)權(quán)許可使用
產(chǎn)生糾紛并需就知識產(chǎn)權(quán)許可使用費(fèi)用進(jìn)行補(bǔ)繳，則發(fā)行人實(shí)際控制人將承擔(dān)該
等費(fèi)用。
此外，本公司在長期的技術(shù)研發(fā)和經(jīng)驗(yàn)積累中取得了一系列與自主核心技
術(shù)相關(guān)的專利和專有技術(shù)，如果其他企業(yè)未經(jīng)本公司授權(quán)而擅自使用本公司的
知識產(chǎn)權(quán)，將對公司的生產(chǎn)經(jīng)營、市場份額、聲譽(yù)等方面造成不利影響。另一
方面，如果未來在知識產(chǎn)權(quán)運(yùn)用或者保護(hù)過程中涉及法律訴訟的情況，公司可
能需要事先支付部分訴訟費(fèi)用，從而對公司的生產(chǎn)經(jīng)營造成一定的不確定性。
（四）提供委托加工服務(wù)業(yè)務(wù)的風(fēng)險
本公司精密電子部件板塊中的部分收入來源于向客戶提供委托加工服務(wù)，主
要包括向Hitachi提供激光頭制造與FPC貼片等。在該業(yè)務(wù)開展過程中，公司及
Hitachi會根據(jù)相關(guān)需求，由公司向Hitachi采購部分原材料或者由公司應(yīng)Hitachi
要求向指定的供應(yīng)商進(jìn)行采購，并由Hitachi提供部分專用設(shè)備（公司不擁有該等
專用設(shè)備的所有權(quán)，且與Hitachi共同管理）。
報告期內(nèi)，公司從Hitachi采購及銷售金額及占比情況如下表所示：
2017 年 1-3 月 2016 年 2015 年 2014 年
金額 占比 金額 占比 金額 占比 金額 占比
（萬元） （%） （萬元） （%） （萬元） （%） （萬元） （%）
向 Hitachi 銷售 13,982.17 14.05 73,141.73 17.22 75,473.30 18.21 91,119.93 19.99
從 Hitachi 采購 11,565.03 18.42 54,737.85 19.12 59,676.63 22.41 76,162.85 24.33
注：上述Hitachi包含與HLDS、Hitachi Media Electronics Co., Ltd.、日立高新技術(shù)（深圳）貿(mào)易有限公司和
日立樂金光科技（惠州）有限公司的交易額；銷售額占比為占營業(yè)收入比例，采購額占比為占總采購額比
例。
由于該等業(yè)務(wù)完全基于 Hitachi 的委托加工合同開展，并且部分生產(chǎn)設(shè)備和
原材料也由 Hitachi 供應(yīng)，因此 Hitachi 對于上述業(yè)務(wù)的開展擁有較強(qiáng)的影響力。
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若未來 Hitachi 停止或減少與本公司在上述相關(guān)業(yè)務(wù)中的合作，則會對公司的業(yè)
績造成不利影響。
（五）業(yè)績波動的風(fēng)險
受公司業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整及經(jīng)濟(jì)環(huán)境等影響，公司營業(yè)收入和營業(yè)利
潤呈現(xiàn)先降后升趨勢：
單位：萬元
2017 年
2016 年度 2015 年度 2014 年度
1-3 月
項(xiàng)目
同比增長
金額 金額 同比增長率 金額 金額
率
營業(yè)收入 99,491.68 424,689.90 2.46% 414,488.90 -9.08% 455,877.34
營業(yè)利潤 6,894.44 32,854.14 73.26% 18,961.90 -25.35% 25,401.33
凈利潤 6,751.48 29,167.54 59.42% 18,296.15 -24.12% 24,111.81
歸屬于母公司所
6,866.98 29,500.54 62.83% 18,117.63 -24.13% 23,879.24
有者的凈利潤
報告期內(nèi)，公司營業(yè)收入 2016 年增長 2.46%和 2015 年下降 9.08%；公司凈
利潤 2016 年增長 59.42%和 2015 年下降 24.12%。2015 年凈利潤下滑幅度大于收
入下降幅度主要是對裕元華陽的投資收益為負(fù)所致，扣除此項(xiàng)損失和非經(jīng)常性損
益影響后，2015 年凈利潤下滑幅度與收入下滑幅度差異較小，收入與凈利潤的
變動基本匹配。2016 年凈利潤增長幅度高于收入增長幅度，主要是因?yàn)槊^
高的汽車電子、精密壓鑄業(yè)務(wù)增長以及毛利較低的精密電子部件業(yè)務(wù)持續(xù)下降。
2017 年第 1 季度公司收入和利潤走勢基本穩(wěn)定。
報告期內(nèi)，伴隨業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整公司毛利率逐年上升，各期分別為 2017 年 1-3
月 22.71%、2016 年度 23.79%、2015 年度 21.01%和 2014 年度 20.47%，期間費(fèi)
用率分別為 2017 年 1-3 月 15.77%、2016 年度 14.12%、2015 年度 14.39%和 2014
年度 14.32%。
報告期內(nèi)，本公司收入占比較大的兩個板塊中：汽車電子板塊收入較為穩(wěn)定，
2014 年度、2015 年度、2016 年度和 2017 年 1-3 月分別實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入
256,237.44 萬元、241,550.63 萬元、270,025.19 萬元和 64,150.38 萬元。由于汽車
電子總體屬于充分競爭行業(yè)，且前裝業(yè)務(wù)主要客戶為整車廠商，該等客戶通常對
同一產(chǎn)品會確定 2 家以上的供應(yīng)商，市場競爭激烈。如公司未來在產(chǎn)能建設(shè)、
倉儲配套、質(zhì)量保障、研發(fā)投入、工藝改進(jìn)、設(shè)備更新、降低成本等方面不能達(dá)
到整車廠商的要求，將面臨營業(yè)收入、市場份額及毛利率下降的風(fēng)險。受 2016
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年第 4 季度自主品牌汽車行業(yè)銷量爆發(fā)式增長影響，公司汽車電子板塊銷售收入
在 2016 年第 4 季度大幅增長。如該等增長在 2017 年難以持續(xù)，可能對于公司業(yè)
績造成不利影響。公司 2016 年第 4 季度精密電子部件板塊受全球視盤機(jī)需求的
萎縮影響，收入持續(xù)下降。2014 年度、2015 年度、2016 年度和 2017 年 1-3 月該
板塊分別實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入 150,994.35 萬元、113,619.62 萬元、95,973.29 萬元和
18,341.76 萬元，并且該等下降可能仍將持續(xù)。
盡管目前公司所屬行業(yè)的國家政策及公司經(jīng)營模式未發(fā)生較大變化，但當(dāng)
宏觀經(jīng)濟(jì)持續(xù)下行、公司所在汽車電子等行業(yè)增速放緩導(dǎo)致需求減弱、成本增
加、利率及匯率變動等風(fēng)險因素個別或共同發(fā)生時，公司經(jīng)營業(yè)績可能將在一
定程度上受到影響，并導(dǎo)致毛利率下滑、期間費(fèi)用上升以及公司營業(yè)利潤下滑
。
（六）無法持續(xù)享受高新技術(shù)企業(yè)所得稅優(yōu)惠的風(fēng)險
經(jīng)廣東省科學(xué)技術(shù)廳、廣東省財(cái)政廳、廣東省國家稅務(wù)局和廣東省地方稅務(wù)
局認(rèn)定，公司部分下屬子公司取得了高新技術(shù)企業(yè)資格，其中：
華陽通用現(xiàn)持有廣東省科學(xué)技術(shù)廳、廣東省財(cái)政廳、廣東省國家稅務(wù)局和廣
東省地方稅務(wù)局分別于2011年8月23日和2014年10月10日頒發(fā)的《高新技術(shù)企業(yè)
證書》（證書編號：GF201144000452）、《高新技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號：
GR201444000845），有效期均為三年?；葜菔兄賽鸶咝录夹g(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū)國家稅
務(wù)局分別于2014年5月5日、2015年5月21日、2016年5月19日和2017年5月18日審
核同意華陽通用因高新技術(shù)企業(yè)減按15%征收企業(yè)所得稅的優(yōu)惠備案。
華陽精機(jī)現(xiàn)持有廣東省科學(xué)技術(shù)廳、廣東省財(cái)政廳、廣東省國家稅務(wù)局和廣
東省地方稅務(wù)局于2013年10月16日頒發(fā)的《高新技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號：
GF201344000123），有效期三年。華陽精機(jī)于2016年向廣東省科學(xué)技術(shù)廳提交
高新技術(shù)企業(yè)重新認(rèn)證的申請，截至招股說明書簽署日，華陽精機(jī)已取得《高新
技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號：GR201644001098），重新認(rèn)證后三年（2016年至
2018年）適用高新技術(shù)企業(yè)稅收優(yōu)惠政策。惠州市仲愷高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū)國家
稅務(wù)局分別于2014年5月5日、2015年5月20日、2016年5月24日和2017年4月12日
審核同意華陽精機(jī)企業(yè)所得稅減免優(yōu)惠備案。
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華陽光電現(xiàn)持有廣東省科學(xué)技術(shù)廳、廣東省財(cái)政廳、廣東省國家稅務(wù)局和廣
東省地方稅務(wù)局于2014年10月10日頒發(fā)的《高新技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號：
GR201444000262），有效期為三年。因華陽光電當(dāng)時仍有累計(jì)虧損未彌補(bǔ)完，
尚未在稅務(wù)主管部門完成高新技術(shù)企業(yè)稅收優(yōu)惠備案，因此2014年度和2015年度
暫未適用高新技術(shù)企業(yè)稅收優(yōu)惠政策，暫按25%稅率申報企業(yè)所得稅。2016年5
月，華陽光電已完成主管稅務(wù)局備案手續(xù)，因此在獲得高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定后三年
內(nèi)(2014年度至2016年度)適用高新技術(shù)企業(yè)稅收優(yōu)惠政策，經(jīng)主管稅務(wù)局備案按
15%稅率繳納企業(yè)所得稅。
根據(jù)《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》、《中華人民共和國企業(yè)所得稅法實(shí)
施條例》、《中華人民共和國稅收征收管理法》、《高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定管理工作
指引》等規(guī)定，華陽通用、華陽精機(jī)、華陽光電在高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定期內(nèi)按15%
的稅率征收企業(yè)所得稅。高新技術(shù)企業(yè)資格有效期屆滿后，上述公司需要依法申
請復(fù)審，以繼續(xù)享受高新技術(shù)企業(yè)的扶持政策。
如果國家關(guān)于高新技術(shù)企業(yè)所得稅相關(guān)政策在未來發(fā)生重大變化或者公司
下屬子公司不再符合高新技術(shù)企業(yè)的認(rèn)定條件，公司的盈利水平可能受到一定程
度的影響。
二、本次發(fā)行后的股利分配政策
（一）本次發(fā)行完成前滾存利潤的分配安排
本公司 2014 年 11 月 26 日召開的 2014 年第二次臨時股東大會會議審議通過
了《關(guān)于發(fā)行前滾存利潤分配方案的議案》：
“本次公開發(fā)行股票前的滾存利潤由股票發(fā)行后的新老股東按持股比例共
同享有。根據(jù)公司發(fā)行上市進(jìn)度，至公司本次上市前，董事會還可以結(jié)合相關(guān)期
間的審計(jì)情況擬定利潤分配方案，并提請公司股東大會審議通過后實(shí)施?！?br/> 2015 年 3 月 23 日，本公司召開 2014 年度股東大會會議，同意 2014 年度公
司分紅 12,000 萬元。截至招股說明書簽署之日，此次分紅已實(shí)施完畢。
2016 年 3 月 21 日，本公司召開 2015 年度股東大會會議，同意 2015 年度公
司分紅 5,000 萬元。截至招股說明書簽署之日，本次分紅已實(shí)施完畢。
2016 年 11 月 25 日，本公司召開 2016 年第三次臨時股東大會，同意 2015
年度增加現(xiàn)金分紅 7,000 萬元。截至招股說明書簽署之日，本次分紅已實(shí)施完畢。
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2017年3月21日，本公司召開2016年度股東大會會議，同意2016年度公司分
紅9,000萬元。截至招股說明書簽署之日，本次分紅已實(shí)施完畢。
（二）發(fā)行上市后的利潤分配政策
根據(jù)發(fā)行人于 2017 年 8 月 4 日召開的 2017 年第二次臨時股東大會審議修訂
的《公司章程（草案）》，本次發(fā)行后的利潤分配政策為：
“公司的利潤分配應(yīng)重視對投資者的合理投資回報并兼顧公司的可持續(xù)發(fā)
展，利潤分配政策應(yīng)保持連續(xù)性和穩(wěn)定性，并符合法律法規(guī)和規(guī)范性文件的相關(guān)
規(guī)定。公司利潤分配不得超過累計(jì)可供分配利潤的范圍，同時兼顧公司的長遠(yuǎn)利
益、全體股東的整體利益及公司的可持續(xù)發(fā)展。
1、公司利潤分配不得超過累計(jì)可分配利潤，不得損害公司持續(xù)經(jīng)營能力。
2、公司可以采取現(xiàn)金、股票、現(xiàn)金與股票相結(jié)合的方式或者法律、法規(guī)允
許的其他方式分配利潤；在具備現(xiàn)金分紅的條件下，公司應(yīng)當(dāng)采取現(xiàn)金分紅的方
式進(jìn)行利潤分配；采用股票股利進(jìn)行利潤分配的，應(yīng)當(dāng)具有公司成長性、每股凈
資產(chǎn)的攤薄等真實(shí)合理因素；當(dāng)年未進(jìn)行現(xiàn)金分紅的，不得發(fā)放股票股利。
3、公司擬實(shí)施現(xiàn)金分紅的，應(yīng)同時滿足以下條件：
（1）審計(jì)機(jī)構(gòu)對公司該年度財(cái)務(wù)報告出具標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的審計(jì)報告。
（2）公司無重大投資計(jì)劃或重大現(xiàn)金支出等事項(xiàng)發(fā)生（募集資金項(xiàng)目除外）。
重大投資計(jì)劃或重大現(xiàn)金支出是指：a.公司未來十二個月內(nèi)擬對外投資、收購資
產(chǎn)或購買設(shè)備累計(jì)支出達(dá)到或超過公司最近一期經(jīng)審計(jì)凈資產(chǎn)的百分之五十
（50%），且超過五仟（5,000）萬元；b.公司未來十二個月內(nèi)擬對外投資、收購
資產(chǎn)或購買設(shè)備累計(jì)支出達(dá)到或超過公司最近一期經(jīng)審計(jì)總資產(chǎn)的百分之三十
（30%）。
4、在滿足上述現(xiàn)金分紅條件情況下，公司原則上每年度進(jìn)行一次現(xiàn)金分紅，
公司董事會可以根據(jù)公司盈利及資金需求情況提議公司進(jìn)行中期現(xiàn)金分紅。
5、公司應(yīng)保持利潤分配政策的連續(xù)性與穩(wěn)定性，在滿足前述現(xiàn)金分紅條件
情況下，每年以現(xiàn)金方式分配的利潤不少于當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的可分配利潤的百分之二十
（20%）。
6、公司董事會應(yīng)當(dāng)綜合考慮行業(yè)特點(diǎn)、發(fā)展階段、自身經(jīng)營模式、盈利水
平以及是否有重大資金支出安排等因素，區(qū)分下列情形，并按照公司章程規(guī)定的
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程序，提出差異化的現(xiàn)金分紅政策：
（1）公司發(fā)展階段屬成熟期且無重大資金支出安排的，進(jìn)行利潤分配時，
現(xiàn)金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應(yīng)達(dá)到 80%；
（2）公司發(fā)展階段屬成熟期且有重大資金支出安排的，進(jìn)行利潤分配時，
現(xiàn)金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應(yīng)達(dá)到 40%；
（3）公司發(fā)展階段屬成長期且有重大資金支出安排的，進(jìn)行利潤分配時，
現(xiàn)金分紅在本次利潤分配中所占比例最低應(yīng)達(dá)到 20%；
公司發(fā)展階段不易區(qū)分但有重大資金支出安排的，按照前項(xiàng)規(guī)定處理。
7、若公司業(yè)績增長快速，并且董事會認(rèn)為公司股票價格與公司股本規(guī)模不
匹配時，可以在滿足上述現(xiàn)金分配政策之余，提出并實(shí)施股票股利分配預(yù)案。
8、存在股東違規(guī)占用公司資金情況的，公司在進(jìn)行利潤分配時，應(yīng)當(dāng)扣減
該股東所分配的現(xiàn)金紅利，以償還其占用的資金。
9、 公司應(yīng)合法行使股東權(quán)利，促使子公司積極進(jìn)行利潤分配，并確保子公
司可保證公司實(shí)施現(xiàn)金分紅方案。
公司進(jìn)行利潤分配應(yīng)履行下述決策程序：
（1）公司每年利潤分配預(yù)案由公司董事會結(jié)合公司章程的規(guī)定、盈利情況、
資金需求提出和擬定，經(jīng)董事會審議通過并經(jīng)半數(shù)以上獨(dú)立董事同意后提請股東
大會審議。獨(dú)立董事及監(jiān)事會對提請股東大會審議的利潤分配預(yù)案進(jìn)行審核并出
具書面意見。
（2）董事會審議現(xiàn)金分紅具體方案時，應(yīng)當(dāng)認(rèn)真研究和論證公司現(xiàn)金分紅
的時機(jī)、條件和最低比例、調(diào)整的條件及其決策程序要求等事宜，獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)
發(fā)表明確意見；獨(dú)立董事可以征集中小股東的意見，提出分紅提案，并直接提交
董事會審議。
（3）股東大會對現(xiàn)金分紅具體方案進(jìn)行審議時，應(yīng)當(dāng)通過多種渠道主動與
股東特別是中小股東進(jìn)行溝通和交流（包括但不限于提供網(wǎng)絡(luò)投票表決、邀請中
小股東參會等），充分聽取中小股東的意見和訴求，并及時答復(fù)中小股東關(guān)心的
問題。
（4）在當(dāng)年滿足現(xiàn)金分紅條件情況下，董事會未提出以現(xiàn)金方式進(jìn)行利潤
分配預(yù)案的，還應(yīng)說明原因并在年度報告中披露，獨(dú)立董事應(yīng)當(dāng)對此發(fā)表獨(dú)立意
見。同時在召開股東大會時，公司應(yīng)當(dāng)提供網(wǎng)絡(luò)投票等方式以方便中小股東參與
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股東大會表決。
（5）監(jiān)事會應(yīng)對董事會和管理層執(zhí)行公司利潤分配政策和股東回報規(guī)劃的
情況及決策程序進(jìn)行監(jiān)督，并應(yīng)對年度內(nèi)盈利但未提出利潤分配預(yù)案的，就相關(guān)
政策、規(guī)劃執(zhí)行情況發(fā)表專項(xiàng)說明和意見。
（6）股東大會應(yīng)根據(jù)法律法規(guī)和公司章程的規(guī)定對董事會提出的利潤分配
預(yù)案進(jìn)行表決。
公司根據(jù)生產(chǎn)經(jīng)營情況、投資規(guī)劃和長期發(fā)展等需要確需調(diào)整利潤分配政策
的，調(diào)整后的利潤分配政策不得違反中國證監(jiān)會和證券交易所的有關(guān)規(guī)定，有關(guān)
調(diào)整利潤分配政策的議案，需要事先征求獨(dú)立董事及監(jiān)事會意見，經(jīng)公司董事會
審議后提交公司股東大會批準(zhǔn)，并經(jīng)出席股東大會的股東所持表決權(quán)的三分之二
以上通過。公司同時應(yīng)當(dāng)提供網(wǎng)絡(luò)投票方式以方便中小股東參與股東大會表
決?！?br/> 同時，本公司已制定了《子公司管理辦法》等管理制度，并要求主要控股子
公司在公司章程中約定“公司應(yīng)積極以現(xiàn)金方式進(jìn)行利潤分配，在公司具備現(xiàn)金
分紅條件且無重大投資計(jì)劃或重大現(xiàn)金支出等事項(xiàng)發(fā)生時，原則上每年以現(xiàn)金方
式分配的利潤不少于當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的可分配利潤的百分之二十，并確保公司以現(xiàn)金方
式分配的利潤可保證股東自身現(xiàn)金分紅方案的實(shí)施?！?br/> 此外，本公司制定了《惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司上市后未來三年的股東
分紅回報規(guī)劃》，具體參見招股說明書“第十一節(jié)管理層討論與分析”之“六、
公司未來分紅回報分析”之“（一）未來分紅回報規(guī)劃”。
三、股東公開發(fā)售股份方案
根據(jù) 2014 年 11 月 26 日召開的 2014 年第二次臨時股東大會決議，本次股票
發(fā)行總量不超過 7,310 萬股（本次發(fā)行的股份全部為新股，不涉及公開發(fā)售老股）。
本次公開發(fā)行后的流通股股份占公司股份總數(shù)的比例不低于 10%。
四、填補(bǔ)即期回報相關(guān)事宜
根據(jù)測算，本次公開發(fā)行完成后，隨著募集資金的到位，公司的總股本和凈
資產(chǎn)將增加，本次公開發(fā)行的募投項(xiàng)目產(chǎn)生效益需要一定的時間。因此，本次公
開發(fā)行將導(dǎo)致公司發(fā)行當(dāng)年每股收益及加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率較上年同期出現(xiàn)
下降。本次募集資金到位當(dāng)年公司的即期回報存在短期內(nèi)被攤薄的風(fēng)險。公司于
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2016 年 3 月 21 日召開的 2015 年年度股東大會、2017 年 3 月 21 日召開 2016 年
年度股東大會和 2017 年 8 月 4 日召開 2017 年第二次臨時股東大會均通過《關(guān)于
首次公開發(fā)行股票后填補(bǔ)被攤薄即期回報措施》的議案，將采取一系列措施填補(bǔ)
被攤薄的即期回報，為維護(hù)公司和全體股東的合法權(quán)益，公司的董事、高級管理
人員將忠實(shí)、勤勉地履行職責(zé)，根據(jù)中國證監(jiān)會相關(guān)規(guī)定，為保證公司填補(bǔ)回報
措施能夠得到切實(shí)履行作出以下承諾：
“1、本人承諾不無償或以不公平條件向其他單位或者個人輸送利益，也不
采用其他方式損害公司利益；
2、本人承諾對職務(wù)消費(fèi)行為進(jìn)行約束；
3、本人承諾不動用公司資產(chǎn)從事與本人履行職責(zé)無關(guān)的投資、消費(fèi)活動；
4、本人承諾由董事會或薪酬與考核委員會制定的薪酬制度與公司填補(bǔ)回報
措施的執(zhí)行情況相掛鉤；
5、若公司后續(xù)推出公司股權(quán)激勵政策，承諾未來公司股權(quán)激勵的行權(quán)條件
與公司填補(bǔ)回報措施的執(zhí)行情況相掛鉤；
6、自本承諾出具日至公司本次公開發(fā)行股票實(shí)施完畢前，若中國證監(jiān)會作
出關(guān)于填補(bǔ)回報措施及其承諾的其他新的監(jiān)管規(guī)定的，且上述承諾不能滿足中國
證監(jiān)會該等規(guī)定時，本人承諾屆時將按照中國證監(jiān)會的最新規(guī)定出具補(bǔ)充承諾。
作為填補(bǔ)回報措施相關(guān)責(zé)任主體之一，若違反上述承諾或拒不履行上述承
諾，本人同意中國證監(jiān)會和深圳證券交易所等證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)按照其制定或發(fā)布的
有關(guān)規(guī)定、規(guī)則，對本人作出相關(guān)處罰或采取相關(guān)管理措施。”
公司控股股東、間接控股股東以及公司實(shí)際控制人均根據(jù)中國證監(jiān)會相關(guān)規(guī)
定，對公司填補(bǔ)回報措施能夠得到切實(shí)履行作出如下承諾：
“不越權(quán)干預(yù)公司經(jīng)營管理活動，不侵占公司利益。
若違反上述承諾或拒不履行上述承諾，本公司/本人同意中國證監(jiān)會和深圳
證券交易所等證券監(jiān)管機(jī)構(gòu)按照其制定或發(fā)布的有關(guān)規(guī)定、規(guī)則，對本公司/本
人作出相關(guān)處罰或采取相關(guān)管理措施?！?br/> 公司如違反前述承諾，將及時公告違反的事實(shí)及原因，除因不可抗力或其
他非歸屬于公司的原因外，將向公司股東和社會公眾投資者道歉，同時向投資
者提出補(bǔ)充承諾或替代承諾，保護(hù)投資者的利益，并在公司股東大會審議通過
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后實(shí)施補(bǔ)充承諾或替代承諾。同時，公司承諾將根據(jù)中國證監(jiān)會、深圳證券交
易所后續(xù)出臺的實(shí)施細(xì)則，持續(xù)完善填補(bǔ)被攤薄即期回報的各項(xiàng)措施。
五、其他重大事項(xiàng)
（一）關(guān)于同業(yè)競爭及關(guān)聯(lián)交易的承諾
1、關(guān)于避免同業(yè)競爭的承諾
發(fā)行人實(shí)際控制人、控股股東華陽投資和間接控股股東大越第一均承諾：
該等主體控制的除發(fā)行人及其控股企業(yè)以外的公司（含華陽投資、大越第一）不
存在于中國境內(nèi)或境外直接或間接控制與發(fā)行人及其控股企業(yè)目前所從事的主
營業(yè)務(wù)構(gòu)成競爭或可能構(gòu)成競爭的業(yè)務(wù)或活動。
如果該等主體或其控制的除發(fā)行人及其控股企業(yè)外的企業(yè)發(fā)現(xiàn)任何與發(fā)行
人或其控股企業(yè)主營業(yè)務(wù)構(gòu)成或可能構(gòu)成直接或間接競爭關(guān)系的新業(yè)務(wù)機(jī)會，
將立即書面通知發(fā)行人，并促使該業(yè)務(wù)機(jī)會按合理和公平的條款和條件首先提
供給發(fā)行人或其控股企業(yè)。
如果發(fā)行人或其控股企業(yè)放棄該等競爭性新業(yè)務(wù)機(jī)會且該等主體或其控制
的除發(fā)行人及其控股企業(yè)以外的企業(yè)從事該等競爭性業(yè)務(wù)，則發(fā)行人或其控股
企業(yè)有權(quán)隨時一次性或分多次向該等主體或其控制的除發(fā)行人及其控股企業(yè)以
外的企業(yè)收購在該等競爭性業(yè)務(wù)中的任何股權(quán)、資產(chǎn)及其他權(quán)益。
該等主體及其控制的除發(fā)行人及其控股企業(yè)外的企業(yè)擬轉(zhuǎn)讓、出售、出租
、許可使用或以其他方式轉(zhuǎn)讓或允許使用與發(fā)行人或其控股企業(yè)主營業(yè)務(wù)構(gòu)成
或可能構(gòu)成直接或間接競爭關(guān)系的資產(chǎn)和業(yè)務(wù)時，該等主體及其控制的除發(fā)行
人及其控股企業(yè)外的企業(yè)將向發(fā)行人或其控股企業(yè)提供優(yōu)先受讓權(quán)，并承諾盡
最大努力促使該等主體參股企業(yè)在上述情況下向發(fā)行人或其控股企業(yè)提供優(yōu)先
受讓權(quán)。
除前述情況外，該等主體不會以任何方式違反本承諾而直接或間接控制與
發(fā)行人及其控股企業(yè)構(gòu)成競爭的任何業(yè)務(wù)和活動。
2、關(guān)于規(guī)范和減少關(guān)聯(lián)交易的承諾
發(fā)行人實(shí)際控制人、控股股東華陽投資和間接控股股東大越第一均承諾：
該等主體不會利用實(shí)際控制人/控股股東地位，謀求發(fā)行人及其控股企業(yè)在業(yè)務(wù)
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經(jīng)營等方面給予該等主體及其關(guān)聯(lián)方（發(fā)行人及其控股企業(yè)除外，下同）優(yōu)于獨(dú)
立第三方的條件或利益。
該等主體將避免或減少自身及其關(guān)聯(lián)方與發(fā)行人及其控股企業(yè)之間發(fā)生關(guān)
聯(lián)交易。對于無法避免或有合理原因而發(fā)生的與發(fā)行人及其控股企業(yè)的關(guān)聯(lián)交
易, 該等主體及其關(guān)聯(lián)方將遵循公允、合理的定價原則,不會利用該等關(guān)聯(lián)交易
損害發(fā)行人及其他股東的利益。
該等主體將依據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件及證券交易所之相關(guān)規(guī)則的
規(guī)定遵守關(guān)聯(lián)董事、關(guān)聯(lián)股東回避表決等批準(zhǔn)關(guān)聯(lián)交易的法定決策程序,依法履
行信息披露義務(wù)。
（二）關(guān)于信息披露的承諾
1、發(fā)行人承諾
發(fā)行人承諾：招股說明書及其他相關(guān)文件不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重
大遺漏，公司對其真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)個別和連帶的法律責(zé)任。
如公司招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，
致使投資者在證券交易中遭受損失的，將依法賠償投資者損失，賠償?shù)慕痤~根據(jù)
本公司與投資者協(xié)商確定的金額，或者依據(jù)監(jiān)管部門、司法機(jī)關(guān)認(rèn)定的方式或金
額確定。
如本公司招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺
漏，對判斷本公司是否符合法律規(guī)定的發(fā)行條件構(gòu)成重大、實(shí)質(zhì)影響的，本公司
將在中國證券監(jiān)督管理委員會、證券交易所或司法機(jī)關(guān)等有權(quán)機(jī)關(guān)依法對上述事
實(shí)作出認(rèn)定或處罰決定后按如下方式依法回購首次公開發(fā)行的全部新股。
（1）本公司已發(fā)行新股但尚未上市的，本公司董事會應(yīng)當(dāng)在前述行為被依
法認(rèn)定后 5 日內(nèi)制定股份回購預(yù)案（預(yù)案內(nèi)容包括回購股份數(shù)量、價格區(qū)間、完
成時間等信息），并提交股東大會審議?；刭弮r格不低于發(fā)行價并加算銀行同期
活期存款利息，最終以本公司股東大會審議通過的預(yù)案確定的價格為準(zhǔn)；
（2）本公司已上市的，回購價格根據(jù)本公司股票發(fā)行價格加計(jì)銀行同期活
期存款利息和市場價格孰高確定，若本公司在該期間內(nèi)發(fā)生除權(quán)、除息的，發(fā)行
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價應(yīng)相應(yīng)作除權(quán)除息處理。在實(shí)施上述股份回購時，如法律法規(guī)、公司章程等另
有規(guī)定的從其規(guī)定。
2、控股股東承諾
發(fā)行人直接控股股東華陽投資、間接控股股東大越第一均承諾：發(fā)行人招
股說明書及其他相關(guān)文件不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，其對上述
文件真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)個別和連帶的法律責(zé)任。
如發(fā)行人招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺
漏，致使投資者在證券交易中遭受損失的，其將依法賠償投資者損失，賠償?shù)?br/>金額根據(jù)發(fā)行人與投資者協(xié)商確定的金額，或者依據(jù)監(jiān)管部門、司法機(jī)關(guān)認(rèn)定
的方式或金額確定。
如發(fā)行人因招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大
遺漏被中國證監(jiān)會立案稽查，則暫停轉(zhuǎn)讓其持有或擁有權(quán)益的發(fā)行人的股份。
如發(fā)行人招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺
漏，對判斷發(fā)行人是否符合法律規(guī)定的發(fā)行條件構(gòu)成重大、實(shí)質(zhì)影響的，其將
督促發(fā)行人依法回購首次公開發(fā)行的全部新股，且將依法購回其已轉(zhuǎn)讓的原禁
售股份（如有），發(fā)行人已發(fā)行新股尚未上市的，購回價格不低于發(fā)行價并加算
銀行同期存款利息；發(fā)行人發(fā)行股份已上市的，購回價格根據(jù)發(fā)行人股票發(fā)行
價格加計(jì)銀行同期活期存款利息和市場價格孰高確定。在實(shí)施上述股份購回時
，如法律法規(guī)、公司章程等另有規(guī)定的從其規(guī)定。
3、中山中科、中科白云承諾
發(fā)行人股東中山中科、中科白云承諾：發(fā)行人招股說明書及其他相關(guān)文件不
存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，其對上述文件真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性
承擔(dān)個別和連帶的法律責(zé)任。
如發(fā)行人因招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺
漏被中國證監(jiān)會立案稽查的，則暫停轉(zhuǎn)讓其持有或擁有權(quán)益的發(fā)行人的股份。
4、實(shí)際控制人承諾
發(fā)行人實(shí)際控制人鄒淦榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、李道勇、孫永鏑、陳世銀、李
光輝和曾仁武承諾：公司招股說明書及其他相關(guān)文件不存在虛假記載、誤導(dǎo)性
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陳述或重大遺漏，本人對其真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承擔(dān)個別和連帶的法律責(zé)
任。
如公司招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏
，致使投資者在證券交易中遭受損失的，本人將依法賠償投資者損失，賠償?shù)?br/>金額根據(jù)公司與投資者協(xié)商確定的金額，或者依據(jù)監(jiān)管部門、司法機(jī)關(guān)認(rèn)定的
方式或金額確定。
如公司因招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺
漏被中國證監(jiān)會立案稽查的，則暫停轉(zhuǎn)讓本人直接和/或間接擁有權(quán)益的公司股
份。
5、發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級管理人員承諾
發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級管理人員均承諾：公司招股說明書及其他相關(guān)文件
不存在虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或重大遺漏，本人對其真實(shí)性、準(zhǔn)確性、完整性承
擔(dān)個別和連帶的法律責(zé)任。
如公司招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，
致使投資者在證券交易中遭受損失的，本人將依法賠償投資者損失，賠償?shù)慕痤~
根據(jù)公司與投資者協(xié)商確定的金額，或者依據(jù)監(jiān)管部門、司法機(jī)關(guān)認(rèn)定的方式或
金額確定。
如公司因招股說明書及其他相關(guān)文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏
被中國證監(jiān)會立案稽查的，則暫停轉(zhuǎn)讓本人直接和/或間接擁有權(quán)益的公司股份
（如有）。
（三）關(guān)于股份禁售及減持意向的承諾
1、控股股東承諾
發(fā)行人控股股東華陽投資、間接控股股東大越第一均承諾，自發(fā)行人股票
在證券交易所上市之日起 36 個月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理其持有的發(fā)行人
本次發(fā)行上市前已發(fā)行的股份，也不由發(fā)行人回購該部分股份。
發(fā)行人上市后 6 個月內(nèi)如發(fā)行人股票連續(xù) 20 個交易日的收盤價均低于本次
發(fā)行的發(fā)行價，或者上市后 6 個月期末收盤價低于本次發(fā)行的發(fā)行價，其所持
有的公司股票將在上述禁售期屆滿后自動延長 6 個月的禁售期限。若發(fā)行人股
票在此期間發(fā)生除權(quán)、除息的，發(fā)行價格將作相應(yīng)調(diào)整。
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華陽投資及大越第一作為發(fā)行人的直接或間接控股股東，未來持續(xù)看好發(fā)
行人及其所處行業(yè)的發(fā)展前景，擬長期持有發(fā)行人股票以確保其對發(fā)行人的控
股地位。
如果在禁售期滿后，在不喪失控股股東地位、不違反已作出的相關(guān)承諾的
前提下，其存在對所持發(fā)行人的股票實(shí)施有限減持的可能。
上述禁售期屆滿后兩年內(nèi)，在滿足以下條件的前提下，可進(jìn)行減持：
（1）上述禁售期屆滿且沒有延長禁售期的相關(guān)情形，如有延長禁售期，則
順延；
（2）如發(fā)生需向投資者進(jìn)行賠償?shù)那樾危湟呀?jīng)全額承擔(dān)了賠償責(zé)任；
（3）其進(jìn)行減持的，將依照《公司法》、《證券法》以及中國證監(jiān)會、證
券交易所有關(guān)法律、法規(guī)的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行減持，減持價格不低于本次發(fā)行的發(fā)
行價格（如自發(fā)行人首次公開發(fā)行股票至上述減持公告之日發(fā)行人發(fā)生過除權(quán)、
除息的，發(fā)行價格應(yīng)相應(yīng)調(diào)整）。其進(jìn)行減持前，提前 3 個交易日予以公告。
2、中山中科、中科白云承諾
發(fā)行人股東中山中科、中科白云承諾：自發(fā)行人股票在證券交易所上市交
易之日起十二個月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理其在發(fā)行人本次發(fā)行前已持有
的發(fā)行人的股份，也不由發(fā)行人回購該部分股份。
上述期限屆滿后，其因自身經(jīng)營或投資需求，可根據(jù)需要以集中競價交易
、大宗交易、協(xié)議轉(zhuǎn)讓或其他合法方式適當(dāng)轉(zhuǎn)讓部分發(fā)行人股份；其所持發(fā)行
人股份在禁售期滿后二十四個月內(nèi)的減持比例最高可至持有發(fā)行人首次公開發(fā)
行時的股份總額的 100%；在前述期限內(nèi)減持股份的，減持價格不低于本次發(fā)行
的發(fā)行價格（如自發(fā)行人首次公開發(fā)行股票至上述減持公告之日發(fā)行人發(fā)生過除
權(quán)、除息的，發(fā)行價格應(yīng)相應(yīng)調(diào)整）。
其進(jìn)行減持的，將依照《公司法》、《證券法》以及中國證監(jiān)會、證券交易
所的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行減持，且提前 3 個交易日予以公告。
3、發(fā)行人實(shí)際控制人及其近親屬承諾
發(fā)行人實(shí)際控制人鄒淦榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、李道勇、孫永鏑、陳世銀、李
光輝、曾仁武及間接持有發(fā)行人股份的實(shí)際控制人之近親屬任蕓、游波均承諾
：
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自公司股票在證券交易所上市之日起 36 個月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理
本人間接持有的公司本次發(fā)行上市前已發(fā)行的股份，也不由公司回購本人間接
持有的該部分公司股份。
4、發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級管理人員及其近親屬承諾
持有公司股份的公司董事和/或高級管理人員鄒淦榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、李道
勇、孫永鏑、陳世銀、曾仁武及公司董事和/或高級管理人員近親屬任蕓、游波
承諾：
公司上市后 6 個月內(nèi)如公司股票連續(xù) 20 個交易日的收盤價均低于本次發(fā)行
的發(fā)行價，或者上市后 6 個月期末收盤價低于本次發(fā)行的發(fā)行價，將在其禁售
期屆滿后自動延長 6 個月的禁售期。若公司股票在此期間發(fā)生除權(quán)、除息的，
發(fā)行價格將作相應(yīng)調(diào)整。
上述禁售期屆滿后兩年內(nèi)減持的，減持價格不低于本次發(fā)行的發(fā)行價格（如
自公司首次公開發(fā)行股票至減持前一交易日公司發(fā)生過除權(quán)、除息的，發(fā)行價
格相應(yīng)調(diào)整）。
持有公司股份的公司董事和/或高級管理人員鄒淦榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、李道
勇、孫永鏑、陳世銀、曾仁武承諾：其所持股份的禁售期屆滿后，在擔(dān)任公司
董事和/或高級管理人員期間，每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過直接和/或間接持有公司可
轉(zhuǎn)讓股份總數(shù)的百分之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓直接和/或間接持有的公
司股份。
孫永鏑之近親屬任蕓承諾：其所持股份的禁售期屆滿后，在孫永鏑擔(dān)任公
司董事和/或高級管理人員期間，每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過直接和/或間接持有公司
可轉(zhuǎn)讓股份總數(shù)的百分之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓直接和/或間接持有的
公司股份。
吳衛(wèi)之近親屬游波承諾：其所持股份的禁售期屆滿后，在吳衛(wèi)擔(dān)任公司董
事和/或高級管理人員期間，每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過直接和/或間接持有公司可轉(zhuǎn)
讓股份總數(shù)的百分之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓直接和/或間接持有的公司
股份。
持有公司股份的公司監(jiān)事溫惠群承諾：自公司股票在證券交易所上市之日
起 12 個月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理其間接持有的公司本次發(fā)行上市前已發(fā)
行的股份，也不由公司回購其間接持有的該部分公司股份。上述期限屆滿后，
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在擔(dān)任公司監(jiān)事期間，每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過直接和/或間接持有公司可轉(zhuǎn)讓股
份總數(shù)的百分之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓直接和/或間接所持的公司股份
。
目前未持有公司股份的公司董事杜昌燾、余慶兵、李常青、朱永德和監(jiān)事
高淑萍、陳雪英均承諾：公司上市后，若在擔(dān)任公司董事/監(jiān)事期間，該等人員
持有公司股份的，則每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過所持有公司可轉(zhuǎn)讓股份總數(shù)的百分
之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓所持的公司股份。
（四）關(guān)于上市后三年內(nèi)穩(wěn)定股價的預(yù)案及承諾
本公司于 2014 年 11 月 26 日召開 2014 年第二次臨時股東大會，審議通過了
《公司上市后三年內(nèi)穩(wěn)定股價的預(yù)案》。本公司、控股股東、董事及高級管理人
員就公司上市后三年內(nèi)穩(wěn)定股價的措施做出了承諾：
在自公司股票上市之日起三年內(nèi)，如果出現(xiàn)連續(xù) 20 個交易日的公司股票收
盤價低于公司最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)（每股凈資產(chǎn)=合并財(cái)務(wù)報表中歸屬
于母公司普通股股東權(quán)益合計(jì)數(shù)÷期末公司股份總數(shù)；如最近一期審計(jì)基準(zhǔn)日
后，因利潤分配、資本公積轉(zhuǎn)增股本、增發(fā)或配股等情況導(dǎo)致公司凈資產(chǎn)或股份
總數(shù)出現(xiàn)變化時，則每股凈資產(chǎn)應(yīng)相應(yīng)調(diào)整，下同）的情形，且公司情況同時滿
足監(jiān)管機(jī)構(gòu)對于回購、增持等股本變動行為的規(guī)定（以上簡稱“啟動條件”），則
啟動本預(yù)案。本預(yù)案具體措施如下：
1、董事（獨(dú)立董事除外，下同）、高級管理人員增持公司股票
董事、高級管理人員應(yīng)在滿足啟動條件的 10 個交易日內(nèi)（如期間存在 N 個
交易日限制董事、高級管理人員買賣股票，則董事、高級管理人員應(yīng)在首次滿足
啟動條件后的 10+N 個交易日內(nèi)），應(yīng)就其是否有增持公司股票的具體計(jì)劃書面
通知公司并由公司進(jìn)行公告，如有具體計(jì)劃，應(yīng)披露擬增持的數(shù)量范圍、價格區(qū)
間、完成時間等信息，董事、高級管理人員增持公司股票應(yīng)當(dāng)遵守：每一有義務(wù)
回購人員累計(jì)增持金額不低于其上年度薪酬總額的 20%，但不超過其上年度薪酬
總額的 50%。超過上述標(biāo)準(zhǔn)的，有關(guān)穩(wěn)定股價措施在當(dāng)年度不再繼續(xù)實(shí)施。但
如下一年度繼續(xù)出現(xiàn)需啟動穩(wěn)定股價措施的情形時，董事、高級管理人員將繼續(xù)
按照上述原則執(zhí)行穩(wěn)定股價預(yù)案。
對于未來新聘的董事（獨(dú)立董事除外）、高級管理人員，公司將在其做出承
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諾履行公司發(fā)行上市時董事、高級管理人員已作出的相應(yīng)承諾要求后，方可聘任。
2、公司回購公司股票
如董事、高級管理人員未如期向公司通知前述增持公司股票計(jì)劃，或明確表
示未有增持計(jì)劃，或限制董事、高級管理人員買賣股票大于 10 個交易日，則公
司董事會應(yīng)在首次滿足啟動條件的 20 個交易日內(nèi)公告是否有具體股票回購計(jì)
劃，如有，應(yīng)披露擬回購股票的數(shù)量范圍、價格區(qū)間、完成時間等信息。公司計(jì)
劃回購金額應(yīng)遵循以下原則：單次用于回購股票的資金金額不高于 1,000 萬元；
單一年度用以穩(wěn)定股價的回購資金合計(jì)不超過 5,000 萬元。
超過上述標(biāo)準(zhǔn)的，有關(guān)穩(wěn)定股價措施在當(dāng)年度不再繼續(xù)實(shí)施。但如下一年度
繼續(xù)出現(xiàn)需啟動穩(wěn)定股價措施的情形時，公司將繼續(xù)按照上述原則執(zhí)行穩(wěn)定股價
預(yù)案。
3、公司控股股東（指惠州市華陽投資有限公司，下同）增持公司股票
如公司董事會未如期公告前述股票回購計(jì)劃，或因各種原因?qū)е虑笆龉善被?br/>購計(jì)劃未能通過股東大會的，控股股東應(yīng)無條件增持公司股票；此外控股股東亦
可根據(jù)實(shí)際情況，主動增持公司股票?？毓晒蓶|應(yīng)在其首次滿足啟動條件后的
30 個交易日內(nèi)將增持計(jì)劃書面通知公司并由公司進(jìn)行公告。控股股東計(jì)劃增持
金額應(yīng)遵循以下原則：單次用于增持股票的資金金額不低于 1,000 萬元；單一年
度其用以穩(wěn)定股價的增持資金不超過 5,000 萬元。
超過上述標(biāo)準(zhǔn)的，有關(guān)穩(wěn)定股價措施在當(dāng)年度不再繼續(xù)實(shí)施。但如下一年度
繼續(xù)出現(xiàn)需啟動穩(wěn)定股價措施的情形時，其將繼續(xù)按照上述原則執(zhí)行穩(wěn)定股價預(yù)
案。
4、在履行完畢前述三項(xiàng)任一增持或回購措施后的 120 個交易日內(nèi)，董事及
高級管理人員、公司、控股股東的增持/回購義務(wù)自動解除。從履行完畢前述三
項(xiàng)任一增持或回購措施后的第 121 個交易日開始，如果公司股票收盤價格連續(xù)
20 個交易日仍低于最近一期經(jīng)審計(jì)的每股凈資產(chǎn)，則董事及高級管理人員、公
司、控股股東的增持或回購義務(wù)將按照前述 1、2、3 的順序自動產(chǎn)生。
5、董事及高級管理人員、公司、控股股東在履行其增持/回購義務(wù)時，應(yīng)按
照公司股票上市地上市規(guī)則及其他適用的監(jiān)管規(guī)定履行相應(yīng)的信息披露義務(wù)。
本預(yù)案的約束措施如下：
若董事、高級管理人員已公告具體增持計(jì)劃但由于主觀原因不能實(shí)際履行，
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公司應(yīng)用與其履行增持義務(wù)相等金額的津貼、薪酬代其履行增持義務(wù)；若相關(guān)人
員連續(xù)兩次未能履行其增持義務(wù)，由控股股東或董事會提請股東大會同意更換相
關(guān)董事，由公司董事會提請解聘相關(guān)高級管理人員。
如果公司控股股東由于主觀原因未履行其增持義務(wù)，公司應(yīng)將與控股股東計(jì)
劃履行其增持義務(wù)相等金額的應(yīng)付控股股東現(xiàn)金分紅予以截留，直至控股股東履
行其增持義務(wù)；若控股股東未提出增持計(jì)劃，則公司可將本預(yù)案中規(guī)定控股股東
履行其增持義務(wù)的最低額相等金額的應(yīng)付控股股東現(xiàn)金分紅予以截留用于股票
回購計(jì)劃，控股股東喪失對相應(yīng)金額現(xiàn)金分紅的追索權(quán)。
如因相關(guān)法律、法規(guī)對于社會公眾股股東最低持股比例的規(guī)定導(dǎo)致公司董事
及高級管理人員、公司、控股股東在一定時期內(nèi)無法履行其增持或回購義務(wù)的，
相關(guān)責(zé)任主體可免于前述約束措施，但亦應(yīng)積極采取其他合理且可行的措施穩(wěn)定
股價。
（五）中介機(jī)構(gòu)關(guān)于申報材料的承諾
本次發(fā)行的保薦機(jī)構(gòu)瑞銀證券承諾：如因本公司為發(fā)行人首次公開發(fā)行制
作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給投資者造成損失的，
本公司將依法賠償投資者損失。
本次發(fā)行的律師事務(wù)所通商律師承諾：若因本所過錯而導(dǎo)致本所為發(fā)行人本
次發(fā)行上市制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給投資者
造成損失的，經(jīng)司法機(jī)關(guān)生效判決認(rèn)定后，本所將依法賠償投資者因此而遭受的
損失。
本次發(fā)行的審計(jì)機(jī)構(gòu)、驗(yàn)資機(jī)構(gòu)德勤華永承諾：本所作為華陽集團(tuán)首次公開
發(fā)行股票并上市的審計(jì)機(jī)構(gòu)及驗(yàn)資機(jī)構(gòu)，出具了華陽集團(tuán) 2017 年 1-3 月、2016
年、2015 年及 2014 年度財(cái)務(wù)報表的審計(jì)報告、內(nèi)部控制審核報告、非經(jīng)常性損
益的專項(xiàng)說明及驗(yàn)資報告（以下統(tǒng)稱“報告及說明”）。若因本所出具的上述報告
及說明有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給投資者造成損失的，本所將依
法賠償投資者損失。
本次發(fā)行的資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)中聯(lián)羊城承諾：如因本公司為發(fā)行人首次公開發(fā)行
制作、出具的文件有虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，給投資者造成損失的，
本公司將依法賠償投資者損失。
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（六）發(fā)行人控股股東關(guān)于經(jīng)營事項(xiàng)的承諾
作為發(fā)行人控股股東，華陽投資針對發(fā)行人相關(guān)經(jīng)營事項(xiàng)承諾如下：
1、本次發(fā)行上市后，若因發(fā)行人控股子公司惠州市華碩數(shù)碼科技有限公司
被惠州市工商行政管理局吊銷營業(yè)執(zhí)照且不能辦理工商注銷的情況導(dǎo)致發(fā)行人
遭受損失，華陽投資將承擔(dān)賠償或補(bǔ)償責(zé)任。
2、本次發(fā)行上市后，若因發(fā)行人參股公司惠州英迪普頓電器有限公司管理
陷入僵局，無法開展生產(chǎn)經(jīng)營活動、無法進(jìn)行工商年檢或辦理工商注銷的情況
，而導(dǎo)致發(fā)行人遭受損失，華陽投資將承擔(dān)賠償或補(bǔ)償責(zé)任。
3、本次發(fā)行上市后，若應(yīng)有權(quán)部門的要求或決定，發(fā)行人或其控股企業(yè)需
要為員工補(bǔ)繳本次發(fā)行上市前的各項(xiàng)社會保險費(fèi)或住房公積金，或因未足額繳
納社會保險費(fèi)或住房公積金事由而承擔(dān)任何罰款，或由此使發(fā)行人或其控股企
業(yè)因相關(guān)訴訟、仲裁而承擔(dān)損失，華陽投資將無償代發(fā)行人或其控股企業(yè)補(bǔ)繳
員工以前年度的各項(xiàng)社會保險費(fèi)或住房公積金并承擔(dān)由此給發(fā)行人帶來的損失
。
4、發(fā)行人及其控股子公司生產(chǎn)產(chǎn)品涉及多種知識產(chǎn)權(quán)，且該等知識產(chǎn)權(quán)的
權(quán)利人主要為境外企業(yè)或組織。由于相關(guān)知識產(chǎn)權(quán)的復(fù)雜性及權(quán)利人的分散性
，發(fā)行人無法完全排除知識產(chǎn)權(quán)發(fā)生糾紛的風(fēng)險。華陽投資已充分了解該情況
，若發(fā)行人及其控股子公司未來因知識產(chǎn)權(quán)許可使用產(chǎn)生糾紛并需就知識產(chǎn)權(quán)
許可使用費(fèi)用進(jìn)行補(bǔ)繳，則華陽投資將承擔(dān)其中歸屬于華陽投資作為發(fā)行人控
股股東期間的費(fèi)用。
5、發(fā)行人控股股東將督促發(fā)行人及其控股企業(yè)全面執(zhí)行現(xiàn)行有效的《勞務(wù)
派遣暫行規(guī)定》及相關(guān)法律、法規(guī)的相關(guān)規(guī)定。若發(fā)行人及其控股企業(yè)在華陽投
資作為控股股東期間因不符合《勞務(wù)派遣暫行規(guī)定》相關(guān)規(guī)定而受到有關(guān)政府部
門的處罰，華陽投資將全額承擔(dān)其因被處罰而受到的一切直接和間接損失，保
證發(fā)行人及其控股企業(yè)不因此遭受任何損失。
（七）發(fā)行人控股股東關(guān)于改制及職工持股事項(xiàng)的承諾
作為發(fā)行人控股股東，華陽投資對改制及職工持股事項(xiàng)承諾如下：
發(fā)行人歷史上存在員工（職工）持股的情況，且在不同階段將股東登記為職
工持股會、受托自然人、持股公司等，雖然發(fā)行人已對職工持股進(jìn)行了規(guī)范，
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取消了委托持股并完善了股東登記事項(xiàng)，但若未來發(fā)行人因歷史上的股東登記
事宜遭受任何處罰或損失，華陽投資將全額補(bǔ)償。發(fā)行人在歷次持股員工（職工
）入資過程中未發(fā)生過任何糾紛，在退股過程中共發(fā)生過 4 起訴訟，共涉及 3
人，且均已通過法院判決或法院調(diào)解等方式處理完畢。若未來發(fā)行人因歷史上
的員工（職工）持股事項(xiàng)遭受損失，華陽投資將全額補(bǔ)償。
（八）攤薄即期回報承諾
相關(guān)具體承諾請見重大事項(xiàng)提示之“四、填補(bǔ)即期回報相關(guān)事宜”。
（九）承諾的約束措施
1、發(fā)行人承諾的約束措施
發(fā)行人承諾，如其在招股說明書及相關(guān)文件中所披露的承諾未能履行、確已
無法履行或無法按期履行的，發(fā)行人將采取以下措施：
（1）在股東大會及中國證監(jiān)會指定報刊上披露相關(guān)承諾未能履行、無法履
行或無法按期履行的具體原因，并向股東和社會公眾投資者公開道歉。
（2）研究將投資者損失降低到最小的方案，以保護(hù)投資者的權(quán)益。
（3）若本公司未履行承諾，導(dǎo)致投資者遭受經(jīng)濟(jì)損失的，本公司將依法予
以賠償。
2、發(fā)行人控股股東承諾的約束措施
發(fā)行人控股股東華陽投資、大越第一承諾，如該等機(jī)構(gòu)在招股說明書及相關(guān)
文件中所披露的承諾未能履行、確已無法履行或無法按期履行的，其將采取以下
措施：
（1）在發(fā)行人股東大會及中國證監(jiān)會指定報刊上披露相關(guān)承諾未能履行、
無法履行或無法按期履行的具體原因，并向發(fā)行人其他股東和社會公眾投資者公
開道歉。
（2）研究將投資者損失降低到最小的方案，以保護(hù)投資者的權(quán)益。
（3）發(fā)行人應(yīng)促使將應(yīng)付該等主體的現(xiàn)金分紅予以暫時扣留，直至該等主
體履行相關(guān)承諾。
（4）若該等主體未履行承諾，導(dǎo)致發(fā)行人或投資者遭受經(jīng)濟(jì)損失的，其將
依法予以賠償。
3、中山中科、中科白云承諾的約束措施
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中山中科、中科白云承諾，如違反其在招股說明書及相關(guān)文件中所披露的承
諾，該等主體將承擔(dān)發(fā)行人、發(fā)行人其他股東或利益相關(guān)方因此所受到的任何損
失。
4、發(fā)行人實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員及其近親屬承諾的約束
措施
發(fā)行人實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級管理人員承諾，如其在招股說明書及
相關(guān)文件中所披露的承諾未能履行、確已無法履行或無法按期履行的，其本人將
采取以下措施：
（1）在公司股東大會及中國證監(jiān)會指定報刊上披露相關(guān)承諾未能履行或無
法履行的具體原因，并向公司股東和社會公眾投資者公開道歉。
（2）研究將投資者損失降低到最小的方案，以保護(hù)投資者的權(quán)益。
（3）發(fā)行人及其控股子公司還應(yīng)將其本人的薪酬、津貼等予以暫時扣留（如
有）。
（4）若本人未履行承諾，導(dǎo)致發(fā)行人或投資者遭受經(jīng)濟(jì)損失的，本人將依
法予以賠償。
此外，上述人員中在大越第一或大越第二持有股份的，還將暫時扣留應(yīng)付其
本人的現(xiàn)金分紅，直至其履行相關(guān)承諾。
間接持有發(fā)行人股份的實(shí)際控制人近親屬任蕓、游波出具承諾，如其在招股
說明書及相關(guān)文件中所披露的承諾未能履行、確已無法履行或無法按期履行的，
其本人將采取以下措施：
（1）在公司股東大會及中國證監(jiān)會指定報刊上披露相關(guān)承諾未能履行或無
法履行的具體原因，并向公司股東和社會公眾投資者公開道歉。
（2）研究將投資者損失降低到最小的方案，以保護(hù)投資者的權(quán)益。
（3）大越第一應(yīng)將應(yīng)付其本人的現(xiàn)金分紅予以暫時扣留，直至其履行相關(guān)
承諾。
（4）若本人未履行承諾，導(dǎo)致發(fā)行人或投資者遭受經(jīng)濟(jì)損失的，本人將依
法予以賠償。
六、財(cái)務(wù)報告審計(jì)截止日后主要財(cái)務(wù)信息和經(jīng)營狀況
（一）發(fā)行人 2017 年 1-6 月經(jīng)審閱財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)
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公司最近三年一期財(cái)務(wù)報告審計(jì)截止日為 2017 年 3 月 31 日。發(fā)行人 2017
年 6 月 30 日的合并及公司資產(chǎn)負(fù)債表、2017 年 1-6 月的合并及公司利潤表、合
并及公司現(xiàn)金流量表以及財(cái)務(wù)報表附注已經(jīng)已經(jīng)德勤華永會計(jì)師（特殊普通合
伙）審閱并出具《審閱報告》（德師報(閱)字(17)第 R00071 號），審閱截止日為
2017 年 6 月 30 日。
公司 2017 年 1-6 月營業(yè)收入 196,600.57 萬元、凈利潤 13,385.31 萬元、歸屬
于母公司股東的凈利潤 13,580.23 萬元、扣除非經(jīng)常性損益后的歸屬于母公司股
東的凈利潤 11,910.32 萬元，分別同比上升 8.67%、15.69%、17.15%、8.09%。
公司 2017 年 1-6 月經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額為-38,530.16 萬元，主要原
因是：1）票據(jù)貼現(xiàn)的成本上升使得公司縮減了票據(jù)貼現(xiàn)規(guī)模；2）2016 年第 4
季度銷售、采購大幅增長使得年末應(yīng)付款項(xiàng)規(guī)模較大，隨著 2017 年上半年銷售
收入季節(jié)性回調(diào)，6 月末應(yīng)付款項(xiàng)余額下降。
（二）發(fā)行人財(cái)務(wù)報告審計(jì)截止日后經(jīng)營狀況
財(cái)務(wù)報告審計(jì)基準(zhǔn)日至招股說明書簽署日期間，公司整體經(jīng)營環(huán)境和經(jīng)營模
式未發(fā)生重大不利變化。公司銷售模式、采購模式、主要稅收政策與報告期相比
未發(fā)生變化；公司主要客戶與供應(yīng)商穩(wěn)定，未發(fā)生重大變化；主要產(chǎn)品采購價格
與銷售價格均未出現(xiàn)大幅波動。公司各項(xiàng)業(yè)務(wù)狀況正常，未出現(xiàn)影響公司經(jīng)營的
不利因素，財(cái)務(wù)狀況穩(wěn)定。
公司預(yù)計(jì) 2017 年 1-9 月可實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入約 303,133.12 萬元至 315,700.56 萬
元，較上年同期增長 5.62%至 10.00%；歸屬于母公司股東的凈利潤約 18,871.59
萬元至 21,008.06 萬元，較上年同期增長 7.08%至 19.20%；扣除非經(jīng)常性損益后
歸屬于母公司股東的凈利潤約 17,201.50 萬元至 19,337.96 萬元，較上年同期增長
1.03%至 13.58%。（前述 2017 年 1-9 月經(jīng)營情況預(yù)計(jì)未經(jīng)注冊會計(jì)師審計(jì)，不代
表公司所做的盈利預(yù)測及利潤承諾）。
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第二節(jié) 本次發(fā)行概況
股票種類 人民幣普通股（A 股）
每股面值 人民幣 1.00 元
發(fā)行股數(shù) 本次股票發(fā)行總量不超過 7,310 萬股（本次發(fā)行的股份全部為新股，
不涉及公開發(fā)售老股）。本次公開發(fā)行后的流通股股份占公司股份
總數(shù)的比例不低于 10%
每股發(fā)行價 13.69 元
發(fā)行后每股收益 0.60 元
發(fā)行市盈率 22.98 倍（發(fā)行價格除以每股收益，每股收益按照 2016 年經(jīng)審計(jì)的
扣除非經(jīng)常性損益前后孰低的凈利潤除以本次發(fā)行后總股本計(jì)算）
發(fā)行前每股凈資產(chǎn) 5.88 元（根據(jù)本公司截至 2017 年 3 月 31 日經(jīng)審計(jì)的歸屬于本公司
股東的權(quán)益除以發(fā)行前總股本計(jì)算）
發(fā)行后每股凈資產(chǎn) 6.96 元
發(fā)行市凈率 1.97 倍（按 2017 年 3 月 31 日經(jīng)審計(jì)的歸屬于母公司所有者權(quán)益與
本次發(fā)行擬募集資金凈額之和除以本次發(fā)行后總股本計(jì)算）
發(fā)行方式 網(wǎng)下向詢價對象詢價配售與網(wǎng)上資金申購發(fā)行相結(jié)合的方式或中國
證監(jiān)會認(rèn)可的其他方式
發(fā)行對象 符合資格的詢價對象和在中國證券登記結(jié)算有限公司深圳分公司開
立賬戶的投資者（中華人民共和國法律、法規(guī)禁止購買者除外）
承銷方式 本次發(fā)行采取由主承銷商瑞銀證券有限責(zé)任公司組織的承銷團(tuán)以余
額包銷方式承銷本次發(fā)行的股票
預(yù)計(jì)募集資金總額 預(yù)計(jì)募集資金總額 100,073.90 萬元；扣除發(fā)行費(fèi)用后，預(yù)計(jì)募集資
和凈額 金凈額 94,086.00 萬元
發(fā)行費(fèi)用概算 本次發(fā)行費(fèi)用總額預(yù)計(jì)為 5,987.90 萬元，包括：保薦承銷費(fèi) 4,800 萬
元，審計(jì)、驗(yàn)資費(fèi)用 456.65 萬元，律師費(fèi)用 148.05 萬元，信息披露
費(fèi) 467.92 萬元，發(fā)行手續(xù)費(fèi)及其他 115.28 萬元等（前述費(fèi)用金額均
不含稅）。
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第三節(jié) 發(fā)行人基本情況
一、發(fā)行人的基本情況
公司名稱： 惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司
英文名稱： Foryou Corporation
注冊資本： 4 億元
法定代表人： 鄒淦榮
成立日期： 1993 年 1 月 16 日
公司住所： 惠州市東江高新科技產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號華陽工業(yè)園 A 區(qū)集團(tuán)
辦公大樓
經(jīng)營范圍： 研究、開發(fā)、制造、銷售：汽車電子裝備產(chǎn)品、精密零部件、
光機(jī)電產(chǎn)品、通訊產(chǎn)品零部件、LED 照明及節(jié)能產(chǎn)品，軟件開
發(fā)和銷售，技術(shù)咨詢、轉(zhuǎn)讓、培訓(xùn)和服務(wù)，實(shí)業(yè)投資，自有物
業(yè)租賃。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展
經(jīng)營活動）
郵政編碼： 516005
電話： 0752-2556885
傳真： 0752-2556885
網(wǎng)址： www.foryougroup.com
電子郵箱： adayo-foryou@foryougroup.com
二、發(fā)行人的改制重組情況
（一）發(fā)行人的設(shè)立
本公司是由華陽有限整體變更設(shè)立的股份有限公司。華陽有限以截至 2012
年 12 月 31 日經(jīng)德勤華永審計(jì)的凈資產(chǎn) 204,942,865.91 元進(jìn)行折股，其中
200,000,000 元按 1:1 的比例折為股份公司普通股 200,000,000 股，每股面值 1 元；
余額 4,942,865.91 元計(jì)入公司資本公積金。2013 年 9 月 22 日，惠州市工商局向
本公司核發(fā)了注冊號為 441300000149224 的《企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照》。2015 年 11
月 2 日，惠州市工商局向本公司換發(fā)了統(tǒng)一社會信用代碼為 91441300195992483B
的《營業(yè)執(zhí)照》。
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（二）發(fā)行人設(shè)立前，發(fā)起人的主要資產(chǎn)和實(shí)際從事的主要業(yè)務(wù)
本公司的發(fā)起人為華陽投資、中山中科和中科白云。本次發(fā)行前，華陽投資
持有本公司 270,851,352 股股份，占股份總數(shù)的 67.71%；中山中科持有本公司
80,679,898 股股份，占股份總數(shù)的 20.17%；中科白云持有本公司 48,468,750 股股
份，占股份總數(shù)的 12.12%。
在本公司整體設(shè)立變更前，華陽投資持有的主要資產(chǎn)為華陽有限 67.71%的
股權(quán)，其從事的主要業(yè)務(wù)為實(shí)業(yè)投資、管理、咨詢等，同時擁有從事相關(guān)業(yè)務(wù)的
管理和工作人員。在本公司整體設(shè)立變更后，華陽投資持有的主要資產(chǎn)為本公司
67.71%的股份，實(shí)際從事的主要業(yè)務(wù)未發(fā)生變化。
在本公司整體設(shè)立變更前，中山中科持有的主要資產(chǎn)為華陽有限 20.17%的
股權(quán)，從事的主要業(yè)務(wù)為創(chuàng)業(yè)投資、創(chuàng)業(yè)投資管理及咨詢服務(wù)，同時擁有從事相
關(guān)業(yè)務(wù)的管理和工作人員。在本公司整體設(shè)立變更后，中山中科持有的主要資產(chǎn)
為本公司 20.17%的股份，實(shí)際從事的主要業(yè)務(wù)未發(fā)生變化。
在本公司整體設(shè)立變更前，中科白云持有的主要資產(chǎn)為華陽有限 12.12%的
股權(quán)，從事的主要業(yè)務(wù)為創(chuàng)業(yè)投資、創(chuàng)業(yè)投資管理及咨詢服務(wù)，同時擁有從事相
關(guān)業(yè)務(wù)的管理和工作人員。在本公司整體設(shè)立變更后，中科白云持有的主要資產(chǎn)
為本公司 12.12%的股份，實(shí)際從事的主要業(yè)務(wù)未發(fā)生變化。
（三）發(fā)行人設(shè)立時擁有的主要資產(chǎn)和實(shí)際從事的主要業(yè)務(wù)
本公司系由華陽有限整體變更而來，承繼了華陽有限的整體資產(chǎn)，主要包括
固定資產(chǎn)、貨幣資金、下屬企業(yè)股權(quán)等。本公司成立時從事的主要業(yè)務(wù)與目前的
主營業(yè)務(wù)一致。本公司擁有的主要資產(chǎn)和從事的主要業(yè)務(wù)在公司變更設(shè)立前后未
發(fā)生重大變化。
本公司改制為股份公司前后，業(yè)務(wù)流程未發(fā)生重大變化，具體業(yè)務(wù)流程請參
見招股說明書“第六節(jié) 業(yè)務(wù)和技術(shù)”相關(guān)內(nèi)容。
（四）發(fā)行人成立以來，在生產(chǎn)經(jīng)營方面與發(fā)起人的關(guān)聯(lián)關(guān)系及
演變情況
本公司自 2013 年 9 月整體變更設(shè)立為股份公司以來，在生產(chǎn)經(jīng)營方面與主
要發(fā)起人未發(fā)生重要關(guān)聯(lián)關(guān)系。本公司報告期內(nèi)發(fā)生的具體關(guān)聯(lián)交易情況請參見
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招股說明書“第七節(jié) 同業(yè)競爭與關(guān)聯(lián)交易”之“三、關(guān)聯(lián)方及關(guān)聯(lián)交易”。
（五）發(fā)起人出資資產(chǎn)的產(chǎn)權(quán)變更
本公司由華陽有限依法整體變更而來，不涉及發(fā)起人新增資產(chǎn)出資，原華陽
有限的資產(chǎn)、業(yè)務(wù)和債權(quán)、債務(wù)均由本公司承繼。
經(jīng)發(fā)行人確認(rèn)及審慎核查，保薦機(jī)構(gòu)和發(fā)行人律師認(rèn)為發(fā)行人在全民所有制
企業(yè)改制前的職工、債權(quán)債務(wù)以及資產(chǎn)等由改制后的華陽有限承繼，未涉及職工
安置、債權(quán)債務(wù)處理、土地處置等問題。
三、發(fā)行人的股本情況
（一）本公司本次 A 股發(fā)行前后股本情況
本次發(fā)行前本公司總股本為 4 億股，假設(shè)本次公開發(fā)行股票數(shù)量按 7,310 萬
股計(jì)算（最終發(fā)行數(shù)量以證監(jiān)會核準(zhǔn)數(shù)量為準(zhǔn)），本次發(fā)行前后本公司的股本結(jié)
構(gòu)如下：
發(fā)行前 發(fā)行后
股東名稱
持股數(shù)量（股） 持股比例 持股數(shù)量（股） 持股比例
華陽投資 270,851,352 67.71% 270,851,352 57.25%
中山中科 80,679,898 20.17% 80,679,898 17.05%
中科白云 48,468,750 12.12% 48,468,750 10.24%
社會公眾 - - 73,100,000 15.45%
合計(jì) 400,000,000 100.00% 473,100,000 100.00%
（二）本次發(fā)行前的前十名股東
本次發(fā)行前，公司全部股東均為法人股東，其持有公司股份的情況如下：
序號 股東名稱 持股數(shù)量（股） 持股比例
1 華陽投資 270,851,352 67.71%
2 中山中科 80,679,898 20.17%
3 中科白云 48,468,750 12.12%
合計(jì) 400,000,000 100.00%
（三）本次發(fā)行前的前十名自然人股東及其在本公司的任職情況
本次發(fā)行前，公司不存在直接持股的自然人股東。
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
（四）國有股份和外資股份、股東中戰(zhàn)略投資者情況
本次發(fā)行前，公司不存在國有股份、外資股份和戰(zhàn)略投資者的情況。
（五）本次發(fā)行前各股東之間的關(guān)聯(lián)關(guān)系
截至招股說明書摘要簽署日，除中山中科和中科白云同屬廣東中科招商創(chuàng)
業(yè)投資管理有限責(zé)任公司管理的基金外，本次發(fā)行前發(fā)行人各股東間不存在其
他關(guān)聯(lián)關(guān)系。
（六）本次發(fā)行前股東所持股份的流通限制和自愿鎖定股份的承
諾
1、控股股東承諾
發(fā)行人控股股東華陽投資、間接控股股東大越第一均承諾，自發(fā)行人股票
在證券交易所上市之日起 36 個月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理其持有的發(fā)行人
本次發(fā)行上市前已發(fā)行的股份，也不由發(fā)行人回購該部分股份。
發(fā)行人上市后 6 個月內(nèi)如發(fā)行人股票連續(xù) 20 個交易日的收盤價均低于本次
發(fā)行的發(fā)行價，或者上市后 6 個月期末收盤價低于本次發(fā)行的發(fā)行價，其所持
有的公司股票將在上述禁售期屆滿后自動延長 6 個月的禁售期限。若發(fā)行人股
票在此期間發(fā)生除權(quán)、除息的，發(fā)行價格將作相應(yīng)調(diào)整。
華陽投資及大越第一作為發(fā)行人的直接或間接控股股東，未來持續(xù)看好發(fā)
行人及其所處行業(yè)的發(fā)展前景，擬長期持有發(fā)行人股票以確保其對發(fā)行人的控
股地位。
如果在禁售期滿后，在不喪失控股股東地位、不違反已作出的相關(guān)承諾的
前提下，其存在對所持發(fā)行人的股票實(shí)施有限減持的可能。
上述禁售期屆滿后兩年內(nèi)，在滿足以下條件的前提下，可進(jìn)行減持：
（1）上述禁售期屆滿且沒有延長禁售期的相關(guān)情形，如有延長禁售期，則
順延；
（2）如發(fā)生需向投資者進(jìn)行賠償?shù)那樾危湟呀?jīng)全額承擔(dān)了賠償責(zé)任；
（3）其進(jìn)行減持的，將依照《公司法》、《證券法》以及中國證監(jiān)會、證
券交易所有關(guān)法律、法規(guī)的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行減持，減持價格不低于本次發(fā)行的發(fā)
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行價格（如自發(fā)行人首次公開發(fā)行股票至上述減持公告之日發(fā)行人發(fā)生過除權(quán)、
除息的，發(fā)行價格應(yīng)相應(yīng)調(diào)整）。其進(jìn)行減持前，提前 3 個交易日予以公告。
2、中山中科、中科白云承諾
發(fā)行人股東中山中科、中科白云承諾：自發(fā)行人股票在證券交易所上市交
易之日起十二個月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理其在發(fā)行人本次發(fā)行前已持有
的發(fā)行人的股份，也不由發(fā)行人回購該部分股份。
上述期限屆滿后，其因自身經(jīng)營或投資需求，可根據(jù)需要以集中競價交易
、大宗交易、協(xié)議轉(zhuǎn)讓或其他合法方式適當(dāng)轉(zhuǎn)讓部分發(fā)行人股份；其所持發(fā)行
人股份在禁售期滿后二十四個月內(nèi)的減持比例最高可至持有發(fā)行人首次公開發(fā)
行時的股份總額的 100%；在前述期限內(nèi)減持股份的，減持價格不低于本次發(fā)行
的發(fā)行價格（如自發(fā)行人首次公開發(fā)行股票至上述減持公告之日發(fā)行人發(fā)生過除
權(quán)、除息的，發(fā)行價格應(yīng)相應(yīng)調(diào)整）。
其進(jìn)行減持的，將依照《公司法》、《證券法》以及中國證監(jiān)會、證券交易
所的相關(guān)規(guī)定進(jìn)行減持，且提前 3 個交易日予以公告。
3、發(fā)行人實(shí)際控制人及其近親屬承諾
發(fā)行人實(shí)際控制人鄒淦榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、李道勇、孫永鏑、陳世銀、李
光輝、曾仁武及間接持有發(fā)行人股份的實(shí)際控制人之近親屬任蕓、游波均承諾
：
自公司股票在證券交易所上市之日起 36 個月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理
本人間接持有的公司本次發(fā)行上市前已發(fā)行的股份，也不由公司回購本人間接
持有的該部分公司股份。
4、發(fā)行人董事、監(jiān)事、高級管理人員及其近親屬承諾
持有公司股份的公司董事和/或高級管理人員鄒淦榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、李道
勇、孫永鏑、陳世銀、曾仁武及公司董事和/或高級管理人員之近親屬任蕓、游
波承諾：
公司上市后 6 個月內(nèi)如公司股票連續(xù) 20 個交易日的收盤價均低于本次發(fā)行
的發(fā)行價，或者上市后 6 個月期末收盤價低于本次發(fā)行的發(fā)行價，將在其禁售
期屆滿后自動延長 6 個月的禁售期。若公司股票在此期間發(fā)生除權(quán)、除息的，
發(fā)行價格將作相應(yīng)調(diào)整。
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上述禁售期屆滿后兩年內(nèi)減持的，減持價格不低于本次發(fā)行的發(fā)行價格（如
自公司首次公開發(fā)行股票至減持前一交易日公司發(fā)生過除權(quán)、除息的，發(fā)行價
格相應(yīng)調(diào)整）。
持有公司股份的公司董事和/或高級管理人員鄒淦榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、李道
勇、孫永鏑、陳世銀、曾仁武承諾：其所持股份的禁售期屆滿后，在擔(dān)任公司
董事和/或高級管理人員期間，每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過直接和/或間接持有公司可
轉(zhuǎn)讓股份總數(shù)的百分之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓直接和/或間接持有的公
司股份。
孫永鏑之近親屬任蕓承諾：其所持股份的禁售期屆滿后，在孫永鏑擔(dān)任公
司董事和/或高級管理人員期間，每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過直接和/或間接持有公司
可轉(zhuǎn)讓股份總數(shù)的百分之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓直接和/或間接持有的
公司股份。
吳衛(wèi)之近親屬游波承諾：其所持股份的禁售期屆滿后，在吳衛(wèi)擔(dān)任公司董
事和/或高級管理人員期間，每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過直接和/或間接持有公司可轉(zhuǎn)
讓股份總數(shù)的百分之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓直接和/或間接持有的公司
股份。
持有公司股份的公司監(jiān)事溫惠群承諾：自公司股票在證券交易所上市之日
起 12 個月內(nèi)，不轉(zhuǎn)讓或者委托他人管理其間接持有的公司本次發(fā)行上市前已發(fā)
行的股份，也不由公司回購其間接持有的該部分公司股份。上述期限屆滿后，
在擔(dān)任公司監(jiān)事期間，每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過直接和/或間接持有公司可轉(zhuǎn)讓股
份總數(shù)的百分之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓直接和/或間接所持的公司股份
。
目前未持有公司股份的公司董事杜昌燾、余慶兵、李常青、朱永德和監(jiān)事
高淑萍、陳雪英均承諾：公司上市后，若在擔(dān)任公司董事/監(jiān)事期間，該等人員
持有公司股份的，則每年轉(zhuǎn)讓的股份不超過所持有公司可轉(zhuǎn)讓股份總數(shù)的百分
之二十五，在離職后半年內(nèi)不轉(zhuǎn)讓所持的公司股份。
四、主要業(yè)務(wù)
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（一）本公司的主營業(yè)務(wù)及原材料供應(yīng)
根據(jù)本公司現(xiàn)行有效的《公司章程》及目前持有的《企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照》(
統(tǒng)一社會信用代碼：91441300195992483B)，本公司的經(jīng)營范圍為：研究、開發(fā)
、制造、銷售：汽車電子裝備產(chǎn)品、精密零部件、光機(jī)電產(chǎn)品、通訊產(chǎn)品零部
件、LED 照明及節(jié)能產(chǎn)品，軟件開發(fā)和銷售，技術(shù)咨詢、轉(zhuǎn)讓、培訓(xùn)和服務(wù)，
實(shí)業(yè)投資，自有物業(yè)租賃。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展
經(jīng)營活動）。
本公司主要通過控股子公司從事汽車電子、精密電子部件、精密壓鑄以及
LED 照明等業(yè)務(wù)，主要產(chǎn)品分為汽車電子產(chǎn)品、精密電子部件產(chǎn)品、精密壓鑄
產(chǎn)品以及 LED 照明產(chǎn)品等。
報告期內(nèi)，由于視盤機(jī)市場有效需求不斷減少，公司精密電子部件制造板
塊 2014 年度、2015 年度和 2016 年占主營業(yè)務(wù)收入的比例分別為 33.26%、
27.58%和 22.74%，呈下降態(tài)勢；而受汽車行業(yè)整體發(fā)展及公司加大客戶開拓力
度等因素影響，公司汽車電子板塊的銷售收入占公司主營業(yè)務(wù)收入的比例呈現(xiàn)
持續(xù)上升的趨勢。2014 年、2015 年和 2016 年，公司汽車電子板塊收入占主營業(yè)
務(wù)收入的比例分別為 56.45%、58.64%和 63.99%。除此之外，本公司報告期內(nèi)及
自設(shè)立以來主營業(yè)務(wù)沒有發(fā)生重大變化。
公司日常經(jīng)營所需的主要原材料主要包括塑膠件、電子元器件、光電組件
、金屬件、包裝材料以及輔料等。公司已經(jīng)建立了完善的原材料采購及管理系
統(tǒng)，確保原材料采購過程及時、高效。公司生產(chǎn)所用的原材料的供應(yīng)商較多，
不存在原材料供應(yīng)緊張問題。報告期內(nèi)公司未發(fā)生原材料短缺而影響生產(chǎn)的情
況。
（二）行業(yè)競爭
公司憑借完善的研發(fā)、生產(chǎn)、銷售體系以及強(qiáng)大的人才隊(duì)伍與經(jīng)驗(yàn)豐富的
管理團(tuán)隊(duì)形成了較強(qiáng)的競爭優(yōu)勢，確保公司在行業(yè)內(nèi)的競爭地位,主要包括：
1、公司擁有雄厚的研發(fā)實(shí)力；
2、公司擁有強(qiáng)大的制造工程能力；
3、公司業(yè)務(wù)布局合理，產(chǎn)品組合完善；
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4、公司擁有良好的品牌形象；
5、公司擁有完善的銷售網(wǎng)絡(luò)；
6、公司擁有強(qiáng)大的人才隊(duì)伍以及經(jīng)驗(yàn)豐富的管理團(tuán)隊(duì)。
公司的主要競爭對手如下：
企業(yè)名稱 所在地 主營業(yè)務(wù)
國外競爭對手
電裝（Denso） 日本 電子控制裝置、車載汽車電子裝置生產(chǎn)
德爾福（Delphi） 美國 電子控制裝置、車載汽車電子裝置生產(chǎn)
偉世通（Visteon） 美國 電子控制裝置、車載汽車電子裝置生產(chǎn)
博世（Bosch） 德國 電子控制裝置、車載汽車電子裝置生產(chǎn)
西門子（Siemens） 德國 電子控制裝置、車載汽車電子裝置生產(chǎn)
日亞（Nichia） 日本 LED 外延片和芯片生產(chǎn)生產(chǎn)、封裝
科銳（Cree） 美國 LED 外延片和芯片生產(chǎn)、燈具生產(chǎn)
億光電子工業(yè)股份有限
臺灣 LED 封裝、LED 燈具生產(chǎn)
公司
臺灣光寶電子股份有限
臺灣 LED 封裝、LED 燈具生產(chǎn)
公司
國內(nèi)競爭對手
深圳航盛電子股份有限 車載信息娛樂系統(tǒng)、車身控制集成系統(tǒng)、新
深圳
公司 能源汽車電池電機(jī)控制系統(tǒng)等
惠州市德賽西威汽車電 車載信息娛樂系統(tǒng)、車載空調(diào)控制器、車載
惠州
子有限公司 組合儀表等
廣東好幫手電子科技股 GPS 導(dǎo)航、車載影碟機(jī)、汽車影音、車精密
佛山
份有限公司 部件制造、模具開發(fā)等
深圳市路暢科技股份有
深圳 車載導(dǎo)航娛樂產(chǎn)品等
限公司
深圳市索菱實(shí)業(yè)股份有
深圳 車載導(dǎo)航系統(tǒng)、車載多媒體產(chǎn)品等
限公司
汽車音響機(jī)芯、CD/DVD 光頭制造加工、通
信華精機(jī)有限公司 惠州
訊電子產(chǎn)品加工等
廣東鴻圖科技股份有限
肇慶 精密鋁合金壓鑄件生產(chǎn)等
公司
蘇州春興精工股份有限
蘇州 精密鋁合金結(jié)構(gòu)件的制造等
公司
廣東鴻特精密技術(shù)股份
肇慶 生產(chǎn)銷售發(fā)動機(jī)類精密壓鑄件等
有限公司
東莞宜安科技股份有限 鎂合金、鋁合金等輕質(zhì)合金精密壓鑄
東莞
公司 件等
東莞勤上光電股份有限
東莞 室內(nèi)、外照明產(chǎn)品生產(chǎn)等
公司
深圳雷曼光電科技股份 LED 封裝和 LED 應(yīng)用產(chǎn)品生產(chǎn)等
深圳
有限公司
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企業(yè)名稱 所在地 主營業(yè)務(wù)
茂碩電源科技股份有限 LED 電源生產(chǎn)、開關(guān)電源生產(chǎn)、便攜式電子
深圳
公司 設(shè)備生產(chǎn)等
注：上述信息來源于各公司網(wǎng)站及相關(guān)披露信息
五、資產(chǎn)權(quán)屬情況
1、房產(chǎn)及土地使用權(quán)
截至 2017 年 3 月 31 日，發(fā)行人共擁有 33 項(xiàng)房產(chǎn)。具體如下表所示：
序 取得 面積 他項(xiàng)
房產(chǎn)證號 所有權(quán)人 房屋位置 登記時間
號 方式 （m2） 權(quán)利
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技
不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
1 華陽集團(tuán) 新建 2014-05-08 28,129.50 在抵
1100255572 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（1
押
號 號廠房）
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 27,123.30 在抵
2 華陽集團(tuán) 2014-05-08
1100255597 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（2
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 27,123.30 在抵
3 華陽集團(tuán)
1100255595 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（3
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 2014-05-08 27,123.30 在抵
4 華陽集團(tuán) 新建
1100255485 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（4
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 24,427.28 在抵
5 華陽集團(tuán)
1100255536 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（5
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 27,169.94 在抵
6 華陽集團(tuán)
1100255594 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（9
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 6,266.81 在抵
7 華陽集團(tuán)
1100255532 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（10A
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 11,002.96 在抵
8 華陽集團(tuán)
1100255534 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（10
號 號廠房） 押
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
序 取得 面積 他項(xiàng)
房產(chǎn)證號 所有權(quán)人 房屋位置 登記時間
號 方式 （m2） 權(quán)利
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 7,022.27 在抵
9 華陽集團(tuán)
1100255524 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（11
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 7,390.79 在抵
10 華陽集團(tuán)
1100255486 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（12
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 15,759.30 在抵
11 華陽集團(tuán)
1100255567 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（13
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 4,545.00 在抵
12 華陽集團(tuán)
1100255546 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（14
號 號廠房） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 10,450.16 在抵
13 華陽集團(tuán)
1100255604 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（辦
號 公樓） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 10,475.05 在抵
14 華陽集團(tuán)
1100255603 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（食
號 堂 A 、B） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 5,156.74 在抵
15 華陽集團(tuán)
1100255571 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（食
號 堂 C） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 10,039.24 在抵
16 華陽集團(tuán)
1100255593 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（A-1
號 宿舍） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 10,039.24 在抵
17 華陽集團(tuán)
1100255592 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（A-2
號 宿舍） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 10,039.24 在抵
18 華陽集團(tuán)
1100255591 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（A-3
號 宿舍） 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技 不存
19 惠州字第 華陽集團(tuán) 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 新建 2014-05-08 10,039.24 在抵
1100255598 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（A-4 押
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
序 取得 面積 他項(xiàng)
房產(chǎn)證號 所有權(quán)人 房屋位置 登記時間
號 方式 （m2） 權(quán)利
號 宿舍）
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技
不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
20 華陽集團(tuán) 新建 2014-05-08 10,102.46 在抵
1100255599 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（A-5
押
號 宿舍）
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技
不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
21 華陽集團(tuán) 新建 2014-05-08 8,238.07 在抵
1100255600 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（A-6
押
號 宿舍）
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技
不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
22 華陽集團(tuán) 新建 2014-05-08 10,039.24 在抵
1100255601 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（A-7
押
號 宿舍）
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技
不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
23 華陽集團(tuán) 新建 2014-05-08 28,184.82 在抵
1100255602 華陽工業(yè)園 A 區(qū)（A-8
押
號 宿舍）
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技
不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
24 華陽集團(tuán) 新建 2014-05-08 8,249.35 在抵
1100255564 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（B-1
押
號 宿舍）
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技
不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
25 華陽集團(tuán) 新建 2014-05-08 8,246.31 在抵
1100255544 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（B-2
押
號 宿舍）
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技
不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
26 華陽集團(tuán) 新建 2014-05-08 8,246.31 在抵
1100255570 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（B-3
押
號 宿舍）
粵房地權(quán)證
94 不存
惠州字第 惠州市龍豐路 27 號第
27 華陽集團(tuán) 年新 2014-04-30 572.17 在抵
1100253624 1層
建 押
號
粵房地權(quán)證
惠州市河南岸大石湖 不存
惠州字第
28 華陽集團(tuán) 演達(dá)一路華陽大廈 購買 2014-04-30 2,211.76 在抵
1100253625
22、23 層 押
號
粵房地權(quán)證
惠州市河南岸大石湖 不存
惠州字第
29 華陽集團(tuán) 演達(dá)一路華陽大廈 24 購買 2014-04-30 1,105.88 在抵
1100253626
層 押
號
惠州市鵝嶺南路八號 不存
30 無 華陽實(shí)業(yè) 金威大廈十三樓 1301 購買 無 181.21 在抵
室 押
粵房地權(quán)證 惠州市東江高新科技
不存
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
31 華陽集團(tuán) 新建 2015-11-04 26,436.01 在抵
1100357537 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（6
押
號 號廠房）
32 粵房地權(quán)證 華陽集團(tuán) 惠州市東江高新科技 新建 2015-11-04 9,208.49 不存
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
序 取得 面積 他項(xiàng)
房產(chǎn)證號 所有權(quán)人 房屋位置 登記時間
號 方式 （m2） 權(quán)利
惠州字第 產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號 在抵
1100357547 華陽工業(yè)園 B 區(qū)（B-4 押
號 宿舍）
惠州市東江高新科技
不存
產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號
33 正在辦理中 華陽集團(tuán) 新建 在抵
華陽工業(yè)園 B 區(qū)
押
（B-16 廠房）
截至 2017 年 3 月 31 日，本公司擁有的土地情況如下：
取 權(quán) 屬 最早取
面積 使用
序 使用 用 得 他項(xiàng) 證 明 得權(quán)屬
土地證號 地址 （m2 權(quán)終
號 權(quán)人 途 方 權(quán)利 取 得 證書時
） 止期
式 時間 間
惠府國用 惠州市惠城 工
不 存
（2014）第 華陽 區(qū)水口辦事 業(yè) 出 152,6 2014-1 2007-0 2057-
1 在 抵
1302175000 集團(tuán) 處上霞工業(yè) 用 讓 20.9 0-29 9-19 06-30
押
7號 區(qū)A區(qū) 地
惠府國用 工
惠州市水口 不 存
（2014）第 華陽 業(yè) 出 191,9 2014-1 2008-0 2057-
2 上霞工業(yè)區(qū) 在 抵
1302175000 集團(tuán) 用 讓 04.8 0-29 1-31 06-30
B區(qū) 押
9號 地
惠府國用 工
惠州市水口 不 存
（2014）第 華陽 業(yè) 出 179,7 2014-1 2008-0 2057-
3 上霞工業(yè)區(qū) 在 抵
1302175000 集團(tuán) 用 讓 94.4 0-29 1-31 06-30
C區(qū) 押
8號 地
截至 2017 年 3 月 31 日，本公司及境內(nèi)一級子公司不存在租賃土地的情況。
2、注冊商標(biāo)
截至 2017 年 3 月 31 日，發(fā)行人擁有 189 項(xiàng)已經(jīng)相關(guān)主管部門核準(zhǔn)注冊并取
得相關(guān)權(quán)利證書的境內(nèi)商標(biāo)，在中國境外擁有 104 項(xiàng)境外商標(biāo)。
3、專利
截至 2017 年 3 月 31 日，本公司擁有 422 項(xiàng)中國境內(nèi)的專利和 1 項(xiàng)中國境外
專利。
4、著作權(quán)
截至 2017 年 3 月 31 日，本公司擁有 60 項(xiàng)著作權(quán)。
5、互聯(lián)網(wǎng)域名
截至 2017 年 3 月 31 日，本公司擁有 55 項(xiàng)互聯(lián)網(wǎng)域名。
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
六、同業(yè)競爭與關(guān)聯(lián)交易情況
（一）本公司與控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)的同業(yè)競
爭情況
本公司及控股子公司目前主要從事汽車電子、精密電子部件、精密壓鑄、LED
照明等領(lǐng)域業(yè)務(wù)。
截至招股說明書摘要簽署日，發(fā)行人控股股東華陽投資和實(shí)際控制人鄒淦
榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、李道勇、孫永鏑、陳世銀、李光輝和曾仁武控制的企業(yè)除持
有大越第一、華陽投資、中科華陽、發(fā)行人及其子公司的相關(guān)股權(quán)外，無生產(chǎn)經(jīng)
營活動。本公司與控股股東、實(shí)際控制人及其控制的其他企業(yè)不存在同業(yè)競爭。
為避免同業(yè)競爭，本公司實(shí)際控制人和控股股東作出了避免同業(yè)競爭的承
諾。
（二）關(guān)聯(lián)交易
1、關(guān)聯(lián)交易情況
報告期內(nèi)，公司的關(guān)聯(lián)交易包括：
（1）經(jīng)常性關(guān)聯(lián)交易：采購和銷售商品及材料、代理進(jìn)出口商品、收取檔
案管理費(fèi)、支付董事、監(jiān)事、高級管理人員報酬、向關(guān)聯(lián)方提供租賃及物業(yè)管理
等。
（2）偶發(fā)性關(guān)聯(lián)交易：公司報告期與關(guān)聯(lián)方不存在偶發(fā)性關(guān)聯(lián)交易。
2、獨(dú)立董事意見
發(fā)行人獨(dú)立董事就報告期內(nèi)的關(guān)聯(lián)交易發(fā)表意見如下：
“根據(jù)《公司章程》、《關(guān)聯(lián)交易管理辦法》的有關(guān)規(guī)定，我們對公司 2014
年-2016 年的關(guān)聯(lián)交易（以合并報表口徑）進(jìn)行了調(diào)查，并審閱有關(guān)資料后認(rèn)為，
公司 2014 年-2016 年的關(guān)聯(lián)交易價格公允、合理；公司與關(guān)聯(lián)方之間關(guān)聯(lián)交易的
簽訂程序和決策程序符合《公司法》、《證券法》等法律法規(guī)及《公司章程》等
公司內(nèi)部規(guī)章制度的規(guī)定；關(guān)聯(lián)交易不存在損害公司或非關(guān)聯(lián)股東合法權(quán)益的情
形，符合公司利益，且公司已采取規(guī)范關(guān)聯(lián)交易的有效措施。
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
獨(dú)立董事認(rèn)為，公司的關(guān)聯(lián)交易遵循了公平、公正、公開的原則，維護(hù)了全
體股東，包括非關(guān)聯(lián)股東和中小股東的利益?！?br/> 3、規(guī)范關(guān)聯(lián)交易的制度安排
為保護(hù)中小股東利益，規(guī)范關(guān)聯(lián)交易，保證發(fā)行人關(guān)聯(lián)交易的必要性、公允
性、透明性及合法性，發(fā)行人在上市后適用的《公司章程（草案）》、《關(guān)聯(lián)交
易管理辦法》、《董事會議事規(guī)則》、《股東大會議事規(guī)則》等制度中對關(guān)聯(lián)交
易的決策權(quán)限、回避和表決程序等作了詳盡規(guī)定。
4、規(guī)范和減少關(guān)聯(lián)交易的措施
公司在日常關(guān)聯(lián)交易中嚴(yán)格遵照《公司章程》、《關(guān)聯(lián)交易管理辦法》等相
關(guān)制度的要求，履行了必要的決策程序。公司將進(jìn)一步規(guī)范運(yùn)作，避免或減少關(guān)
交易。對于無法避免的關(guān)聯(lián)交易，公司將遵循公平、公正、公開以及等價有償?shù)?br/>商業(yè)原則，不損害全體股東特別是中小股東的合法權(quán)益。
發(fā)行人實(shí)際控制人、控股股東華陽投資和間接控股股東大越第一均承諾：該
等主體不會利用實(shí)際控制人/控股股東地位，謀求發(fā)行人及其控股企業(yè)在業(yè)務(wù)經(jīng)
營等方面給予該等主體及其關(guān)聯(lián)方（發(fā)行人及其控股企業(yè)除外，下同）優(yōu)于獨(dú)立
第三方的條件或利益。
該等主體將避免或減少自身及其關(guān)聯(lián)方與發(fā)行人及其控股企業(yè)之間發(fā)生關(guān)
聯(lián)交易。對于無法避免或有合理原因而發(fā)生的與發(fā)行人及其控股企業(yè)的關(guān)聯(lián)交易,
該等主體及其關(guān)聯(lián)方將遵循公允、合理的定價原則,不會利用該等關(guān)聯(lián)交易損害
發(fā)行人及其他股東的利益。
該等主體將依據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)范性文件及證券交易所之相關(guān)規(guī)則的規(guī)
定遵守關(guān)聯(lián)董事、關(guān)聯(lián)股東回避表決等批準(zhǔn)關(guān)聯(lián)交易的法定決策程序,依法履行
信息披露義務(wù)。
七、董事、監(jiān)事、高級管理人員
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
2016 年
姓名 職務(wù) 性別 出生年份 任期起始日 簡要經(jīng)歷及兼職情況 報酬總額
（萬元）
大學(xué)本科學(xué)歷；中國國籍，目前無境外居留權(quán)；于 2002 年 10 月至 2007 年
10 月歷任華陽有限副總裁、董事，2007 年 10 月至 2011 年 5 月任華陽有限
董事、總裁；2011 年 5 月至 2013 年 9 月任華陽有限董事長、總裁；現(xiàn)任本
鄒淦榮 董事長、總裁 男 1963 年 5 月 2016 年 9 月 公司董事長、總裁，華陽投資董事長，大越第一執(zhí)行董事，安特惠州董事 159.79
，安特香港董事，惠州安特科技工業(yè)有限公司董事，裕元華陽副董事長，
保利駿有限公司董事，惠州利駿工藝實(shí)業(yè)有限公司副董事長，安特科技（
香港）董事。
大學(xué)本科學(xué)歷；中國國籍，無境外居留權(quán)；于 1996 年至 2005 年任中國樂
凱膠片集團(tuán)公司董事長、總經(jīng)理、黨委書記；2006 年至 2012 年任中國誠通
控股集團(tuán)公司董事、攀枝花鋼鐵集團(tuán)公司董事和中國節(jié)能環(huán)保集團(tuán)公司董
事；2011 年 8 月至 2014 年 12 月任江門市蒙德電氣股份有限公司董事；2013
杜昌燾 副董事長 男 1942 年 9 月 2016 年 9 月 -
年 10 月至 2016 年 1 月任無錫市中興光電子技術(shù)有限公司董事；現(xiàn)任本公
司副董事長，朝暉產(chǎn)業(yè)投資基金管理有限公司董事，廣東中科白云新興產(chǎn)
業(yè)創(chuàng)業(yè)投資基金有限公司獨(dú)立董事，廣東中科招商創(chuàng)業(yè)投資管理有限責(zé)任
公司董事長。
研究生學(xué)歷；中國國籍，無境外居留權(quán)；2002 年 8 月至 2011 年 7 月，任中
陽科貿(mào)董事；2005 年 3 月至 2014 年 12 月，任華陽醫(yī)療器械董事長；2009
張?jiān)獫? 董事 男 1963 年 5 月 2016 年 9 月 年 11 月至 2014 年 12 月，任華陽醫(yī)療器械總經(jīng)理；2011 年 5 月至 2013 年 -
9 月，任華陽有限董事；現(xiàn)任本公司董事，華陽投資董事，華陽光學(xué)董事
。
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
2016 年
姓名 職務(wù) 性別 出生年份 任期起始日 簡要經(jīng)歷及兼職情況 報酬總額
（萬元）
大學(xué)本科學(xué)歷；中國國籍，無境外居留權(quán)；于 2002 年 11 月至 2013 年 9 月
任華陽有限董事、副總裁；現(xiàn)任本公司董事、副總裁，信華精機(jī)董事，華
吳衛(wèi) 董事、副總裁 男 1966 年 10 月 2016 年 9 月 101.11
陽投資董事，華陽數(shù)碼特董事長，重慶信華、杭州信華董事，華信投資執(zhí)
行董事。
大學(xué)本科學(xué)歷；中國國籍，擁有香港居留權(quán)；于 2005 年 8 月至 2013 年 9
月任華陽有限董事、副總裁；現(xiàn)任本公司董事、副總裁，華陽投資董事，
李道勇 董事、副總裁 男 1963 年 6 月 2016 年 9 月 97.61
信華精機(jī)董事，杭州信華董事，重慶信華副董事長，華新投資執(zhí)行董事，
中陽科貿(mào)執(zhí)行董事，華陽思維董事長。
大學(xué)本科學(xué)歷；中國國籍，無境外居留權(quán)；于 2005 年 7 月至 2008 年 6 月
董事、董事會 任華陽有限財(cái)務(wù)總監(jiān)助理，2008 年 7 月至 2011 年 5 月任華陽有限財(cái)務(wù)總監(jiān)
孫永鏑 秘書兼財(cái)務(wù)總 男 1969 年 4 月 2016 年 9 月 、黨委委員，2011 年 5 月至 2013 年 9 月任華陽有限董事、董事會秘書、財(cái) 96.12
監(jiān) 務(wù)總監(jiān)；現(xiàn)任本公司董事、董事會秘書、財(cái)務(wù)總監(jiān)，華陽投資董事，重慶
信華董事。
管理學(xué)（會計(jì)學(xué)）博士學(xué)位，中國注冊會計(jì)師；中國國籍，無境外居留權(quán)
；于 2003 年 3 月至 2008 年 5 月任漳州片仔癀藥業(yè)股份有限公司獨(dú)立董事
，2004 年 7 月至 2007 年 7 月任福建七匹狼服裝股份有限公司獨(dú)立董事，
2013 年 8 月至 2016 年 7 月任廈門三五互聯(lián)科技股份有限公司獨(dú)立董事，現(xiàn)
李常青 獨(dú)立董事 男 1968 年 9 月 2016 年 9 月 任廈門大學(xué)管理學(xué)院財(cái)務(wù)學(xué)系主任，兼任廈門億聯(lián)網(wǎng)絡(luò)技術(shù)股份有限公司 6.00
、廈門弘信電子科技股份有限公司、華潤三九醫(yī)藥股份有限公司和深圳赤
灣港航股份有限公司等上市/擬上市公司獨(dú)立董事以及海峽金橋財(cái)產(chǎn)保險股
份有限公司和前海再保險股份有限公司等非上市公司獨(dú)立董事；現(xiàn)任本公
司獨(dú)立董事。
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
2016 年
姓名 職務(wù) 性別 出生年份 任期起始日 簡要經(jīng)歷及兼職情況 報酬總額
（萬元）
碩士學(xué)位；中國國籍，無境外居留權(quán)，1995 年至 2004 年于深圳市工商行政
管理局任公務(wù)員，2004 年至今任北京德恒（深圳）律師事務(wù)所合伙人、律
余慶兵 獨(dú)立董事 男 1967 年 2 月 2016 年 9 月 師；現(xiàn)任北京德恒（深圳）律師事務(wù)所合伙人、律師、深圳清溢光電股份 6.00
有限公司獨(dú)立董事、蘇州禾盛新型材料股份有限公司獨(dú)立董事、浙江凱恩
特種材料股份有限公司獨(dú)立董事、本公司獨(dú)立董事。
碩士學(xué)位；中國國籍，無境外居留權(quán)；惠州學(xué)院管理學(xué)教授、碩士生導(dǎo)師
；于 2004 年 7 月至 2008 年 12 月任惠州學(xué)院經(jīng)濟(jì)管理系主任；現(xiàn)兼任國家
哲學(xué)社會科學(xué)基金通訊評審專家，廣東省農(nóng)村經(jīng)濟(jì)學(xué)會常務(wù)理事、廣東省
朱永德 獨(dú)立董事 男 1960 年 6 月 2016 年 9 月 6.00
企業(yè)社會責(zé)任研究會理事、廣東省商業(yè)經(jīng)濟(jì)學(xué)會理事、惠州市會計(jì)學(xué)會副
會長、惠州市統(tǒng)計(jì)學(xué)會副會長、惠州市地方稅收研究會理事、惠州市仲愷
區(qū)財(cái)政局特聘顧問等職務(wù)，現(xiàn)任惠州學(xué)院教授；現(xiàn)任本公司獨(dú)立董事。
大學(xué)本科學(xué)歷；中國國籍，無境外居留權(quán)；于 2001 年 5 月至 2002 年 10 月
任華陽實(shí)業(yè)人力資源部經(jīng)理，2002 年 11 月至 2013 年 9 月任華陽有限人力
溫惠群 監(jiān)事會主席 女 1966 年 6 月 2013 年 9 月 資源部經(jīng)理，2011 年 5 月至 2013 年 9 月任華陽有限監(jiān)事會主席；現(xiàn)任華陽 47.53
投資監(jiān)事會主席，大越第二執(zhí)行董事、總經(jīng)理，本公司監(jiān)事會主席、人力
資源部總監(jiān)。
大學(xué)?？茖W(xué)歷；中國國籍，無境外居留權(quán)；于 1986 年 12 月至 2009 年 12
月歷任信華精機(jī)線長、現(xiàn)場主管、總務(wù)部經(jīng)理；2010 年 1 月至 2013 年 9 月
陳雪英 職工代表監(jiān)事 女 1968 年 11 月 2013 年 9 月 -
任華陽有限行政物業(yè)部副經(jīng)理、黨群工作部經(jīng)理；現(xiàn)任本公司監(jiān)事、行政
物業(yè)部副經(jīng)理、黨群工作部經(jīng)理，華陽投資監(jiān)事。
大學(xué)?？茖W(xué)歷，中國注冊會計(jì)師，經(jīng)濟(jì)師；中國國籍，無境外居留權(quán)；2010
高淑萍 股東代表監(jiān)事 女 1970 年 9 月 2013 年 9 月 年至今就職于廣東中科招商創(chuàng)業(yè)投資管理有限責(zé)任公司，現(xiàn)任副總裁兼廣 18.09
州分公司總經(jīng)理；現(xiàn)任本公司監(jiān)事。
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
2016 年
姓名 職務(wù) 性別 出生年份 任期起始日 簡要經(jīng)歷及兼職情況 報酬總額
（萬元）
大學(xué)本科學(xué)歷；中國國籍，無境外居留權(quán)；于 1989 年 4 月至 2004 年 7 月
歷任信華精機(jī)技術(shù)課長、分廠廠長、副總經(jīng)理，2004 年 8 月至 2009 年 8 月
陳世銀 副總裁 男 1965 年 11 月 2013 年 9 月 歷任華陽多媒體副總經(jīng)理、董事、總經(jīng)理，2009 年 9 月至 2013 年 9 月任華 94.67
陽有限董事、副總裁；現(xiàn)任本公司副總裁，華陽多媒體董事長，華陽光電
董事長、總經(jīng)理，華陽投資董事，華陽精機(jī)董事長。
大學(xué)本科學(xué)歷；中國國籍，無境外居留權(quán)；于 1998 年 4 月至 2001 年 9 月
任華陽有限發(fā)展部經(jīng)理，2001 年 9 月至 2005 年 5 月任華陽多媒體副總經(jīng)理
，2005 年 5 月至 2012 年 6 月任華陽通用董事、總經(jīng)理；2012 年 7 月至 2013
曾仁武 副總裁 男 1963 年 9 月 2013 年 9 月 173.22
年 9 月任華陽有限副總裁；2013 年 5 月至 2016 年 1 月任廣東暢聯(lián)萬方信息
科技有限公司董事；現(xiàn)任本公司副總裁，華陽投資董事，華陽通用董事長
，大連通用執(zhí)行董事。
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
本公司董事、監(jiān)事、高級管理人員、核心技術(shù)人員及其近親屬通過持有大越
第一、大越第二、大越第三、大越第四的股份持有華陽投資的股份，進(jìn)而間接持
有本公司的股份，具體情況如下表：
間接持 間接持
持大越 持大越 持大越 持大越
序 華陽投 有本公 質(zhì)押或凍結(jié)的
姓名 第一股 第二股 第三股 第四股
號 資股份 司股份 情況
份比例 份比例 份比例 份比例
比例 比例
1. 鄒淦榮 15.62% 無 無 無 11.92% 8.07% 無質(zhì)押或凍結(jié)
2. 張?jiān)獫? 12.17% 無 無 無 9.29% 6.29% 無質(zhì)押或凍結(jié)
3. 吳衛(wèi) 12.17% 無 無 無 9.29% 6.29% 無質(zhì)押或凍結(jié)
4. 李道勇 12.17% 無 無 無 9.29% 6.29% 無質(zhì)押或凍結(jié)
5. 孫永鏑 1.85% 無 無 無 1.41% 0.96% 無質(zhì)押或凍結(jié)
6. 溫惠群 無 10.18% 無 無 1.41% 0.95% 無質(zhì)押或凍結(jié)
7. 陳世銀 6.33% 無 無 無 4.83% 3.27% 無質(zhì)押或凍結(jié)
8. 曾仁武 1.94% 無 無 無 1.48% 1.00% 無質(zhì)押或凍結(jié)
9. 劉斌 1.37% 無 無 無 1.05% 0.71% 無質(zhì)押或凍結(jié)
10. 陳卓 無 無 2.54% 無 0.21% 0.14% 無質(zhì)押或凍結(jié)
11. 王海城 0.52% 無 無 無 0.40% 0.27% 無質(zhì)押或凍結(jié)
12. 向立堂 0.87% 無 無 無 0.67% 0.45% 無質(zhì)押或凍結(jié)
13. 任蕓 0.52% 無 無 無 0.40% 0.27% 無質(zhì)押或凍結(jié)
14. 游波 0.49% 無 無 無 0.38% 0.26% 無質(zhì)押或凍結(jié)
注：任蕓、游波分別為孫永鏑、吳衛(wèi)之近親屬，并未擔(dān)任本公司董事、監(jiān)事、高級管理
人員或核心技術(shù)人員職務(wù)。
八、控股股東及實(shí)際控制人簡介
鄒淦榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、李道勇、孫永鏑、陳世銀、李光輝和曾仁武共同控
制發(fā)行人，為發(fā)行人的實(shí)際控制人。華陽投資直接持有發(fā)行人 270,851,352 股股
份，占發(fā)行人股份總數(shù)的 67.71%，為發(fā)行人的直接控股股東；大越第一直接持
有華陽投資 76.31%的股權(quán)，為發(fā)行人的間接控股股東；實(shí)際控制人共持有大越
第一 67.31%的股權(quán)，均為現(xiàn)任或曾任發(fā)行人的董事和/或高級管理人員。
九、財(cái)務(wù)會計(jì)信息及管理層討論與分析
（一）財(cái)務(wù)報表及主要財(cái)務(wù)指標(biāo)
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
1、財(cái)務(wù)報表
合并資產(chǎn)負(fù)債表
單位：元
項(xiàng)目 2017 年 3 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日
流動資產(chǎn)：
貨幣資金 361,775,375.26 459,937,093.23 590,949,322.37 462,859,978.50
應(yīng)收票據(jù) 539,794,414.00 418,012,731.46 509,094,618.34 481,691,650.72
應(yīng)收賬款 1,353,494,456.11 1,389,843,392.82 892,119,461.68 962,610,308.39
預(yù)付款項(xiàng) 22,244,644.84 18,300,476.20 21,821,457.36 17,460,658.64
應(yīng)收股利 7,678,002.17 - 1,681,842.40 -
其他應(yīng)收款 49,573,381.71 47,849,043.95 41,683,161.63 41,296,881.99
存貨 501,603,421.34 525,134,109.29 427,673,288.07 549,676,807.30
其他流動資產(chǎn) 177,557,720.67 149,677,759.04 120,480,759.70 170,965,319.83
流動資產(chǎn)合計(jì) 3,013,721,416.10 3,008,754,605.99 2,605,503,911.55 2,686,561,605.37
非流動資產(chǎn)：
可供出售金融資產(chǎn) - - - -
長期股權(quán)投資 74,389,838.99 78,779,597.54 88,433,807.41 136,095,219.89
投資性房地產(chǎn) 46,972,241.36 47,392,414.57 52,757,343.15 47,363,062.97
固定資產(chǎn) 787,236,801.53 800,878,636.28 798,099,535.09 835,380,805.86
在建工程 32,546,013.19 31,697,613.76 42,509,620.70 35,522,191.15
無形資產(chǎn) 71,274,106.24 69,862,266.28 71,505,355.11 75,340,454.04
開發(fā)支出 - - - -
商譽(yù) 11,585,659.50 11,673,355.50 10,933,029.00 10,294,753.50
長期待攤費(fèi)用 2,046,891.44 2,200,107.03 2,465,704.93 4,838,495.16
遞延所得稅資產(chǎn) 33,732,894.83 33,578,238.89 27,926,914.73 27,255,985.76
其他非流動資產(chǎn) 33,255,673.63 18,777,818.42 13,981,792.72 7,853,249.83
非流動資產(chǎn)合計(jì) 1,093,040,120.71 1,094,840,048.27 1,108,613,102.84 1,179,944,218.16
資產(chǎn)總計(jì) 4,106,761,536.81 4,103,594,654.26 3,714,117,014.39 3,866,505,823.53
流動負(fù)債：
短期借款 329,000,000.00 9,500,000.00 200,189,200.00 214,165,000.00
應(yīng)付票據(jù) 302,736,669.58 221,938,036.98 208,383,581.85 165,144,899.44
應(yīng)付賬款 505,739,093.62 797,059,457.97 536,312,992.01 656,069,348.40
預(yù)收款項(xiàng) 50,567,467.20 55,425,674.06 36,873,018.92 31,221,484.12
應(yīng)付職工薪酬 111,643,712.65 120,041,420.34 99,565,590.43 113,478,793.01
應(yīng)交稅費(fèi) 12,184,389.44 73,007,309.28 14,741,146.98 74,751,006.27
應(yīng)付利息 1,448,795.85 375,474.31 2,610,652.00 3,501,607.59
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
項(xiàng)目 2017 年 3 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日
應(yīng)付股利 - - - 1,269,558.92
其他應(yīng)付款 97,954,232.72 110,249,259.68 70,382,990.29 75,970,352.02
一年內(nèi)到期的非流
261,307,853.51 260,755,624.57 9,785,642.41 257,882,179.58
動負(fù)債
流動負(fù)債合計(jì) 1,672,582,214.57 1,648,352,257.19 1,178,844,814.89 1,593,454,229.35
非流動負(fù)債：
長期借款 - - 250,000,000.00 61,190,000.00
預(yù)計(jì)負(fù)債 59,179,267.43 55,815,752.23 49,820,895.12 52,136,660.01
遞延收益 21,525,472.80 22,549,367.47 31,804,992.35 19,291,051.50
遞延所得稅負(fù)債 - - - 83,194.83
非流動負(fù)債合計(jì) 80,704,740.23 78,365,119.70 331,625,887.47 132,700,906.34
負(fù)債合計(jì) 1,753,286,954.80 1,726,717,376.89 1,510,470,702.36 1,726,155,135.69
股東權(quán)益：
股本 400,000,000.00 400,000,000.00 400,000,000.00 400,000,000.00
資本公積 7,816,274.48 7,816,274.48 7,816,274.48 7,816,274.48
其他綜合收益 -36,908,573.07 -36,002,290.74 -37,801,626.71 -38,528,658.83
盈余公積 125,165,828.49 125,165,828.49 85,941,581.94 61,784,856.54
未分配利潤 1,854,206,138.53 1,875,536,379.67 1,739,755,194.25 1,702,735,594.23
歸屬于母公司 股
2,350,279,668.43 2,372,516,191.90 2,195,711,423.96 2,133,808,066.42
東權(quán)益合計(jì)
少數(shù)股東權(quán)益 3,194,913.58 4,361,085.47 7,934,888.07 6,542,621.42
股東權(quán)益合計(jì) 2,353,474,582.01 2,376,877,277.37 2,203,646,312.03 2,140,350,687.84
負(fù)債和股東權(quán)益總計(jì) 4,106,761,536.81 4,103,594,654.26 3,714,117,014.39 3,866,505,823.53
合并利潤表
單位：元
項(xiàng)目 2017 年 1 月-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
一、營業(yè)收入 994,916,797.71 4,246,898,962.56 4,144,889,048.28 4,558,773,421.84
減：營業(yè)成本 768,957,859.02 3,236,450,318.70 3,274,133,607.79 3,625,760,780.61
營業(yè)稅金及附
5,767,356.81 35,694,587.87 31,783,287.00 24,800,176.16
加
銷售費(fèi)用 57,391,193.07 195,941,063.17 200,912,625.46 255,685,999.02
管理費(fèi)用 92,115,795.40 397,791,487.31 358,639,401.48 381,646,638.25
財(cái)務(wù)費(fèi)用 7,403,611.18 5,881,509.47 36,697,391.92 15,703,634.70
資產(chǎn)減值損失 -788,192.75 63,816,361.94 29,111,997.80 23,403,256.59
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
項(xiàng)目 2017 年 1 月-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
加：投資收益 4,875,180.21 17,217,729.86 -23,991,706.40 22,240,404.30
其中：對聯(lián)營
企業(yè)和合營企業(yè)的投 3,625,043.22 12,366,807.26 -32,883,942.16 19,676,945.10
資收益
二、營業(yè)利潤 68,944,355.19 328,541,363.96 189,619,030.43 254,013,340.81
加：營業(yè)外收入 7,178,606.37 20,870,372.91 27,738,699.35 28,796,098.15
其中：非流動
187,234.21 1,249,378.12 393,753.95 182,714.62
資產(chǎn)處置利得
減：營業(yè)外支出 610,132.78 10,392,690.58 6,960,146.54 4,856,409.08
其中：非流動
538,156.62 9,461,782.44 6,424,799.20 2,308,224.84
資產(chǎn)處置損失
三、利潤總額 75,512,828.78 339,019,046.29 210,397,583.24 277,953,029.88
減：所得稅費(fèi)用 7,997,980.47 47,343,662.89 27,436,074.40 36,834,970.60
四、凈利潤 67,514,848.31 291,675,383.40 182,961,508.84 241,118,059.28
歸屬于母公司所有者
68,669,758.86 295,005,431.97 181,176,325.42 238,792,438.86
的凈利潤
少數(shù)股東損益 -1,154,910.55 -3,330,048.57 1,785,183.42 2,325,620.42
五、 其他綜合收益的
-917,543.67 1,888,901.94 809,675.35 3,305,755.92
稅后凈額
歸屬母公司所有者的
其他綜合收益的稅后 -906,282.33 1,799,335.97 727,032.12 3,299,848.31
凈額
(一)以后不能重分類
進(jìn)損益的其他綜合收 - - - -
益
1.權(quán)益法下在被投資
單位不能重分類進(jìn)損
- - - -
益的其他綜合收益中
享有的份額
(二)以后將重分類進(jìn)
-906,282.33 1,799,335.97 727,032.12 3,299,848.31
損益的其他綜合收益
1.權(quán)益法下在被投資
單位以后將重分類進(jìn)
-993,102.59 1,681,492.87 2,609,989.25 560,923.05
損益的其他綜合收益
中享有的份額
2.可供出售金融資產(chǎn)
- - - -
公允價值變動損益
3.外幣財(cái)務(wù)報表折算
86,820.26 117,843.10 -1,882,957.13 2,738,925.26
差額
4.其他 - - - -
歸屬于少數(shù)股東的其 -11,261.34 89,565.97 82,643.23 5,907.61
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項(xiàng)目 2017 年 1 月-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
他綜合收益的稅后凈
額
六、 綜合收益總額 66,597,304.64 293,564,285.34 183,771,184.19 244,423,815.20
歸屬于母公司所有者
67,763,476.53 296,804,767.94 181,903,357.54 242,092,287.17
的綜合收益總額
歸屬于少數(shù)股東的綜
-1,166,171.89 -3,240,482.60 1,867,826.65 2,331,528.03
合收益總額
七、每股收益：
(一)基本每股收益 0.17 0.74 0.45 0.6
(二)稀釋每股收益 不適用 不適用 不適用 不適用
合并現(xiàn)金流量表
單位：元
2017 年 1 月-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
一、 經(jīng)營活動產(chǎn)生
的現(xiàn)金流量：
銷售商品、提供勞務(wù)
933,711,080.66 3,809,563,891.16 4,200,675,253.45 4,467,471,138.17
收到的現(xiàn)金
收到的稅費(fèi)返還 2,782,626.61 5,651,537.31 29,919,176.74 7,553,799.47
收到其他與經(jīng)營活
6,959,467.97 14,369,246.77 41,864,314.43 16,508,052.23
動有關(guān)的現(xiàn)金
經(jīng)營活動現(xiàn)金流入
943,453,175.24 3,829,584,675.24 4,272,458,744.62 4,491,532,989.87
小計(jì)
購買商品、接受勞務(wù)
897,848,481.85 2,493,737,467.23 2,718,192,805.68 2,954,466,742.74
支付的現(xiàn)金
支付給職工以及為
159,931,123.91 569,744,905.39 618,879,271.78 651,579,211.95
職工支付的現(xiàn)金
支付的各項(xiàng)稅費(fèi) 91,034,760.67 167,651,274.17 205,350,198.66 159,885,366.71
支付其他與經(jīng)營活
90,481,878.62 273,921,446.37 331,349,975.15 363,568,020.55
動有關(guān)的現(xiàn)金
經(jīng)營活動現(xiàn)金流出
1,239,296,245.05 3,505,055,093.16 3,873,772,251.27 4,129,499,341.95
小計(jì)
經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)
-295,843,069.81 324,529,582.08 398,686,493.35 362,033,647.92
金流量凈額
二、 投資活動產(chǎn)生
的現(xiàn)金流量：
收回投資收到的現(xiàn)
- 100,000,000.00 130,000,001.00 -
金
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
2017 年 1 月-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
取得投資收益收到
- 15,928,611.47 24,597,851.93 20,187,441.34
的現(xiàn)金
處置固定資產(chǎn)、無形
資產(chǎn)和其他長期資 647,107.08 11,456,973.51 2,131,906.98 3,477,624.79
產(chǎn)收回的現(xiàn)金凈額
處置子公司及其他
營業(yè)單位收到的現(xiàn) - - - 14,119,198.00
金凈額
投資活動現(xiàn)金流入
647,107.08 127,385,584.98 156,729,759.91 37,784,264.13
小計(jì)
購建固定資產(chǎn)、無形
資產(chǎn)和其他長期資 27,364,708.13 114,597,086.04 92,097,577.75 64,492,044.16
產(chǎn)支付的現(xiàn)金
投資支付的現(xiàn)金 - 130,000,000.00 100,000,000.00 130,000,000.00
投資活動現(xiàn)金流出
27,364,708.13 244,597,086.04 192,097,577.75 194,492,044.16
小計(jì)
投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)
-26,717,601.05 -117,211,501.06 -35,367,817.84 -156,707,780.03
金流量凈額
三、 籌資活動產(chǎn)生
的現(xiàn)金流量：
吸收投資收到的現(xiàn)
- - - -
金
其中：子公司吸收少
數(shù)股東投資收到的 - - - -
現(xiàn)金
取得借款收到的現(xiàn)
319,500,000.00 38,000,000.00 982,056,856.66 1,414,585,450.00
金
收到其他與籌資活
- - 884,628.73 176,810,100.00
動有關(guān)的現(xiàn)金
籌資活動現(xiàn)金流入
319,500,000.00 38,000,000.00 982,941,485.39 1,591,395,550.00
小計(jì)
償還債務(wù)支付的現(xiàn)
- 229,633,400.00 1,070,106,826.66 1,687,403,410.00
金
分配股利、利潤或償
95,469,691.54 144,672,398.19 149,557,312.54 208,951,373.51
付利息支付的現(xiàn)金
其中：子公司支付給
少數(shù)股東的股利、利 - 333,320.00 1,745,118.92 473,322.00
潤
支付其他與籌資活
- - - 884,628.73
動有關(guān)的現(xiàn)金
籌資活動現(xiàn)金流出 95,469,691.54 374,305,798.19 1,219,664,139.20 1,897,239,412.24
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
2017 年 1 月-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
小計(jì)
籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)
224,030,308.46 -336,305,798.19 -236,722,653.81 -305,843,862.24
金流量凈額
四、 匯率變動對現(xiàn)
金及現(xiàn)金等價物的 16,467.52 -338,206.47 1,588,783.54 -256,746.85
影響
五、 現(xiàn)金及現(xiàn)金等
-98,513,894.88 -129,325,923.64 128,184,805.24 -100,774,741.20
價物凈增加(減少)額
加：期初現(xiàn)金及現(xiàn)金
458,609,141.14 587,935,064.78 459,750,259.54 560,525,000.74
等價物余額
六、 期末現(xiàn)金及現(xiàn)
360,095,246.26 458,609,141.14 587,935,064.78 459,750,259.54
金等價物余額
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
母公司資產(chǎn)負(fù)債表
單位：元
項(xiàng)目 2017 年 3 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日
流動資產(chǎn)：
貨幣資金 44,367,657.20 20,222,527.72 46,467,037.07 63,233,190.74
應(yīng)收賬款 5,327,683.43 15,053,498.55 487,111.59 358,661.46
預(yù)付款項(xiàng) 460,566.24 268,707.23 266,298.00 235,760.00
應(yīng)收股利 60,078,002.17 - 1,681,842.40 1,904,338.38
其他應(yīng)收款 3,473,261.07 24,996,011.03 17,646,095.94 33,478,749.44
其他流動資產(chǎn) 2,702,432.91 2,702,432.91 2,720,414.00 876,750.00
流動資產(chǎn)合計(jì) 116,409,603.02 63,243,177.44 69,268,799.00 100,087,450.02
非流動資產(chǎn)：
長期股權(quán)投資 612,286,861.02 616,676,619.57 596,330,829.44 619,055,551.92
投資性房地產(chǎn) 450,830,698.61 453,968,804.64 460,927,659.88 463,584,158.60
固定資產(chǎn) 31,077,735.03 31,519,607.78 30,714,903.18 41,651,417.91
在建工程 30,143,113.76 30,143,113.76 33,437,681.69 31,500,810.86
無形資產(chǎn) 25,786,190.89 25,914,094.77 21,426,075.70 23,577,678.10
長期待攤費(fèi)用 237,746.57 254,086.58 434,029.91 248,089.99
非流動資產(chǎn)合計(jì) 1,150,362,345.88 1,158,476,327.10 1,143,271,179.80 1,179,617,707.38
資產(chǎn)總計(jì) 1,266,771,948.90 1,221,719,504.54 1,212,539,978.80 1,279,705,157.40
流動負(fù)債：
應(yīng)付職工薪酬 4,057,297.82 4,190,001.84 4,716,734.77 5,076,296.52
應(yīng)交稅費(fèi) 1,257,358.80 374,183.32 534,361.43 544,651.20
應(yīng)付股利 - - - -
其他應(yīng)付款 163,588,083.14 228,788,235.19 492,845,756.81 683,718,327.18
一年內(nèi)到期的
48,329.59 48,329.59 48,329.59 148,329.59
非流動負(fù)債
流動負(fù)債合計(jì) 168,951,069.35 233,400,749.94 498,145,182.60 689,487,604.49
非流動負(fù)債：
遞延收益 - - - -
非流動負(fù)債合計(jì) - - - -
負(fù)債合計(jì) 168,951,069.35 233,400,749.94 498,145,182.60 689,487,604.49
股東權(quán)益：
股本 400,000,000.00 400,000,000.00 400,000,000.00 400,000,000.00
資本公積 4,942,865.91 4,942,865.91 4,942,865.91 4,942,865.91
其他綜合收益 1,703,541.93 2,696,644.52 1,015,151.65 -1,594,837.60
盈余公積 125,165,828.49 125,165,828.49 85,941,581.94 61,784,856.54
未分配利潤 566,008,643.22 455,513,415.68 222,495,196.70 125,084,668.06
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
項(xiàng)目 2017 年 3 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日
股東權(quán)益合計(jì) 1,097,820,879.55 988,318,754.60 714,394,796.20 590,217,552.91
負(fù)債和股東權(quán)益
1,266,771,948.90 1,221,719,504.54 1,212,539,978.80 1,279,705,157.40
總計(jì)
母公司利潤表
單位：元
項(xiàng)目 2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
一、營業(yè)收入 9,565,523.41 37,668,282.92 36,627,681.76 38,717,768.95
減：營業(yè)成本 3,138,106.03 12,241,304.98 12,425,827.66 11,165,823.88
營業(yè)稅金及附
1,672,782.52 5,149,085.05 2,051,150.34 2,168,195.07
加
管理費(fèi)用 5,092,530.54 24,871,910.63 28,067,397.86 31,001,591.83
財(cái)務(wù)費(fèi)用 -727,241.56 -1,037,504.20 -854,151.79 -414,552.03
資產(chǎn)減值損失 1,161.56 14,351,782.95 -281,961.01 228,148.27
加：投資收益 200,125,043.22 409,866,807.26 242,147,496.20 221,454,310.78
其中：對聯(lián)營企
業(yè)和合營企業(yè)的投資 3,625,043.22 12,366,807.26 -32,883,942.16 19,676,945.10
收益
二、營業(yè)利潤 200,513,227.54 391,958,510.77 237,366,914.90 216,022,872.71
加：營業(yè)外收入 2,000.00 321,954.76 4,318,463.29 3,182,552.28
其中：非流動資
- 488.5 8,575.03 33,745.00
產(chǎn)處置利得
減：營業(yè)外支出 20,000.00 38,000.00 118,124.15 914,017.50
其中：非流動資
- - - -
產(chǎn)處置損失
三、利潤總額 200,495,227.54 392,242,465.53 241,567,254.04 218,291,407.49
減：所得稅費(fèi)用 - - - -
四、凈利潤 200,495,227.54 392,242,465.53 241,567,254.04 218,291,407.49
五、 其他綜合收益的
-993,102.59 1,681,492.87 2,609,989.25 560,923.05
稅后凈額
(一)以后不能重分類進(jìn)
- - - -
損益的其他綜合收益
1.權(quán)益法下在被投資
單位不能重分類進(jìn)損
- - - -
益的其他綜合收益中
享有的份額
(二)以后將重分類進(jìn)損
-993,102.59 1,681,492.87 2,609,989.25 560,923.05
益的其他綜合收益
1.權(quán)益法下在被投資
單位以后將重分類進(jìn) -993,102.59 1,681,492.87 2,609,989.25 560,923.05
損益的其他綜合收益
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項(xiàng)目 2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
中享有的份額
2.其他 - - - -
六、 綜合收益總額 199,502,124.95 393,923,958.40 244,177,243.29 218,852,330.54
母公司現(xiàn)金流量表
單位：元
項(xiàng)目 2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
一、 經(jīng)營活動產(chǎn)生的
現(xiàn)金流量：
銷售商品、提供勞務(wù)收
20,226,506.68 25,024,198.99 36,497,810.85 43,734,602.44
到的現(xiàn)金
收到其他與經(jīng)營活動
100,499,020.56 69,283,898.09 80,116,041.41 195,989,585.88
有關(guān)的現(xiàn)金
經(jīng)營活動現(xiàn)金流入小
120,725,527.24 94,308,097.08 116,613,852.26 239,724,188.32
計(jì)
購買商品、接受勞務(wù)支
130,519.45 - - -
付的現(xiàn)金
支付給職工以及為職
3,403,764.21 13,555,100.86 13,482,853.43 12,878,221.15
工支付的現(xiàn)金
支付的各項(xiàng)稅費(fèi) 1,595,706.64 9,352,808.32 8,367,578.76 8,438,442.52
支付其他與經(jīng)營活動
1,329,457.89 12,815,522.69 6,668,742.86 54,580,957.79
有關(guān)的現(xiàn)金
經(jīng)營活動現(xiàn)金流出小
6,459,448.19 35,723,431.87 28,519,175.05 75,897,621.46
計(jì)
經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金
114,266,079.05 58,584,665.21 88,094,677.21 163,826,566.86
流量凈額
二、 投資活動產(chǎn)生的
現(xiàn)金流量：
取得投資收益收到的
- 76,077,688.87 42,641,393.91 18,408,337.33
現(xiàn)金
處置固定資產(chǎn)、無形資
產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)收 - 595 366,749.03 44,683.84
回的現(xiàn)金凈額
處置子公司及其他營
業(yè)單位收到的現(xiàn)金凈 - - - 15,570,260.17
額
投資活動現(xiàn)金流入小
- 76,078,283.87 43,008,142.94 34,023,281.34
計(jì)
購建固定資產(chǎn)、無形資
產(chǎn)和其他長期資產(chǎn)支 120,949.57 10,907,458.43 2,960,665.83 18,339,315.81
付的現(xiàn)金
投資支付的現(xiàn)金 - 30,000,000.00 24,936,690.00 -
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項(xiàng)目 2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
投資活動現(xiàn)金流出小
120,949.57 40,907,458.43 27,897,355.83 18,339,315.81
計(jì)
投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金
-120,949.57 35,170,825.44 15,110,787.11 15,683,965.53
流量凈額
三、 籌資活動產(chǎn)生的
現(xiàn)金流量：
分配股利、利潤或償付
90,000,000.00 120,000,000.00 120,000,000.00 186,332,960.00
利息支付的現(xiàn)金
籌資活動現(xiàn)金流出小
90,000,000.00 120,000,000.00 120,000,000.00 186,332,960.00
計(jì)
籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金
-90,000,000.00 -120,000,000.00 -120,000,000.00 -186,332,960.00
流量凈額
四、 匯率變動對現(xiàn)金
- - 28,382.01 -
及現(xiàn)金等價物的影響
五、 現(xiàn)金及現(xiàn)金等價
24,145,129.48 -26,244,509.35 -16,766,153.67 -6,822,427.61
物凈增加(減少)額
加：期初現(xiàn)金及現(xiàn)金等
20,222,527.72 46,467,037.07 63,233,190.74 70,055,618.35
價物余額
六、 期末現(xiàn)金及現(xiàn)金
44,367,657.20 20,222,527.72 46,467,037.07 63,233,190.74
等價物余額
2、主要財(cái)務(wù)指標(biāo)
2017 年 3 月 31 日 2016 年 12 月 31 2015 年 12 月 31 2014 年 12 月 31
/2017 年 1-3 月 日/2016 年度 日/2015 年度 日/2014 年度
資產(chǎn)負(fù)債率（母公
13.34% 19.10% 41.08% 53.88%
司）
資產(chǎn)負(fù)債率（合
42.69% 42.08% 40.67% 44.64%
并）
流動比率 1.80 1.83 2.21 1.69
速動比率 1.40 1.42 1.75 1.23
無形資產(chǎn)（土地使
用權(quán)除外）占凈資 0.80% 0.72% 0.78% 0.95%
產(chǎn)比例
應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率 2.90 3.72 4.47 5.02
存貨周轉(zhuǎn)率 5.99 6.79 6.70 6.82
息稅折舊攤銷前
10,776.99 46,416.84 34,427.84 40,483.76
利潤（萬元）
利息保障倍數(shù) 12.54 16.34 8.82 15.01
3、凈資產(chǎn)收益率及每股收益
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
加權(quán)平均凈資產(chǎn) 每股收益（元/股）
收益率 基本 稀釋
2017 年 1 月 1 日至 3 月 31 日止期間：
歸屬于公司普通股股東的凈利潤 2.85 0.17 不適用
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于公司普
2.58 0.16 不適用
通股股東的凈利潤
2016 年度
歸屬于公司普通股股東的凈利潤 13.05 0.74 不適用
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于公司普 12.47
0.70 不適用
通股股東的凈利潤
2015 年度
歸屬于公司普通股股東的凈利潤 8.49 0.45 不適用
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于公司普
7.30 0.39 不適用
通股股東的凈利潤
2014 年度
歸屬于公司普通股股東的凈利潤 11.31 0.60 不適用
扣除非經(jīng)常性損益后歸屬于公司普
10.24 0.54 不適用
通股股東的凈利潤
4、非經(jīng)常性損益
單位：萬元
項(xiàng)目 2016 年度 2015 年度 2014 年度
非流動資產(chǎn)處置損益 -821.24 -603.10 -176.39
越權(quán)審批或無正式批準(zhǔn)文件的稅
- - -
收返還、減免
計(jì)入當(dāng)期損益的政府補(bǔ)助(與企
業(yè)業(yè)務(wù)密切相關(guān)，按照國家統(tǒng)一
1,879.99 2,561.50 1,906.43
標(biāo)準(zhǔn)定額或定量享受的政府補(bǔ)助
除外)
除同公司正常經(jīng)營業(yè)務(wù)相關(guān)的有
效套期 保值業(yè)務(wù)外，持有交易性
金融資產(chǎn)、交易性金融負(fù)債產(chǎn)生
的公允價值變動 損益，以及處置 485.09 889.22 220.19
交易性金融資產(chǎn)、交 易性金融負(fù)
債和可供出售金融資產(chǎn)取得的投
資收益
除上述各項(xiàng)之外的其他營業(yè)外收
-10.98 119.46 700.09
入和支出
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其他符合非經(jīng)常性損益定義的損
- - -
益項(xiàng)目
所得稅影響額 -220.65 -399.51 -395.73
少數(shù)股東權(quán)益影響額(稅后) 4.82 -30.19 5.70
合計(jì) 1,317.03 2,537.38 2,260.29
（二）管理層討論與分析
1、財(cái)務(wù)狀況分析
（1）資產(chǎn)的構(gòu)成及結(jié)構(gòu)分析
報告期內(nèi)，本公司合并報表的資產(chǎn)構(gòu)成情況如下表所示：
單位：萬元
2017 年 3 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日
占總資產(chǎn) 占總資產(chǎn) 占總資產(chǎn) 占總資
金額 金額 金額 金額
比重 比重 比重 產(chǎn)比重
流動資產(chǎn) 301,372.14 73.38% 300,875.46 73.32% 260,550.39 70.15% 268,656.16 69.48%
非流動資產(chǎn) 109,304.01 26.62% 109,484.00 26.68% 110,861.31 29.85% 117,994.42 30.52%
總資產(chǎn) 410,676.15 100.00% 410,359.47 100.00% 371,411.70 100.00% 386,650.58 100.00%
截至 2017 年 3 月 31 日、2016 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日和 2014 年
12 月 31 日，本公司的總資產(chǎn)分別為 410,676.15 萬元、410,359.47 萬元、371,411.70
萬元和 386,650.58 萬元。
截至 2017 年 3 月 31 日、2016 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日和 2014 年
12 月 31 日，流動資產(chǎn)占總資產(chǎn)比重分別為 73.38%、73.32%、70.15%和 69.48%。
報告期內(nèi)，本公司流動資產(chǎn)占比較高。截至 2016 年 12 月 31 日，本公司流動資
產(chǎn)較 2015 年末增長了 40,325.07 萬元，增幅為 15.48%%，主要是由于公司 2016
年下半年汽車電子前裝業(yè)務(wù)增長較快使得應(yīng)收賬款余額增長較大；2015 年末，
本公司流動資產(chǎn)較 2014 年末下降了 8,105.77 萬元，降幅 3.02%，主要是由于公
司應(yīng)收賬款、存貨等科目的期末余額下降所致。報告期內(nèi)，本公司非流動資產(chǎn)主
要為固定資產(chǎn)、長期股權(quán)投資、在建工程等，整體變化幅度較小。截至 2017 年
3 月 31 日、2016 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日和 2014 年 12 月 31 日，本
公司非流動資產(chǎn)分別為 109,304.01 萬元、109,484.00 萬元、110,861.31 萬元和
117,994.42 萬元。
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（2）負(fù)債的構(gòu)成及結(jié)構(gòu)分析
本公司的負(fù)債主要構(gòu)成情況如下表所示：
單位：萬元
2017 年 3 月 31 日 2016 年 12 月 31 日 2015 年 12 月 31 日 2014 年 12 月 31 日
占總負(fù) 占總負(fù) 占總負(fù) 占總負(fù)
金額 金額 金額 金額
債比重 債比重 債比重 債比重
流動負(fù)債
短期借款 32,900.00 18.76% 950.00 0.55% 20,018.92 13.25% 21,416.50 12.41%
應(yīng)付票據(jù) 30,273.67 17.27% 22,193.80 12.85% 20,838.36 13.80% 16,514.49 9.57%
應(yīng)付賬款 50,573.91 28.85% 79,705.95 46.16% 53,631.30 35.51% 65,606.93 38.01%
預(yù)收款項(xiàng) 5,056.75 2.88% 5,542.57 3.21% 3,687.30 2.44% 3,122.15 1.81%
應(yīng)付職工薪 6.95%
11,164.37 6.37% 12,004.14 9,956.56 6.59% 11,347.88 6.57%
酬
應(yīng)交稅費(fèi) 1,218.44 0.69% 7,300.73 4.23% 1,474.11 0.98% 7,475.10 4.33%
應(yīng)付利息 144.88 0.08% 37.55 0.02% 261.07 0.17% 350.16 0.20%
應(yīng)付股利 - - - - - - 126.96 0.07%
其他應(yīng)付款 9,795.42 5.59% 11,024.93 6.38% 7,038.30 4.66% 7,597.04 4.40%
一年內(nèi)到期 15.10%
26,130.79 14.90% 26,075.56 978.56 0.65% 25,788.22 14.94%
的非流動負(fù)債
流動負(fù)債合計(jì) 167,258.22 95.40% 164,835.23 95.46% 117,884.48 78.04% 159,345.42 92.31%
非流動負(fù)債
- 25,000.0
長期借款 - - - 16.55% 6,119.00 3.54%
預(yù)計(jì)負(fù)債 5,917.93 3.38% 5,581.58 3.23% 4,982.09 3.30% 5,213.67 3.02%
遞延收益 2,152.55 1.23% 2,254.94 1.31% 3,180.50 2.11% 1,929.11 1.12%
遞延所得稅 -
- - - - - 8.32 0.00%
負(fù)債
非流動負(fù)債合
8,070.47 4.60% 7,836.51 4.54% 33,162.59 21.96% 13,270.09 7.69%
計(jì)
負(fù)債合計(jì) 175,328.70 100.00% 172,671.74 100.00% 151,047.07 100.00% 172,615.51 100.00%
截至 2017 年 3 月 31 日、2016 年 12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日和 2014 年
12 月 31 日，本公司負(fù)債合計(jì)分別為 175,328.70 萬元、172,671.74 萬元、151,047.07
萬元和 172,615.51 萬元。
報告期內(nèi)，本公司負(fù)債以流動負(fù)債為主，截至 2017 年 3 月 31 日、2016 年
12 月 31 日、2015 年 12 月 31 日和 2014 年 12 月 31 日，流動負(fù)債占比分別達(dá)到
95.40%、95.46%、78.04%和 92.31%。
截至 2016 年 12 月 31 日，公司流動負(fù)債較 2015 年末的占比上升的主要原因
是 1）長期借款即將到期重分類至流動負(fù)債；2）汽車電子業(yè)務(wù)增長使得應(yīng)付賬
款同步增加。2015 年末公司流動負(fù)債和非流動負(fù)債較 2014 年末的占比變化主要
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是由于公司于 2015 年歸還到期借款并同時重新借入長期借款所致。
（3）償債能力分析
報告期內(nèi)，本公司的主要償債能力指標(biāo)如下表所示：
2017 年 2016 年 2015 年 2014 年
3 月 31 日 12 月 31 日 12 月 31 日 12 月 31 日
流動比率 1.80 1.83 2.21 1.69
速動比率 1.40 1.42 1.75 1.23
資產(chǎn)負(fù)債率（母公司） 13.34% 19.10% 41.08% 53.88%
資產(chǎn)負(fù)債率（合并） 42.69% 42.08% 40.67% 44.64%
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
息稅折舊攤銷前利潤（萬
10,776.99 46,416.84 34,427.84 40,483.76
元）
利息保障倍數(shù) 12.54 16.34 8.82 15.01
（4）資產(chǎn)周轉(zhuǎn)能力分析
報告期內(nèi)，本公司的主要資產(chǎn)周轉(zhuǎn)能力指標(biāo)如下表所示：
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率（次/年） 2.90 3.72 4.47 5.02
存貨周轉(zhuǎn)率（次/年） 5.99 6.79 6.70 6.82
2017 年 1-3 月、2016 年度、2015 年度和 2014 年度，本公司的應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)
率分別為 2.90、3.72、4.47 和 5.02，存貨周轉(zhuǎn)率分別為 5.99、6.79、6.70 和 6.82。
發(fā)行人應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率略低于同行業(yè)上市公司平均值，主要是因?yàn)榫鶆匐娮雍途?br/> 威股份產(chǎn)品的細(xì)分類型與發(fā)行人不同，其應(yīng)收賬款在總資產(chǎn)中占比較低，而卓翼
科技主要從事 ODM 貼牌加工消費(fèi)電子產(chǎn)品與元器件，賬期較短。發(fā)行人存貨周
轉(zhuǎn)率略高于同行業(yè)上市公司平均值主要原因是發(fā)行人以加工為主的精密電子部
件板塊存貨周轉(zhuǎn)速度快；汽車電子板塊產(chǎn)品生產(chǎn)、銷售周期相對較長，因此發(fā)行
人存貨周轉(zhuǎn)率在報告期內(nèi)高于以自產(chǎn)自銷為主的上市公司，而低于主要從事
ODM 貼牌加工消費(fèi)電子產(chǎn)品與元器件的卓翼科技。報告期內(nèi)，隨著精密電子部
件板塊業(yè)務(wù)比重的下降、汽車電子等板塊業(yè)務(wù)比重的上升，公司應(yīng)收賬款周轉(zhuǎn)率
呈現(xiàn)下降的趨勢。存貨周轉(zhuǎn)率基本穩(wěn)定。
2、公司盈利能力分析
報告期內(nèi)，本公司的盈利情況如下表所示：
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單位：萬元
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
金額 金額 增長率 金額 增長率 金額
營業(yè)收入 99,491.68 424,689.90 2.46% 414,488.90 -9.08% 455,877.34
營業(yè)成本 76,895.79 323,645.03 -1.15% 327,413.36 -9.70% 362,576.08
稅金及附加 576.74 3,569.46 12.31% 3,178.33 28.16% 2,480.02
銷售費(fèi)用 5,739.12 19,594.11 -2.47% 20,091.26 -21.42% 25,568.60
管理費(fèi)用 9,211.58 39,779.15 10.92% 35,863.94 -6.03% 38,164.66
財(cái)務(wù)費(fèi)用 740.36 588.15 -83.97% 3,669.74 133.69% 1,570.36
資產(chǎn)減值損失 -78.82 6,381.64 119.21% 2,911.20 24.39% 2,340.33
投資收益 487.52 1,721.77 - -2,399.17 -207.87% 2,224.04
其中：對聯(lián)營企業(yè)
和合營企業(yè)的投 362.50 1,236.68 - -3,288.39 -267.12% 1,967.69
資收益
營業(yè)利潤 6,894.44 32,854.14 73.26% 18,961.90 -25.35% 25,401.33
營業(yè)外收入 717.86 2,087.04 -24.76% 2,773.87 -3.67% 2,879.61
營業(yè)外支出 61.01 1,039.27 49.32% 696.01 43.32% 485.64
其中：非流動資產(chǎn)
53.82 946.18 47.27% 642.48 178.34% 230.82
處置損失
利潤總額 7,551.28 33,901.90 61.13% 21,039.76 -24.30% 27,795.30
所得稅費(fèi)用 799.80 4,734.37 72.56% 2,743.61 -25.52% 3,683.50
凈利潤 6,751.48 29,167.54 59.42% 18,296.15 -24.12% 24,111.81
歸屬于母公司所
6,866.98 29,500.54 62.83% 18,117.63 -24.13% 23,879.24
有者的凈利潤
少數(shù)股東損益 -115.49 -333.00 -286.54% 178.52 -23.24% 232.56
（1）營業(yè)收入分析
本公司的營業(yè)收入包括主營業(yè)務(wù)收入及其他業(yè)務(wù)收入。報告期內(nèi)，本公司主
營業(yè)務(wù)收入占營業(yè)收入總額保持在 99%以上，具體構(gòu)成情況如下表所示：
單位：萬元
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
金額 比例 金額 比例 金額 比例 金額 比例
主營業(yè)務(wù)收入 99,353.83 99.86% 421,967.76 99.36% 411,936.25 99.38% 453,952.15 99.58%
其他業(yè)務(wù)收入 137.85 0.14% 2,722.14 0.64% 2,552.65 0.62% 1,925.20 0.42%
合計(jì) 99,491.68 100.00% 424,689.90 100.00% 414,488.90 100.00% 455,877.34 100.00%
按照產(chǎn)品類型劃分，本公司主營業(yè)務(wù)收入構(gòu)成情況如下表所示：
單位：萬元
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
金額 比例 金額 比例 金額 比例 金額 比例
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
金額 比例 金額 比例 金額 比例 金額 比例
汽車電子 64,150.38 64.57% 270,025.19 63.99% 241,550.63 58.64% 256,237.44 56.45%
精密電子部件 18,341.76 18.46% 95,973.29 22.74% 113,619.62 27.58% 150,994.35 33.26%
精密壓鑄 8,609.54 8.67% 27,081.24 6.42% 21,356.65 5.18% 19,407.92 4.28%
LED 照明 6,429.43 6.47% 22,139.09 5.25% 24,616.91 5.98% 20,419.52 4.50%
其他 1,822.72 1.83% 6,748.95 1.60% 10,792.44 2.62% 6,892.92 1.52%
合計(jì) 99,353.83 100.00% 421,967.76 100.00% 411,936.25 100.00% 453,952.15 100.00%
報告期內(nèi)，汽車電子板塊主營業(yè)務(wù)收入先降后升，精密壓鑄板塊主營業(yè)務(wù)收
入持續(xù)上升，精密電子部件板塊主營業(yè)務(wù)收入持續(xù)下降，導(dǎo)致公司主營業(yè)務(wù)收入
整體先降后升。
2017 年 1-3 月、2016 年度、2015 年度和 2014 年度，本公司汽車電子板塊分
別實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入 64,150.38 萬元、270,025.19 萬元、241,550.63 萬元和
256,237.44 萬元。報告期內(nèi)，公司加大了汽車電子產(chǎn)品的開發(fā)力度及客戶拓展力
度，汽車電子板塊主營業(yè)務(wù)收入保持穩(wěn)定。汽車電子板塊主營業(yè)務(wù)收入占比由
2014 年的 56.45%上升至 2016 年度的 63.99%。
本公司報告期內(nèi)汽車電子板塊前十名客戶中，一直位列板塊前十名的客戶有
長城汽車、Pioneer、北汽銀翔汽車、延鋒汽車飾件、東風(fēng)柳州汽車有限公司和上
汽通用五菱汽車股份有限公司，大部分為前裝市場客戶；報告期內(nèi)新進(jìn)入前十大
的客戶有遠(yuǎn)景汽配（吉利汽車）、江鈴集團(tuán)、北京汽車集團(tuán)和江淮集團(tuán)，均為前
裝市場客戶，新增客戶主要原因是公司加強(qiáng)銷售渠道拓展，且在汽車電子行業(yè)的
競爭力持續(xù)增強(qiáng)，獲取了新的整車制造商客戶；報告期內(nèi)不再為板塊十大客戶的
有一汽股份、Clarion、Blaupunkt 和 Audiovox，除一汽股份之外基本都為后裝市
場客戶。
2015 年本公司汽車電子業(yè)務(wù)收入有所下降主要是因?yàn)橐黄煞莺推渌饕?br/> 后裝客戶收入萎縮，同時存量及增量客戶銷售收入僅有少量增加；2016 年本公
司汽車電子業(yè)務(wù)收入增長主要是因?yàn)?2016 年自主品牌車型銷售回暖，本公司的
主要存量客戶大部分為自主品牌車廠客戶，同時遠(yuǎn)景汽配（吉利汽車）、北京汽
車等增量客戶銷售收入也有所增加。
本公司 2016 年第 4 季度汽車電子板塊銷售收入同比增長 61.79%，主要是因
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
為 2016 年下半年市場預(yù)期 2015 年出臺的小排量汽車購置稅自 10%減半至 5%征
收政策將在年底取消，因此汽車市場銷量尤其是自主品牌汽車在 2016 年第 4 季
度銷量增長較快，從而帶動該季度本公司汽車電子產(chǎn)品銷售收入大幅增加。2016
年 12 月該項(xiàng)政策調(diào)整為 2017 年對小排量汽車購置稅改為按 7.5%征收，稅率有
所提高。
（2）營業(yè)成本分析
本公司的營業(yè)成本包括主營業(yè)務(wù)成本及其他業(yè)務(wù)成本。報告期內(nèi)，本公司主
營業(yè)務(wù)成本占營業(yè)成本總額保持在 99%以上，具體構(gòu)成情況如下表所示：
單位：萬元
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
金額 比例 金額 比例 金額 比例 金額 比例
主營業(yè)務(wù)成本 76,891.34 99.99% 322,083.03 99.52% 326,171.40 99.62% 362,174.38 99.89%
其他業(yè)務(wù)成本 4.45 0.01% 1,562.00 0.48% 1,241.96 0.38% 401.70 0.11%
合計(jì) 76,895.79 100.00% 323,645.03 100.00% 327,413.36 100.00% 362,576.08 100.00%
按照產(chǎn)品類型劃分，本公司主營業(yè)務(wù)成本構(gòu)成情況如下表所示：
單位：萬元
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
金額 比例 金額 比例 金額 比例 金額 比例
汽車電子 47,950.52 62.36% 192,117.08 59.65% 176,680.10 54.17% 187,682.72 51.82%
精密電子部件 16,575.23 21.56% 89,423.61 27.76% 106,271.02 32.58% 137,645.83 38.01%
精密壓鑄 5,880.50 7.65% 17,761.52 5.51% 15,431.91 4.73% 15,455.01 4.27%
LED 照明 5,325.57 6.93% 18,345.93 5.70% 20,687.37 6.34% 16,892.49 4.66%
其他 1,159.52 1.51% 4,434.90 1.38% 7,101.01 2.18% 4,498.33 1.24%
合計(jì) 76,891.34 100.00% 322,083.04 100.00% 326,171.41 100.00% 362,174.38 100.00%
報告期內(nèi)，本公司汽車電子和精密壓鑄主營業(yè)務(wù)成本的金額及占比有所提
升，而精密電子部件板塊主營業(yè)務(wù)成本金額及占比下降，主要由于公司業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)
變化所致，與各板塊營業(yè)收入變化趨勢相匹配。
（3）毛利與毛利率
報告期內(nèi)，本公司的毛利及毛利率情況具體如下表所示：
單位：萬元
2017 年 1-3 2016 年度 2014 年度
2015 年度
月
金額 金額 增長率 金額 增長率 金額 增長率
營業(yè)收入 99,491.68 424,689.90 2.46% 414,488.90 -9.08% 455,877.34 -11.98%
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
2017 年 1-3 2016 年度 2014 年度
2015 年度
月
金額 金額 增長率 金額 增長率 金額 增長率
營業(yè)成本 76,895.79 323,645.03 -1.15% 327,413.36 -9.70% 362,576.08 -13.97%
毛利 22,595.89 101,044.86 16.04% 87,075.54 -6.67% 93,301.26 -3.28%
毛利率 22.71% 23.79% 21.01% 20.47%
2017 年 1-3 月、2016 年度、2015 年度和 2014 年度，本公司的毛利分別為
22,595.89 萬元、101,044.86 萬元、87,075.54 萬元和 93,301.26 萬元。
2017 年 1-3 月、2016 年度、2015 年度和 2014 年度，本公司的毛利率分別為
22.71%、23.79%、21.01%和 20.47%。2014-2016 年間本公司的毛利率提升，主
要是由于報告期內(nèi)公司銷售的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)有所變化，毛利率較高的汽車電子、精密
壓鑄銷售額占比上升，而毛利率較低的精密電子部件類產(chǎn)品銷售額占比下降所
致。2017 年 1-3 月發(fā)行人毛利率有所下降，主要因?yàn)槠囯娮影鍓K產(chǎn)品降價、精
密壓鑄板塊材料漲價以及 2017 年 1 月上調(diào)生產(chǎn)人員工資使得人工成本有所增加。
（4）期間費(fèi)用
報告期內(nèi)，本公司期間費(fèi)用構(gòu)成及占收入比重情況如下表所示：
單位：萬元
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
占營業(yè)收 占營業(yè)收 占營業(yè)收 占營業(yè)收
金額 金額 金額 金額
入比重 入比重 入比重 入比重
銷售費(fèi)用 5,739.12 5.77% 19,594.11 4.61% 20,091.26 4.85% 25,568.60 5.61%
管理費(fèi)用 9,211.58 9.26% 39,779.15 9.37% 35,863.94 8.65% 38,164.66 8.37%
財(cái)務(wù)費(fèi)用 740.36 0.74% 588.15 0.14% 3,669.74 0.89% 1,570.36 0.34%
合計(jì) 15,691.06 15.77% 59,961.41 14.12% 59,624.94 14.39% 65,303.63 14.32%
報告期內(nèi)公司汽車電子板塊主營業(yè)務(wù)收入占比不斷提升，導(dǎo)致相關(guān)費(fèi)用占收
入的比重增長。公司 2016 年度期間費(fèi)用較 2015 年度增加 336.46 萬元，增幅為
0.56%；公司 2015 年度期間費(fèi)用較 2014 年度減少 5,678.69 萬元，降幅為 8.70%。
3、現(xiàn)金流量分析
報告期內(nèi)，本公司的現(xiàn)金流量情況如下表所示：
單位：萬元
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 -29,584.31 32,452.96 39,868.65 36,203.36
投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 -2,671.76 -11,721.15 -3,536.78 -15,670.78
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2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額 22,403.03 -33,630.58 -23,672.27 -30,584.39
匯率變動對現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物的影響 1.65 -33.82 158.88 -25.67
現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加（減少）額 -9,851.39 -12,932.59 12,818.48 -10,077.47
（1）經(jīng)營活動現(xiàn)金流量分析
2017 年 1-3 月、2016 年度、2015 年度和 2014 年度，本公司經(jīng)營活動產(chǎn)生的
現(xiàn)金流量凈額分別為-29,584.31 萬元、32,452.96 萬元、39,868.65 萬元和 36,203.36
萬元。其中，本公司經(jīng)營活動現(xiàn)金流入分別為 94,345.32 萬元、382,958.47 萬元、
427,245.87 萬元和 449,153.30 萬元；經(jīng)營活動現(xiàn)金流出分別為 123,929.62 萬元、
350,505.51 萬元、387,377.23 萬元和 412,949.93 萬元。
2017 年 1-3 月經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額較 2016 年 1-3 月同期減少了
19,658.42 萬元，降幅為 198.05%。當(dāng)期經(jīng)營活動現(xiàn)金流入增長 12,087.08 萬元，
增幅為 14.69%，經(jīng)營活動現(xiàn)金流出增長 31,745.50 萬元，增幅為 34.44%，主要
原因是 2017 年 1-3 月發(fā)行人 2016 年第 4 季度采購貨款到期支付而同期形成的應(yīng)
收款尚未完全收回。
2016 年度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額較 2015 年減少了 7,415.69 萬元，降
幅為 18.60%。其中經(jīng)營活動現(xiàn)金流入減少了 44,287.41 萬元，降幅為 10.37%，
主要原因是 2016 年信用期較長的汽車電子業(yè)務(wù)銷售收入大幅增加而信用期較短
的精密電子業(yè)務(wù)持續(xù)下滑，使得 2016 年銷售收入略增同時年末應(yīng)收賬款余額大
幅提高。同期，公司經(jīng)營活動現(xiàn)金流出減少了 36,871.72 萬元，降幅為 9.52%，
主要原因是 2016 年應(yīng)付賬期較長的汽車電子業(yè)務(wù)相關(guān)采購大幅增加而應(yīng)付賬期
較短的精密電子業(yè)務(wù)持續(xù)下滑，使得 2016 年采購金額基本穩(wěn)定同時年末應(yīng)付賬
款增加較多。
2015 年度經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額較 2014 年增加了 3,665.28 萬元，增
幅為 10.12%。其中經(jīng)營活動現(xiàn)金流入減少了 21,907.42 萬元，降幅為 4.88%。同
期，公司經(jīng)營活動現(xiàn)金流出減少了 25,572.71 萬元，降幅為 6.19%。
報告期內(nèi)，本公司經(jīng)營性現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)較為穩(wěn)定，主要現(xiàn)金流入為銷售商品、
提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金，主要現(xiàn)金流出為購買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金、支付給
職工以及為職工支付的現(xiàn)金等。
本公司經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額主要來源公司日常經(jīng)營活動中銷售商
品產(chǎn)生的銷售收入現(xiàn)金流。保薦機(jī)構(gòu)和會計(jì)師經(jīng)核查后認(rèn)為，計(jì)算過程均嚴(yán)格按
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照經(jīng)營活動各項(xiàng)核算項(xiàng)目計(jì)算。
（2）投資活動現(xiàn)金流量分析
2017 年 1-3 月、2016 年度、2015 年度和 2014 年度，本公司投資活動產(chǎn)生的
現(xiàn)金流量凈額分別為-2,671.76 萬元、-11,721.15 萬元、-3,536.78 萬元和-15,670.78
萬元。其中，本公司投資活動現(xiàn)金流入分別為 64.71 萬元、12,738.56 萬元、15,672.98
萬元和 3,778.43 萬元；投資活動現(xiàn)金流出分別為 2,736.47 萬元、24,459.71 萬元、
19,209.76 萬元和 19,449.20 萬元。
報告期內(nèi)，本公司投資活動現(xiàn)金流入主要包括收回投資收到的現(xiàn)金、取得投
資收益收到的現(xiàn)金等；投資活動現(xiàn)金流出主要包括購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其
他長期資產(chǎn)支付的現(xiàn)金。
2016 年本公司投資活動現(xiàn)金流入減少主要原因是到期的銀行理財(cái)產(chǎn)品減少。
2016 年投資活動現(xiàn)金流出增加主要原因是新增投資的理財(cái)產(chǎn)品增加。
（3）籌資活動現(xiàn)金流量分析
2017 年 1-3 月、2016 年度、2015 年度和 2014 年度，本公司籌資活動產(chǎn)生的
現(xiàn)金流量凈額分別為 22,403.03、-33,630.58 萬元、-23,672.27 萬元和-30,584.39 萬
元。其中，本公司籌資活動現(xiàn)金流入分別為 31,950.00 萬元、3,800.00 萬元、
98,294.15 萬元和 159,139.56 萬元；籌資活動現(xiàn)金流出分別為 9,546.97 萬元、
37,430.58 萬元、121,966.41 萬元和 189,723.94 萬元。2016 年籌資活動現(xiàn)金流入
流出減少主要是公司主動控制銀行貸款債務(wù)規(guī)模。
（三）股利分配政策
1、股利分配政策
根據(jù)《公司法》及《公司章程》的規(guī)定，公司股利分配方案由董事會制訂，
并須經(jīng)股東大會審議批準(zhǔn)。股利分配方案須經(jīng)出席股東大會的股東（包括股東代
理人）所持表決權(quán)的三分之二以上通過。公司董事會秉承考慮股東合理投資回報、
同時兼顧公司合理資金需求的原則，決定是否分配股利及分配的方式和具體數(shù)
額。
根據(jù)《公司章程》的規(guī)定，公司的股利分配的一般政策為公司分配當(dāng)年稅后
利潤時，應(yīng)當(dāng)提取稅后利潤的 10%列入公司法定公積金。公司法定公積金累計(jì)額
為公司注冊資本的 50%以上的，可以不再提取。公司的法定公積金不足以彌補(bǔ)以
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前年度虧損的，在依照前款規(guī)定提取法定公積金之前，應(yīng)當(dāng)先用當(dāng)年利潤彌補(bǔ)虧
損。公司從稅后利潤中提取法定公積金后，經(jīng)股東大會決議，還可以從稅后利潤
中提取任意公積金。公司彌補(bǔ)虧損和提取公積金后所余稅后利潤，按照股東持有
的股份比例分配，但本章程規(guī)定不按持股比例分配的除外。股東大會違反前款規(guī)
定，在公司彌補(bǔ)虧損和提取法定公積金之前向股東分配利潤的，股東必須將違反
規(guī)定分配的利潤退還公司。公司持有的本公司股份不得參與分配利潤。公司的公
積金用于彌補(bǔ)公司的虧損、擴(kuò)大公司生產(chǎn)經(jīng)營或者轉(zhuǎn)為增加公司資本。但是，資
本公積金不用于彌補(bǔ)公司的虧損。法定公積金轉(zhuǎn)為資本時，所留存的該項(xiàng)公積金
將不少于轉(zhuǎn)增前公司注冊資本的 25%。公司股東大會對利潤分配方案作出決議
后，公司董事會須在股東大會召開后 2 個月內(nèi)完成股利（或股份）的派發(fā)事項(xiàng)。
根據(jù)發(fā)行人于 2015 年 3 月 23 日召開的 2014 年度股東大會審議修訂的《公
司章程（草案）》，公司本次發(fā)行后的股利分配的一般政策與發(fā)行前基本保持一致。
除此之外，公司的利潤分配應(yīng)重視對投資者的合理投資回報并兼顧公司的可持續(xù)
發(fā)展，利潤分配政策應(yīng)保持連續(xù)性和穩(wěn)定性，并符合法律法規(guī)和規(guī)范性文件的相
關(guān)規(guī)定。公司利潤分配不得超過累計(jì)可供分配利潤的范圍，同時兼顧公司的長遠(yuǎn)
利益、全體股東的整體利益及公司的可持續(xù)發(fā)展。
2、本公司報告期內(nèi)的股利的分配情況
2014年7月15日，本公司召開2013年度股東大會會議，同意2013年度公司分
紅5,000萬元，其中華陽投資為3,385.6419萬元，中山中科為1,008.4987萬元，中
科白云605.8594萬元。此次利潤分配已實(shí)施完畢。
2014年12月8日，本公司召開2014年第三次臨時股東大會會議，審議通過《關(guān)
于2013年末未分配利潤分紅的議案》，同意公司分紅8,000萬元，其中華陽投資為
5,417.0270萬元，中山中科為1,613.5979萬元，中科白云為969.3750萬元。此次利
潤分配已實(shí)施完畢。
2015年3月23日，本公司召開2014年度股東大會會議，同意2014年度公司分
紅12,000萬元。此次分紅已實(shí)施完畢。
2016年3月21日，本公司召開2015年度股東大會會議，同意2015年度公司分
紅5,000萬元。本次分紅已實(shí)施完畢。
2016 年 11 月 25 日，本公司召開 2016 年第三次臨時股東大會，同意 2015
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年度增加現(xiàn)金分紅 7,000 萬元。截至招股說明書摘要簽署之日，本次分紅已實(shí)施
完畢。
2017年3月21日，本公司召開2016年度股東大會會議，同意2016年度公司分
紅9,000萬元。本次分紅已實(shí)施完畢。
3、本次發(fā)行前滾存利潤的分配安排和已履行的決策程序
經(jīng)本公司 2014 年 11 月 26 日召開的 2014 年第二次臨時股東大會會議審議通
過《關(guān)于發(fā)行前滾存利潤分配方案的議案》，本次公開發(fā)行股票前的滾存利潤由
股票發(fā)行后的新老股東按持股比例共同享有。根據(jù)發(fā)行人發(fā)行上市進(jìn)度，至本次
上市前，董事會還可以結(jié)合相關(guān)期間的審計(jì)情況擬定利潤分配方案，并提請發(fā)行
人股東大會審議通過后實(shí)施。
4、本公司上市后的股利分配計(jì)劃
本次發(fā)行上市完成后，本公司在進(jìn)行股利分配時將遵守本節(jié)第一部分所述的
股利分配政策。具體利潤分配方案由董事會制定，股東大會審議。具體的股利分
配計(jì)劃，詳見招股說明書“第十一節(jié) 管理層討論與分析”之“六、公司未來分紅回
報分析”之“（一）未來分紅回報規(guī)劃”。
（四）發(fā)行人的控股子公司及參股公司簡要情況
截至招股說明書摘要簽署日，本公司的控股、參股子公司的主要情況如下：
1、華陽通用
（1）基本情況
華陽通用為發(fā)行人控股子公司，其于 2002 年 9 月 30 日設(shè)立，華陽通用目前
持有惠州市工商局于核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信用代碼：
91441300743666938D）和廣東省人民政府簽發(fā)的《中華人民共和國臺港澳僑投
資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外資粵惠合資證字[2002]0040 號），股東出資的比例為發(fā)
行人占 75%，香港華旋占 25%。
華陽通用住所為廣東省惠州市東江高新科技產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號華陽工業(yè)
園 A 區(qū) 2 號，法定代表人為曾仁武。注冊資本為 10,000 萬港元，公司類型為有
限責(zé)任公司（臺港澳與境內(nèi)合資），經(jīng)營范圍為：車用數(shù)字視聽產(chǎn)品、家用數(shù)字
視聽產(chǎn)品、便攜式數(shù)字視聽產(chǎn)品及其配件、衛(wèi)星導(dǎo)航定位接收設(shè)備及關(guān)鍵部件、
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車載儀表、胎壓監(jiān)測設(shè)備、車載空調(diào)控制器、空氣凈化器及相關(guān)部件、汽車駕駛
輔助設(shè)備及相關(guān)部件、車身控制單元設(shè)備、汽車信息化智能化應(yīng)用及其終端設(shè)備、
軟件產(chǎn)品及相關(guān)服務(wù)、車載信息娛樂系統(tǒng)產(chǎn)品配套的功能模塊（包括國內(nèi)外各制
式數(shù)字電視、廣播、汽車總線盒、導(dǎo)航模塊、無線充電模塊、藍(lán)牙模塊、WIFI
模塊、NFC 模塊、無線通訊模塊等）、汽車智能中控臺的開發(fā)、生產(chǎn)、加工、
銷售。產(chǎn)品在國內(nèi)外市場銷售。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可
開展經(jīng)營活動。）
華陽通用于 2009 年 2 月設(shè)立控股子公司華圣汽車。華圣汽車目前持有長春
市工商局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（注冊號：220113020008411），股東出資的比例
為華陽通用占 80%，蘇盛武占 20%，住所為汽車產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū) 5278 號辦公樓 217
室，法定代表人為蘇盛武。注冊資本為 300 萬元，公司類型為有限責(zé)任公司，經(jīng)
營范圍為：汽車零配件的開發(fā)、銷售和技術(shù)服務(wù)；汽車導(dǎo)航產(chǎn)品的開發(fā)、銷售和
技術(shù)服務(wù)；汽車音響產(chǎn)品的開發(fā)、銷售和技術(shù)服務(wù)；汽車電子產(chǎn)品的開發(fā)、銷售
和技術(shù)服務(wù)（法律、法規(guī)和國務(wù)院決定禁止的，不得經(jīng)營；許可經(jīng)營項(xiàng)目憑有效
許可證或批準(zhǔn)文件經(jīng)營）。
華陽通用于 2016 年 9 月設(shè)立控股子公司大連通用，大連通用目前持有大連
高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)園區(qū)市場監(jiān)督管理局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信用代碼：
91210231MA0QFGK38W）。注冊資本 1000 萬元，公司類型為有限責(zé)任公司。
大連通用經(jīng)營范圍為：計(jì)算機(jī)軟件技術(shù)開發(fā)、技術(shù)咨詢服務(wù)；互聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)；
信息系統(tǒng)集成；數(shù)字內(nèi)容服務(wù)；國內(nèi)一般貿(mào)易、貨物、技術(shù)進(jìn)出口。（依法須經(jīng)
批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)營活動。）
根據(jù)德勤華永出具的審計(jì)報告，截至 2016 年 12 月 31 日，華陽通用的資產(chǎn)
總額為 249,165.43 萬元，凈資產(chǎn)為 111,951.19 萬元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤 26,601.93
萬元。根據(jù)德勤華永出具的審計(jì)報告，截至 2017 年 3 月 31 日，華陽通用的資產(chǎn)
總額為 244,537.19 萬元，凈資產(chǎn)為 101,955.73 萬元，2017 年 1-3 月實(shí)現(xiàn)凈利潤
4,984.76 萬元。
2、華陽多媒體
華陽多媒體為發(fā)行人控股子公司，其于 2001 年 11 月 12 日設(shè)立，華陽多媒
體 目 前 持 有 惠 州 市 工 商 局 核 發(fā) 的 《 營 業(yè) 執(zhí) 照 》（ 統(tǒng) 一 社 會 信 用 代 碼 ：
9144130073217679XU）和廣東省人民政府簽發(fā)的《中華人民共和國臺港澳僑投
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外資粵惠合資證字[2001]0040 號）。股東出資的比例為：發(fā)
行人占 75%，香港華旋占 25%。
華陽多媒體住所地為廣東省惠州市東江高新科技產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號華陽
工業(yè)園 B 區(qū) 4#廠房，法定代表人為陳世銀，注冊資本為 16,000 萬港幣，公司類
型 為 有限責(zé)任公司（ 臺港澳與境內(nèi)合資）。經(jīng)營范圍為： 汽車 音響、 各類
CD/VCD/DVD 錄放機(jī)芯及其配件、新型電子元器件（光電子器件及其零部件和
組件）、鐳射頭（激光頭）及配件、機(jī)械設(shè)備、自動化和半自動化設(shè)備、工控配
件及工模具、投影機(jī)及其部件、光電類節(jié)能減排產(chǎn)品、LED 系列產(chǎn)品、汽車電
裝類產(chǎn)品、微型特異電機(jī)、微型線圈類產(chǎn)品及其配件、通訊產(chǎn)品部件、手機(jī)零配
件、軟件產(chǎn)品及相關(guān)服務(wù)、衛(wèi)星導(dǎo)航定位接收設(shè)備及關(guān)鍵零部件的開發(fā)、生產(chǎn)、
加工、銷售。電工和照明系列產(chǎn)品以及照明工程、節(jié)能工程的設(shè)計(jì)、安裝和維護(hù)。
產(chǎn)品在國內(nèi)外市場銷售。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)
營活動）。
華陽多媒體曾于 2011 年 6 月 23 日設(shè)立全資子公司華陽醫(yī)療電子。華陽醫(yī)療
電子目前已完成注銷手續(xù)。
根據(jù)德勤華永出具的審計(jì)報告，截至 2016 年 12 月 31 日，華陽多媒體的資
產(chǎn)總額為 52,001.27 萬元，凈資產(chǎn)為 36,596.66 萬元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤 1,789.84
萬元。根據(jù)德勤華永出具的審計(jì)報告，截至 2017 年 3 月 31 日，華陽多媒體的資
產(chǎn)總額為 40,657.05 萬元，凈資產(chǎn)為 23,488.11 萬元，2017 年 1-3 月實(shí)現(xiàn)凈利潤
398.67 萬元。
3、華陽數(shù)碼特
華陽數(shù)碼特為發(fā)行人控股子公司，其于 2004 年 7 月 29 日設(shè)立，目前持有惠
州市工商局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信用代碼：91441300764937995C）
和廣東省人民政府簽發(fā)的《中華人民共和國臺港澳僑投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外
資粵惠合資證字[2004]0047 號）。股東出資的比例為發(fā)行人占 75%，香港華旋占
25%。
華陽數(shù)碼特住所為惠州市東江高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號華陽工業(yè)園 A
區(qū) 1#廠房，法定代表人為吳衛(wèi)，注冊資本為 6,400 萬元人民幣，公司類型為有限
責(zé)任公司（臺港澳與境內(nèi)合資）。經(jīng)營范圍為：數(shù)字錄放機(jī)、高密度數(shù)字光盤機(jī)
用關(guān)鍵件、移動通訊系統(tǒng)交換設(shè)備、手機(jī)及手機(jī)部件、移動便攜式計(jì)算機(jī)、網(wǎng)絡(luò)
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
設(shè)備、汽車電子產(chǎn)品、汽車攝像頭及記錄儀等系列產(chǎn)品、LED 背光及照明電路、
電路板的開發(fā)、生產(chǎn)、加工、銷售。產(chǎn)品在國內(nèi)外市場銷售（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)
目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)營活動）。
根據(jù)德勤華永出具的審計(jì)報告，截至 2016 年 12 月 31 日，華陽數(shù)碼特的資
產(chǎn)總額為 18,923.61 萬元，凈資產(chǎn)為 15,260.46 萬元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤 1,179.62
萬元。根據(jù)德勤華永出具的審計(jì)報告，截至 2017 年 3 月 31 日，華陽數(shù)碼特的
資產(chǎn)總額為 21,161.72 萬元，凈資產(chǎn)為 12,580.72 萬元，2017 年 1-3 月實(shí)現(xiàn)凈利
潤 362.16 萬元。
4、華陽精機(jī)
華陽精機(jī)為發(fā)行人控股子公司，其于 2007 年 2 月 25 日設(shè)立，目前持有惠州
市工商局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信用代碼：9144130079779656XP）和
廣東省人民政府簽發(fā)的《中華人民共和國臺港澳僑投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外資
粵惠合資證字[2007]0004 號）。股東出資的比例為發(fā)行人占 75%，香港華旋占
25%。
華陽精機(jī)住所為惠州市東江高新科技產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號華陽工業(yè)園 B 區(qū)
5#廠房，法定代表人為陳世銀，注冊資本：13,980 萬港幣，公司類型為有限責(zé)任
公司（臺港澳與境內(nèi)合資）。經(jīng)營范圍為：汽車關(guān)鍵零部件、通訊及消費(fèi)電子精
密零部件、工業(yè)控制及安全控制精密零部件、精沖模、精密型腔模、模具配件、
鐳射頭（激光頭）及配件的開發(fā)、生產(chǎn)、加工、銷售。產(chǎn)品在國內(nèi)外市場銷售。
（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)營活動）。
根據(jù)德勤華永出具的審計(jì)報告，截至 2016 年 12 月 31 日，華陽精機(jī)的資產(chǎn)
總額為 30,004.57 萬元，凈資產(chǎn)為 18,652.99 萬元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤 3,780.87
萬元。根據(jù)德勤華永出具的審計(jì)報告，截至 2017 年 3 月 31 日，華陽精機(jī)的資產(chǎn)
總額為 29,939.08 萬元，凈資產(chǎn)為 19,189.80 萬元，2017 年 1-3 月實(shí)現(xiàn)凈利潤 916.32
萬元。
5、華陽光電
華陽光電為發(fā)行人全資子公司，其于 2012 年 10 月 26 日設(shè)立，目前持有惠
州仲愷高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū)市場監(jiān)督管理局于 2016 年 6 月 16 日核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)
照》（統(tǒng)一社會信用代碼：91441300056777476M）。股東出資比例為發(fā)行人占
100%。
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
華陽光電住所為惠州市東江高新科技園上霞北路 1 號華陽工業(yè)園 B 區(qū)，法
定代表人為陳世銀，注冊資本為 1.3 億元人民幣，公司類型為有限責(zé)任公司（法
人獨(dú)資）。經(jīng)營范圍為：LED 芯片、LED 封裝、LED 模組、LED 光源、LED 燈
具、驅(qū)動電源、智能控制系統(tǒng)、各類電工產(chǎn)品、衛(wèi)星導(dǎo)航定位接收設(shè)備及關(guān)鍵零
部件的開發(fā)、生產(chǎn)、加工及銷售，照明工程、節(jié)能工程的設(shè)計(jì)、安裝及維護(hù)，國
內(nèi)貿(mào)易，貨物及技術(shù)進(jìn)出口業(yè)務(wù)，不動產(chǎn)租賃。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)
部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)營活動。）
根據(jù)經(jīng)德勤華永審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2016 年 12 月 31 日，華陽光電的資產(chǎn)
總額為 24,385.74 萬元，凈資產(chǎn)為 12,495.51 萬元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤-628.05 萬
元。根據(jù)德勤華永審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2017 年 3 月 31 日，華陽光電的資產(chǎn)總
額為 23,294.07 萬元，凈資產(chǎn)為 12,296.44 萬元，2017 年 1-3 月實(shí)現(xiàn)凈利潤-24.84
萬元。
6、香港華旋
香港華旋為發(fā)行人境外控股子公司，為于 1999 年 4 月 16 日在香港成立的有
限公司。根據(jù)中華人民共和國商務(wù)部于 2013 年 11 月 28 日簽發(fā)的《企業(yè)境外投
資證書》（商境外投資證第 4400201300376 號），香港華旋的經(jīng)營范圍為進(jìn)出口貿(mào)
易、物流經(jīng)營。
香港華旋于 2000 年 5 月 22 日在香港設(shè)立控股子公司博通精密。香港華旋持
有其 80%股權(quán)，李載陽持有其 20%股權(quán)。目前，博通精密主要從事進(jìn)出口貿(mào)易
業(yè)務(wù)。
根據(jù)經(jīng)德勤華永審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2016 年 12 月 31 日，香港華旋的資產(chǎn)
總額為 37,040.74 萬港元，凈資產(chǎn)為 14,648.55 萬港元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤
13,444.65 萬港元。根據(jù)德勤華永審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2017 年 3 月 31 日，香港
華旋的資產(chǎn)總額為 40,857.10 萬港元，凈資產(chǎn)為 21,882.10 萬港元，2017 年 1-3
月實(shí)現(xiàn)凈利潤 7,299.34 萬港元。
7、中陽科貿(mào)
中陽科貿(mào)為發(fā)行人全資子公司，其于 2001 年 3 月 28 日設(shè)立，目前持有惠州
市工商局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信用代碼：91441300727848571X）。
發(fā)行人持有中陽科貿(mào) 100%的股權(quán)。
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中陽科貿(mào)住所為惠州市東江高新科技產(chǎn)業(yè)園上霞北路 1 號華陽工業(yè)園 A 區(qū)
（辦公樓），法定代表人為李道勇，注冊資本為 1,000 萬元人民幣，公司類型為
有限責(zé)任公司（法人獨(dú)資）。經(jīng)營范圍為：各類商品及技術(shù)進(jìn)出口業(yè)務(wù)的經(jīng)營和
代理，科技產(chǎn)品及非標(biāo)設(shè)備的開發(fā)，信息服務(wù)業(yè)務(wù)（僅限移動網(wǎng)信息服務(wù)業(yè)），
銷售：電子產(chǎn)品、電子元器件。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可
開展經(jīng)營活動）。
根據(jù)經(jīng)德勤華永審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2016 年 12 月 31 日，中陽科貿(mào)的資產(chǎn)
總額為 2,895.22 萬元，凈資產(chǎn)為 1,958.25 萬元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤 11.14 萬元。
根據(jù)德勤華永審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2017 年 3 月 31 日，中陽科貿(mào)的資產(chǎn)總額為
2,510.57 萬元，凈資產(chǎn)為 1,930.01 萬元，2017 年 1-3 月實(shí)現(xiàn)凈利潤 72.57 萬元。
8、華陽思維
華陽思維為發(fā)行人控股子公司，其于 2004 年 11 月 11 日設(shè)立，目前持有惠
州市工商局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信用代碼：91441300768433057A）
和廣東省人民政府簽發(fā)的《中華人民共和國臺港澳僑投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外
資粵惠合資證字[2004]0070 號），股東的出資比例：發(fā)行人占 45%，深圳市寸金
實(shí)業(yè)有限公司占 30%，香港華旋占 25%。
華陽思維住所為惠州市惠城區(qū)水口鎮(zhèn)聯(lián)和村小嶺尾（環(huán)鎮(zhèn)路旁）,法定
代表人為李道勇，注冊資本為 1,666.5 萬元人民幣，公司類型為有限責(zé)任公司（臺
港澳與境內(nèi)合資）。經(jīng)營范圍為：各類精密軸類、絲桿、螺絲、夾具、五金零部
件及各類自動化設(shè)備的開發(fā)、生產(chǎn)、加工、銷售。產(chǎn)品在國內(nèi)外市場銷售。（依
法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)營活動）。經(jīng)營期限至 2024
年 11 月 10 日。
根據(jù)經(jīng)德勤華永審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2016 年 12 月 31 日，華陽思維的資產(chǎn)
總額為 831.42 萬元，凈資產(chǎn)為 576.99 萬元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤-1,225.36 萬元。
根據(jù)德勤華永審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2017 年 3 月 31 日，華陽思維的資產(chǎn)總額為
655.31 萬元，凈資產(chǎn)為 644.98 萬元，2017 年 1-3 月實(shí)現(xiàn)凈利潤 76.79 萬元。
9、華碩數(shù)碼
2000 年 6 月起，因華碩數(shù)碼的其他股東（白俊海）未能履行相關(guān)合作約定，
華陽實(shí)業(yè)根據(jù)合同中的仲裁條款向惠州仲裁委員會提請仲裁，2000 年 6 月 16 日
惠州仲裁委員會予以受理，并于 2000 年 11 月 6 日裁決對華碩數(shù)碼進(jìn)行清算并予
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以解散。2001 年 9 月，在獲得惠州市地方稅務(wù)局登記分局、惠州市國家稅務(wù)局
直屬分局的相關(guān)納稅注銷審批后，華碩數(shù)碼向惠州市工商局申請辦理工商注銷手
續(xù)，但因提交的申請材料中缺少其他股東（白俊海）的簽字確認(rèn)而未核準(zhǔn)。2008
年 8 月 14 日，華碩數(shù)碼因逾期未年檢而被惠州市工商局吊銷營業(yè)執(zhí)照。
截至招股說明書簽署日，發(fā)行人已收到廣東省惠州市中級人民法院傳喚聽證
的訴訟文件，該訴訟系深圳市科嬴電子有限公司申請對華碩數(shù)碼進(jìn)行注銷清算。
該清算訴訟涉及發(fā)行人支付金額合計(jì)約 51.59 萬元，法院聽證尚未開始。該清算
訴訟所涉金額較小，對發(fā)行人本次發(fā)行上市不構(gòu)成重大影響。
截至招股說明書簽署日，華碩數(shù)碼因不能得到所有股東的簽字確認(rèn)而長期處
于清算后未注銷的狀態(tài)，亦無法辦理相應(yīng)的工商登記和年檢手續(xù)。
發(fā)行人及其董事、高級管理人員在華碩數(shù)碼被吊銷營業(yè)執(zhí)照的處罰中不存在
個人責(zé)任，且華碩數(shù)碼停止經(jīng)營及被吊銷營業(yè)執(zhí)照為歷史遺留問題，不會對發(fā)行
人構(gòu)成重大實(shí)質(zhì)影響。
針對該情況，發(fā)行人控股股東華陽投資作出承諾：“本次發(fā)行上市后，若因
發(fā)行人控股子公司惠州市華碩數(shù)碼科技有限公司被惠州市工商行政管理局吊銷
營業(yè)執(zhí)照且不能辦理工商注銷的情況導(dǎo)致發(fā)行人遭受損失，華陽投資將承擔(dān)賠
償或補(bǔ)償責(zé)任。”
10、信華精機(jī)及其子公司杭州信華、重慶信華
信華精機(jī)為發(fā)行人參股公司，其于1986年7月17日設(shè)立，目前持有惠州市工
商局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信用代碼：91441300617880861M）和廣東省
人民政府簽發(fā)的《中華人民共和國臺港澳僑投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外資粵惠合
資證字[1986]0014號）。
信華精機(jī)住所為惠州市仲愷高新區(qū)惠風(fēng)西二路26號，法定代表人為寺田明
彥，注冊資本為1,950萬美元，公司類型為有限責(zé)任公司（臺港澳與境內(nèi)合資）。
經(jīng)營范圍為：設(shè)計(jì)、制造與銷售：CD/DVD機(jī)芯及伺服解碼板等汽車娛樂系統(tǒng)的
關(guān)鍵零部件及整機(jī)方案、汽車電子裝置（車身電子控制系統(tǒng)）和關(guān)鍵零部件及其
整機(jī)方案、VCD、DVD等影視音響產(chǎn)品、GPS導(dǎo)航模塊、嵌入式軟件、無線通訊
及數(shù)字廣播產(chǎn)品用模塊、電源管理系統(tǒng)、電子書及其它消費(fèi)類產(chǎn)品、監(jiān)控與安防
產(chǎn)品、特種燈、UV鏡及其它光學(xué)元器件、光學(xué)組件、光學(xué)儀器、工廠自動化設(shè)
備及工裝夾具、可編程序控制器。制造與銷售：激光頭、移動通訊系統(tǒng)交換設(shè)備、
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網(wǎng)絡(luò)路由器、網(wǎng)絡(luò)連接器、手機(jī)、電話等通信產(chǎn)品、各類線路板組件、打印機(jī)及
其組件、電子游戲機(jī)及其激光模組組件。上述產(chǎn)品在國內(nèi)外市場銷售。自有設(shè)備
租賃。對位于上排龍豐路27號和仲愷高新區(qū)惠風(fēng)西二路26號的自有物業(yè)除自用外
部分用于租賃。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)營活動。）
杭州信華目前持有杭州市市場監(jiān)督管理局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信
用代碼：91330100751736991D）和浙江省人民政府簽發(fā)的《中華人民共和國臺
港澳僑投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外資浙府資杭字[2003]02456號）。股東出資比例：
信華精機(jī)占64.2857%，惠山工業(yè)占25%，發(fā)行人占10.7143%。
杭州信華住所為杭州經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)19號路東部標(biāo)準(zhǔn)廠房5號樓B座，法定
代表人為寺田明彥，注冊資本為550萬美元，公司類型為有限責(zé)任公司（臺港澳
與境內(nèi)合資）。經(jīng)營范圍為：生產(chǎn)、加工：圖像識別處理系統(tǒng)、路由器和交換機(jī)
等數(shù)據(jù)通訊產(chǎn)品、電器儀表、生物識別科技、工業(yè)自動化控制、汽車電子、手機(jī)、
機(jī)頂盒、計(jì)算機(jī)、服務(wù)器等產(chǎn)品的板卡及整機(jī)；銷售：本公司生產(chǎn)的產(chǎn)品（上述
經(jīng)營范圍中涉及前置審批項(xiàng)目的，在批準(zhǔn)的有效期內(nèi)方可經(jīng)營）。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)
的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開展經(jīng)營活動）。
信華精機(jī)曾設(shè)立子公司西安信華，其股東出資比例：信華精機(jī)占54.2857%，
惠山工業(yè)占25%，發(fā)行人占10.7143%，華新投資占10%。經(jīng)營范圍為：一般經(jīng)營
項(xiàng)目：汽車電子裝置及汽車關(guān)鍵零部件、導(dǎo)航及定位產(chǎn)品模塊、無線通訊設(shè)備及
數(shù)字廣播產(chǎn)品用模塊、電源管理系統(tǒng)、家用電子產(chǎn)品、監(jiān)控與安防產(chǎn)品、基于網(wǎng)
絡(luò)產(chǎn)品及設(shè)備、電腦及其周邊設(shè)備、工廠自動化設(shè)備、線路板組件、儀器儀表、
LED產(chǎn)品的設(shè)計(jì)、制造及自產(chǎn)產(chǎn)品銷售；信息技術(shù)開發(fā)、咨詢服務(wù)以及與該服務(wù)
相關(guān)的客戶支援服務(wù)。（不含法律法規(guī)規(guī)定需辦理行政許可的項(xiàng)目和國家外資產(chǎn)
業(yè)指導(dǎo)目錄所限制、禁止的產(chǎn)品）。
2015年1月26日，西安信華作出股東決議，同意西安信華于2015年1月31日終
止經(jīng)營并開展清算，清算基準(zhǔn)日為2015年1月31日，目前西安信華已完成注銷。
信華精機(jī)于2012年2月17日設(shè)立控股子公司重慶信華。重慶信華目前持有重
慶 市 工 商 行 政 管 理 局 核 發(fā) 的 《 營 業(yè) 執(zhí) 照 》（ 統(tǒng) 一 社 會 信 用 代 碼 ：
915000005905172016）和重慶市人民政府于2016年4月14日換發(fā)的《中華人民共
和國臺港澳僑投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外資渝資字[2012]4113號）。股東出資比例：
信華精機(jī)占54.2857%，惠山工業(yè)占25%，發(fā)行人占10.7143%，華新投資占10%。
惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司 招股說明書摘要
重慶信華住所為重慶兩江新區(qū)魚復(fù)工業(yè)園孵化園6號樓第3層，法定代表人為
寺田明彥，注冊資本為1,500萬人民幣，公司類型為有限責(zé)任公司（臺港澳與境
內(nèi)合資）。經(jīng)營范圍為：設(shè)計(jì)、制造、銷售：汽車零部件及電子裝置、數(shù)字化儀
表、通訊設(shè)備、電源管理系統(tǒng)設(shè)備、LED產(chǎn)品、電子產(chǎn)品（不含電子出版物）、
機(jī)電設(shè)備、信息安全設(shè)備、電腦及周邊設(shè)備、自動化設(shè)備、線路板組件、視頻監(jiān)
控設(shè)備；物聯(lián)網(wǎng)信息服務(wù)（以上經(jīng)營范圍法律、法規(guī)禁止的不得經(jīng)營；法律、法
規(guī)限制的取得許可或?qū)徟蠓娇山?jīng)營）。
根據(jù)經(jīng)德勤華永審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2016 年 12 月 31 日，信華精機(jī)的資產(chǎn)
總額為 59,600.18 萬元，凈資產(chǎn)為 38,820.98 萬元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤 7,800.84
萬元。截至 2017 年 3 月 31 日，信華精機(jī)的資產(chǎn)總額為 57,442.52 萬元，凈資產(chǎn)
為 36,563.54 萬元，2017 年 1-3 月實(shí)現(xiàn)凈利潤 2,007.19 萬元。
11、安特惠州
安特惠州為發(fā)行人參股公司，其于 1993 年 10 月 21 日設(shè)立，目前持有惠州
市工商局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信用代碼：914413006178872036）和廣
東省人民政府簽發(fā)的《中華人民共和國外商投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外資粵惠合
資證字[1993]0415 號），英文名稱為 Interplex (Huizhou) Industries Pte. Ltd.。股東
出資比例：發(fā)行人占 7%，惠州市地產(chǎn)總公司占 8%，怡得樂控股有限公司（Interplex
Holdings .PTE.Ltd. ） 占 75% ， 信 昇 國 際 控 股 有 限 公 司 （ SHINWA
INTERNATIONAL HOLDINGS LIMITED）占 10%。
安特惠州住所為惠州市平南工業(yè)區(qū)平南路 3 號，法定代表人為 ANG TONG
HUAT，注冊資本為 900 萬美元，公司類型為有限責(zé)任公司（中外合資）。經(jīng)營
范圍為：精密金屬沖壓零配件、精密注塑零部件及精密沖壓、注塑模具制造，家
用電動電熱器具（電動牙刷、電動剃須刀、攪拌器、電飯鍋、電熨斗、微波爐等），
數(shù)字音視頻通信設(shè)備及零配件（電話機(jī)、路由器、對講機(jī)等），自動數(shù)據(jù)處理設(shè)
備、監(jiān)視器、投影儀、視頻收發(fā)裝置及零配件，汽車用零配件（方向盤、剎車、
離合器、汽車燈具等）。產(chǎn)品在國內(nèi)外市場銷售，自有物業(yè)租賃。（以上項(xiàng)目不
涉及國家規(guī)定實(shí)施準(zhǔn)入特別管理措施）（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)
后方可開展經(jīng)營活動）。
根據(jù)立信羊城出具的審計(jì)報告,截至2016年12月31日，安特惠州的資產(chǎn)總額
為2,806.71萬美元，凈資產(chǎn)為1,637.99萬美元，2016年實(shí)現(xiàn)凈利潤186.74萬美元。
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根據(jù)未經(jīng)審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至2017年3月31日，安特惠州的資產(chǎn)總額為2,672.30
萬美元，凈資產(chǎn)為1,632.89萬美元，2017年1-3月實(shí)現(xiàn)凈利潤2.61萬美元。
12、安特香港
安特香港是發(fā)行人的參股公司，目前持有有效期自 2015 年 7 月 27 日至 2018
年 7 月 26 日的《商業(yè)登記證》，登記證號碼為 19245419-000-07- 15-6 ， 英 文 名
稱為 Interplex Huizhou（HK）Industries Limited。安特香港的注冊地址為 Room 1608,
16/F.,Tower II Grand Central Plaza, No. 138 Shatin Rural Committee Road, Shatin,
Hong Kong，注冊資本為 100 港元。發(fā)行人持有安特香港 7%的股權(quán)、怡得樂控
股有限公司持有安特香港 75%的股權(quán)、惠州市地產(chǎn)總公司持有安特香港 8%的股
權(quán)、信昇國際控股有限公司持有安特香港 10%的股權(quán)。經(jīng)營范圍為：銷售精密金
屬沖壓零配件、精密注塑零部件、精密沖壓模具及注塑模具、家用電動電熱器具
（電動牙刷、電動剃須刀、攪拌器、電飯鍋、電熨斗、微波爐等）、數(shù)字音視頻
通信設(shè)備及零配件（電話機(jī)、路由器、對講機(jī)等），自動數(shù)據(jù)處理設(shè)備、監(jiān)視器、
投影儀、視頻收發(fā)裝置及零配件，汽車用零配件（方向盤、剎車、離合器、汽車
燈具等）。
根據(jù)未經(jīng)審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù),截至2016年12月31日，安特香港的資產(chǎn)總額為884.23
萬美元，凈資產(chǎn)為260.54萬美元，2016年實(shí)現(xiàn)凈利潤23.49萬美元。根據(jù)未經(jīng)審計(jì)
財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至2017年3月31日，安特香港的資產(chǎn)總額為476.65萬美元，凈資產(chǎn)
為255.69萬美元，2017年1-3月實(shí)現(xiàn)凈利潤4.85萬美元。
13、裕元華陽
裕元華陽為發(fā)行人參股公司，其于 2008 年 7 月 8 日設(shè)立，目前持有惠州市
工商局核發(fā)的《營業(yè)執(zhí)照》（統(tǒng)一社會信用代碼：9144130067707364XL）和廣
東省人民政府簽發(fā)的《中華人民共和國外商投資企業(yè)批準(zhǔn)證書》（商外資粵惠合
資證字[2008]0014 號）。股東的出資比例：Yoo Won Com-Tech Corp.占 52.4630%，
發(fā)行人占 16.2373%，KIM YOUNGTAE 占 2.0876%，盧美子占 1.6237%，深圳市
中和春生壹號股權(quán)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）占 8.1798%，國海創(chuàng)新資本投
資管理有限公司占 4.9079%，上海臻昆嘉材創(chuàng)業(yè)投資合伙企業(yè)（有限合伙）占
5.7259%，杭州金燦金道股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）占 4.0899%，韓投鳳凰
（張家港）創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)站 2.0078%，韓國投資全球前沿基金第 20 號占 1.3385%，
蘇州工業(yè)園區(qū)禾源北極光創(chuàng)業(yè)投資合伙企業(yè)（有限合伙）占 1.3385%。
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裕元華陽住所為惠州市惠城區(qū)水口辦事處荔城工業(yè)片區(qū)，法定代表人為崔炳
斗（CHOI BYOUNG DOO），注冊資本為 21,555,342 美元，公司類型為有限責(zé)
任公司（中外合資）。經(jīng)營范圍為：生產(chǎn)、銷售高性能鎂、鋁合金精密壓鑄零部
件。產(chǎn)品在國內(nèi)外市場銷售。（依法須經(jīng)批準(zhǔn)的項(xiàng)目，經(jīng)相關(guān)部門批準(zhǔn)后方可開
展經(jīng)營活動）。
根據(jù)未經(jīng)審計(jì)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，截至 2016 年 12 月 31 日，裕元華陽的資產(chǎn)總額為
50,410.12 萬元，凈資產(chǎn)為 8,810.17 萬元，2016 年實(shí)現(xiàn)凈利潤-1,700.57 萬元。
14、英迪普頓
英迪普頓是發(fā)行人的參股公司，其于 2000 年 9 月 21 日成立。英迪普頓的住
所為惠陽市鎮(zhèn)隆鎮(zhèn)樓下管理區(qū)工業(yè)區(qū)，其持有的企業(yè)法人營業(yè)執(zhí)照注冊號為企合
粵惠總字第 003990 號，企業(yè)類型為有限責(zé)任公司（中外合資），注冊資本為美
元 200 萬元（實(shí)收資本為美元 0 萬元），法定代表人為 STEVEN WILLIAMS，
經(jīng)營范圍為廚具設(shè)備及配件制造和銷售。產(chǎn)品 100%外銷。經(jīng)營截止日期為 2010
年 9 月 20 日。股東為華陽實(shí)業(yè)和獨(dú)立有限公司。股東出資比例：發(fā)行人占 45%，
獨(dú)立有限公司占 55%。
由于英迪普頓的股東獨(dú)立有限公司對英迪普頓經(jīng)營置之不理，使得英迪普頓
管理陷入僵局，于2002年起未從事任何生產(chǎn)經(jīng)營活動，亦沒有任何員工，且自2002
年6月4日后英迪普頓已無法辦理工商年檢。同時英迪普頓營業(yè)期限已于2010年9
月20日到期，但至今無法辦理工商注銷手續(xù)。
針對該情況，發(fā)行人控股股東華陽投資作出承諾：本次發(fā)行上市后，若因發(fā)
行人參股公司惠州英迪普頓電器有限公司管理陷入僵局，無法開展生產(chǎn)經(jīng)營活
動、無法進(jìn)行工商年檢或辦理工商注銷的情況，而導(dǎo)致發(fā)行人遭受損失，華陽投
資將承擔(dān)賠償或補(bǔ)償責(zé)任。
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第四節(jié) 募集資金運(yùn)用
一、募集資金運(yùn)用概況
根據(jù)發(fā)行人 2014 年第二次臨時股東大會決議，本次擬申請公開發(fā)行不超過
人民幣普通股 7,310 萬股，扣除發(fā)行費(fèi)用后的募集資金，將全部用于以下項(xiàng)目：
項(xiàng)目總投資 擬投入募集資金
序號 項(xiàng)目名稱
（萬元） 金額（萬元）
1 汽車信息娛樂及車聯(lián)產(chǎn)品項(xiàng)目 50,150 50,150
2 汽車空調(diào)控制系統(tǒng)項(xiàng)目 6,730 6,730
3 汽車攝像系統(tǒng)項(xiàng)目 4,200 4,200
4 高精密壓鑄零部件項(xiàng)目 17,600 17,600
5 大功率 LED 驅(qū)動電源項(xiàng)目 8,506 8,506
6 工業(yè)研究院項(xiàng)目 6,900 6,900
合計(jì) 94,086 94,086
本次募集資金投資項(xiàng)目投資總額預(yù)計(jì)為 94,086 萬元。本次發(fā)行募集資金到
位之前，公司將根據(jù)項(xiàng)目進(jìn)度的實(shí)際情況以自籌資金先行投入上述項(xiàng)目，并在募
集資金到位之后予以置換。若本次實(shí)際募集資金小于上述項(xiàng)目投資資金需求，缺
口部分由本公司自籌解決。
二、募集資金運(yùn)用對公司財(cái)務(wù)狀況和經(jīng)營成果的影響
上述募投項(xiàng)目建成后，每年會產(chǎn)生一定的折舊攤銷費(fèi)用，根據(jù)公司目前的財(cái)
務(wù)狀況并考慮未來增長，該等折舊攤銷并不會對公司業(yè)績帶來產(chǎn)生不利影響。本
次募集資金后，公司所有者權(quán)益將較大幅度增加，資產(chǎn)負(fù)債率相應(yīng)降低。募集資
金到位后，由于凈資產(chǎn)大幅增加，而盈利能力不會即時顯現(xiàn)，因此凈資產(chǎn)收益率
在短期內(nèi)將會降低。但從中長期看，公司在凈資產(chǎn)增加后將提高公司對于技術(shù)研
發(fā)、營銷及業(yè)務(wù)拓展方面的投入，公司營業(yè)收入將繼續(xù)保持增長，公司長期盈利
能力得以提升。
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第五節(jié) 風(fēng)險因素及其他重要事項(xiàng)
一、風(fēng)險因素
（一）依賴汽車行業(yè)的風(fēng)險
報告期內(nèi)，公司汽車電子板塊的業(yè)務(wù)規(guī)模及占比呈現(xiàn)持續(xù)上升的趨勢。
2014 年、2015 年和 2016 年和 2017 年 1-3 月，公司汽車電子板塊收入占主營業(yè)
務(wù)收入的比例分別為 56.45%、58.64%和 63.99%和 64.57%；汽車電子板塊毛利
占主營業(yè)務(wù)毛利的比例分別為 74.70%、75.64%和 78.00%。該板塊受汽車行業(yè)整
體發(fā)展的影響較大，且除汽車電子板塊外，公司精密電子部件與壓鑄板塊也有
部分產(chǎn)品應(yīng)用于汽車相關(guān)產(chǎn)業(yè)。因此，若汽車行業(yè)整體發(fā)展速度放緩，則將對
公司的進(jìn)一步發(fā)展造成一定影響。
（二）視盤機(jī)市場萎縮的風(fēng)險
報告期內(nèi)，本公司精密電子部件板塊的收入主要來自生產(chǎn)視盤機(jī)機(jī)芯以及制
造視盤機(jī)的相關(guān)零部件（如激光頭、FPC 等）業(yè)務(wù)，其中以 2016 年為例，該等
視盤機(jī)相關(guān)業(yè)務(wù)收入約占精密電子部件板塊收入的 90.52%，而報告期內(nèi)公司精
密電子部件板塊的收入、毛利及占比呈現(xiàn)較明顯的下降趨勢，具體情況如下：
單位：萬元
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
項(xiàng)目
金額 占比 金額 占比 金額 占比 金額 占比
業(yè)務(wù)收入 18,341.76 18.44% 95,973.29 22.60% 113,619.62 27.41% 150,994.35 33.12%
業(yè)務(wù)成本 16,575.23 21.56% 89,423.61 27.63% 106,271.02 32.46% 137,645.83 37.96%
業(yè)務(wù)毛利 1,766.53 7.82% 6,549.68 6.48% 7,348.60 8.44% 13,348.52 14.31%
業(yè)務(wù)毛利率 9.63% 6.82% 6.47% 8.84%
公司毛利率 22.71% 23.79% 21.01% 20.47%
假設(shè) 2014 年、2015 年、2016 年和 2017 年 1-3 月精密電子部件各項(xiàng)產(chǎn)品（機(jī)
芯、激光頭、FPC 等）平均銷售單價均下降 25%，則本公司各期毛利率將分別下
降 7.18、5.81、4.56 和 1.71 個百分點(diǎn)。隨著視盤機(jī)業(yè)務(wù)在本公司總體業(yè)務(wù)中比重
持續(xù)降低，相關(guān)產(chǎn)品銷售單價下行對于本公司毛利率影響持續(xù)減輕。精密電子部
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件各項(xiàng)產(chǎn)品（機(jī)芯、激光頭、FPC 等）如平均銷售單價均上升或下降 25%、10%、
5%對于公司報告期毛利率的敏感性分析如下：
2017 年 1-3 月 2016 年度 2015 年度 2014 年度
毛利率 變動 毛利率 變動 毛利率 變動 毛利率 變動
+25% 24.35% 1.64% 27.87% 4.08% 26.07% 5.07% 26.55% 6.08%
+10% 23.37% 0.66% 25.48% 1.68% 23.12% 2.11% 23.02% 2.55%
+5% 23.04% 0.33% 24.64% 0.85% 22.08% 1.07% 21.76% 1.30%
0 22.71% - 23.79% - 21.01% - 20.47% -
-5% 22.38% -0.34% 22.92% -0.87% 19.91% -1.10% 19.13% -1.34%
-10% 22.04% -0.67% 22.03% -1.76% 18.78% -2.23% 17.74% -2.72%
-25% 21.00% -1.71% 19.23% -4.56% 15.20% -5.81% 13.29% -7.18%
2017 年 1-3 月、2016 年、2015 年和 2014 年前五大客戶中，本公司僅向 Hitachi
銷售視盤機(jī)相關(guān)產(chǎn)品，銷售金額分別為 13,982.17 萬元、73,141.73 萬元、75,473.30
萬元和 91,119.93 萬元，占各期營業(yè)收入的比例分別為 14.05%、17.22%、18.21%
和 19.99%。近年來，隨著消費(fèi)升級以及產(chǎn)業(yè)換代，硬件存儲與網(wǎng)絡(luò)存儲技術(shù)不
斷進(jìn)步、成本不斷降低，使得視盤機(jī)市場持續(xù)縮小。報告期各期發(fā)行人向 Hitachi
銷售視盤機(jī)產(chǎn)品的金額和在銷售收入中的占比總體下降。發(fā)行人視盤機(jī)相關(guān)產(chǎn)品
價格如持續(xù)下行，將會對發(fā)行人毛利率造成一定不利影響。
（三）知識產(chǎn)權(quán)糾紛的風(fēng)險
公司生產(chǎn)的汽車電子、精密電子部件等產(chǎn)品涉及多項(xiàng)音頻、視頻相關(guān)專利或
專有技術(shù)。目前相關(guān)專利權(quán)人主要為歐美、日本企業(yè)或國際專利聯(lián)盟。就上述專
利或?qū)Ｓ屑夹g(shù)，公司已盡力查找專利權(quán)人，并與已知的專利權(quán)人簽署了相關(guān)專利
授權(quán)協(xié)議。由于音頻、視頻相關(guān)技術(shù)的復(fù)雜性、專業(yè)性及較快的更新速度，公司
無法充分預(yù)測相關(guān)技術(shù)、工藝、外形在全球范圍內(nèi)專利申請情況；同時許可使用
費(fèi)用的計(jì)算、申報方法一般相對復(fù)雜，在操作時存在精確計(jì)量的難度及理解不一
致的可能。因此，公司無法完全排除未來發(fā)生專利糾紛的風(fēng)險。
截至招股說明書簽署日，本公司不存在尚未了結(jié)的知識產(chǎn)權(quán)相關(guān)訴訟、仲裁
情況，但是若未來發(fā)生知識產(chǎn)權(quán)糾紛，將可能會對公司盈利能力產(chǎn)生不利影響。
發(fā)行人控股股東華陽投資已作出承諾：發(fā)行人及其控股子公司生產(chǎn)產(chǎn)品涉及
多種知識產(chǎn)權(quán)，且該等知識產(chǎn)權(quán)的權(quán)利人主要為境外企業(yè)或組織。由于相關(guān)知識
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產(chǎn)權(quán)的復(fù)雜性及權(quán)利人的分散性，發(fā)行人無法完全排除知識產(chǎn)權(quán)發(fā)生糾紛的風(fēng)
險。華陽投資已充分了解該情況，若發(fā)行人及其控股子公司未來因知識產(chǎn)權(quán)許可
使用產(chǎn)生糾紛并需就知識產(chǎn)權(quán)許可使用費(fèi)用進(jìn)行補(bǔ)繳，則華陽投資將承擔(dān)該等費(fèi)
用。
發(fā)行人實(shí)際控制人已作出承諾：發(fā)行人及其控股子公司生產(chǎn)產(chǎn)品涉及多種知
識產(chǎn)權(quán)，且該等知識產(chǎn)權(quán)的權(quán)利人主要為境外企業(yè)或組織，相關(guān)知識產(chǎn)權(quán)較為復(fù)
雜、權(quán)利人較為分散，發(fā)行人所使用的知識產(chǎn)權(quán)存在發(fā)生糾紛的風(fēng)險。發(fā)行人實(shí)
際控制人已充分了解該情況，若發(fā)行人及其控股子公司未來因知識產(chǎn)權(quán)許可使用
產(chǎn)生糾紛并需就知識產(chǎn)權(quán)許可使用費(fèi)用進(jìn)行補(bǔ)繳，則發(fā)行人實(shí)際控制人將承擔(dān)該
等費(fèi)用。
此外，本公司在長期的技術(shù)研發(fā)和經(jīng)驗(yàn)積累中取得了一系列與自主核心技
術(shù)相關(guān)的專利和專有技術(shù)，如果其他企業(yè)未經(jīng)本公司授權(quán)而擅自使用本公司的
知識產(chǎn)權(quán)，將對公司的生產(chǎn)經(jīng)營、市場份額、聲譽(yù)等方面造成不利影響。另一
方面，如果未來在知識產(chǎn)權(quán)運(yùn)用或者保護(hù)過程中涉及法律訴訟的情況，公司可
能需要事先支付部分訴訟費(fèi)用，從而對公司的生產(chǎn)經(jīng)營造成一定的不確定性。
（四）提供委托加工服務(wù)業(yè)務(wù)的風(fēng)險
本公司精密電子部件板塊中的部分收入來源于向客戶提供委托加工服務(wù)，主
要包括向Hitachi提供激光頭制造與FPC貼片等。在該業(yè)務(wù)開展過程中，公司及
Hitachi會根據(jù)相關(guān)需求，由公司向Hitachi采購部分原材料或者由公司應(yīng)Hitachi
要求向指定的供應(yīng)商進(jìn)行采購，并由Hitachi提供部分專用設(shè)備（公司不擁有該等
專用設(shè)備的所有權(quán)，且與Hitachi共同管理）。
報告期內(nèi)，公司從Hitachi采購及銷售金額及占比情況如下表所示：
2017 年 1-3 月 2016 年 2015 年 2014 年
金額 占比 金額 占比 金額 占比 金額 占比
（萬元） （%） （萬元） （%） （萬元） （%） （萬元） （%）
向 Hitachi 銷售 13,982.17 14.05 73,141.73 17.22 75,473.30 18.21 91,119.93 19.99
從 Hitachi 采購 11,565.03 18.42 54,737.85 19.12 59,676.63 22.41 76,162.85 24.33
注：上述Hitachi包含與HLDS、Hitachi Media Electronics Co., Ltd.、日立高新技術(shù)（深圳）貿(mào)易有限公司和
日立樂金光科技（惠州）有限公司的交易額；銷售額占比為占營業(yè)收入比例，采購額占比為占總采購額比
例。
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由于該等業(yè)務(wù)完全基于 Hitachi 的委托加工合同開展，并且部分生產(chǎn)設(shè)備和
原材料也由 Hitachi 供應(yīng)，因此 Hitachi 對于上述業(yè)務(wù)的開展擁有較強(qiáng)的影響力。
若未來 Hitachi 停止或減少與本公司在上述相關(guān)業(yè)務(wù)中的合作，則會對公司的業(yè)
績造成不利影響。
（五）市場競爭的風(fēng)險
公司從事的汽車電子、壓鑄、LED 照明等行業(yè)具有市場潛力大、市場發(fā)展
快、競爭激烈等特點(diǎn)。雖然公司在發(fā)展的過程中始終將科技研發(fā)作為保持公司
長期競爭力的重要手段，但是隨著競爭對手技術(shù)水平和制造能力的不斷提高，
公司所處行業(yè)的競爭存在不斷加劇的風(fēng)險。
（六）客戶集中度較高的風(fēng)險
2014 年、2015 年、2016 年和 2017 年 1-3 月，本公司對前五大客戶的銷售收
入分別占公司總銷售收入的 49.76%、46.23%、51.24%和 47.46%。來自于前五大
客戶的營業(yè)毛利占公司營業(yè)毛利的 51.22%、45.39%、46.51%和 41.61%。
報告期內(nèi)，隨著公司汽車電子業(yè)務(wù)板塊的發(fā)展，特別是汽車電子前裝業(yè)務(wù)的
發(fā)展，汽車制造企業(yè)已成為公司的主要客戶群體。截至2017年3月31日，本公司
前五大客戶中，汽車制造企業(yè)已達(dá)三家，對這三家企業(yè)的銷售收入占公司總銷售
收入的27.28%。預(yù)計(jì)未來汽車制造企業(yè)將仍然是公司主要的客戶，且客戶集中度
在短期內(nèi)可能不會出現(xiàn)明顯下降，主要是三個方面的原因：首先，汽車行業(yè)的品
牌、資金、技術(shù)、規(guī)模、安全性等相對較高的準(zhǔn)入門檻決定了整車企業(yè)及零部件
一級供應(yīng)商數(shù)量較少且比較集中，專業(yè)化的汽車零部件企業(yè)只能在相對集中的目
標(biāo)群體內(nèi)開發(fā)客戶；其次，汽車零部件需求方對下級供應(yīng)商的遴選和考核周期漫
長而嚴(yán)格，一旦確立業(yè)務(wù)合作關(guān)系，即形成相互依存、共同發(fā)展的長期戰(zhàn)略合作
格局，因而公司在規(guī)模較小的情況下贏取的長期戰(zhàn)略合作客戶相對集中；再次，
公司目前受產(chǎn)能、資金所限，暫時難以應(yīng)對全面開發(fā)其他大客戶帶來的研發(fā)和銷
售投入以及產(chǎn)能擴(kuò)張壓力。
汽車制造企業(yè)一般需要經(jīng)過嚴(yán)格的程序選擇供應(yīng)商，并且通常情況下與供應(yīng)
商保持較為穩(wěn)定的合作關(guān)系。該情況也有助于保持公司業(yè)務(wù)及客戶的穩(wěn)定性。此
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外，公司也將積極開拓更多的客戶以減少對于特定客戶的依賴。但若公司主要客
戶發(fā)生流失或客戶經(jīng)營狀況發(fā)生不利變動或公司主要客戶回款情況惡化，將對公
司經(jīng)營業(yè)績和資產(chǎn)質(zhì)量造成不利影響。
（七）質(zhì)量控制風(fēng)險
公司生產(chǎn)的汽車電子、精密電子部件等主要產(chǎn)品具有精密度高、質(zhì)量要求
嚴(yán)格的特點(diǎn)。公司將為客戶提供高品質(zhì)的產(chǎn)品作為重要經(jīng)營理念貫穿于業(yè)務(wù)的
各個環(huán)節(jié)之中，建立起了從產(chǎn)品開發(fā)到生產(chǎn)全過程的嚴(yán)格安全控制及檢測程序
。報告期內(nèi)公司生產(chǎn)銷售的各類產(chǎn)品未發(fā)生過重大質(zhì)量糾紛。但是本公司無法
排除未來在產(chǎn)品質(zhì)量方面存在風(fēng)險的可能性。
（八）電子產(chǎn)品價格下降的風(fēng)險
公司生產(chǎn)的汽車電子、精密電子部件等主要產(chǎn)品屬于電子產(chǎn)品。隨著產(chǎn)品
技術(shù)的不斷進(jìn)步，相同規(guī)格或相同型號的電子產(chǎn)品銷售價格一般會呈現(xiàn)一定的
下降趨勢。針對此種情況，公司致力于在生產(chǎn)過程中不斷提升技術(shù)工藝水平降
低成本，通過持續(xù)推出新產(chǎn)品，不斷優(yōu)化原有產(chǎn)品，使得公司產(chǎn)品保持較高的
性價比優(yōu)勢，并獲得穩(wěn)定的利潤空間。
由于市場發(fā)展帶來的產(chǎn)品價格下降的壓力將持續(xù)，如果公司不能夠持續(xù)降
低已有產(chǎn)品成本或者不斷地開發(fā)出高附加值、符合市場需求的新產(chǎn)品，則單一
產(chǎn)品價格下降將導(dǎo)致公司毛利率下降進(jìn)而對公司盈利能力造成不利影響。
（九）無法持續(xù)享受高新技術(shù)企業(yè)所得稅優(yōu)惠的風(fēng)險
經(jīng)廣東省科學(xué)技術(shù)廳、廣東省財(cái)政廳、廣東省國家稅務(wù)局和廣東省地方稅務(wù)
局認(rèn)定，公司部分下屬子公司取得了高新技術(shù)企業(yè)資格，其中：
華陽通用現(xiàn)持有廣東省科學(xué)技術(shù)廳、廣東省財(cái)政廳、廣東省國家稅務(wù)局和廣
東省地方稅務(wù)局分別于2011年8月23日和2014年10月10日頒發(fā)的《高新技術(shù)企業(yè)
證書》（證書編號：GF201144000452）、《高新技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號：
GR201444000845），有效期均為三年?；葜菔兄賽鸶咝录夹g(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū)國家稅
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務(wù)局分別于2014年5月5日、2015年5月21日、2016年5月19日和2017年5月18日審
核同意華陽通用因高新技術(shù)企業(yè)減按15%征收企業(yè)所得稅的優(yōu)惠備案。
華陽精機(jī)現(xiàn)持有廣東省科學(xué)技術(shù)廳、廣東省財(cái)政廳、廣東省國家稅務(wù)局和廣
東省地方稅務(wù)局于2013年10月16日頒發(fā)的《高新技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號：
GF201344000123），有效期三年。華陽精機(jī)于2016年向廣東省科學(xué)技術(shù)廳提交
高新技術(shù)企業(yè)重新認(rèn)證的申請，截至招股說明書簽署日，華陽精機(jī)已取得《高新
技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號：GR201644001098），重新認(rèn)證后三年（2016年至
2018年）適用高新技術(shù)企業(yè)稅收優(yōu)惠政策。惠州市仲愷高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)開發(fā)區(qū)國家
稅務(wù)局分別于2014年5月5日、2015年5月20日、2016年5月24日和2017年4月12日
審核同意華陽精機(jī)企業(yè)所得稅減免優(yōu)惠備案。
華陽光電現(xiàn)持有廣東省科學(xué)技術(shù)廳、廣東省財(cái)政廳、廣東省國家稅務(wù)局和廣
東省地方稅務(wù)局于2014年10月10日頒發(fā)的《高新技術(shù)企業(yè)證書》（證書編號：
GR201444000262），有效期為三年。因華陽光電當(dāng)時仍有累計(jì)虧損未彌補(bǔ)完，
尚未在稅務(wù)主管部門完成高新技術(shù)企業(yè)稅收優(yōu)惠備案，因此2014年度和2015年度
暫未適用高新技術(shù)企業(yè)稅收優(yōu)惠政策，暫按25%稅率申報企業(yè)所得稅。2016年5
月，華陽光電已完成主管稅務(wù)局備案手續(xù)，因此在獲得高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定后三年
內(nèi)(2014年度至2016年度)適用高新技術(shù)企業(yè)稅收優(yōu)惠政策，經(jīng)主管稅務(wù)局備案按
15%稅率繳納企業(yè)所得稅。
根據(jù)《中華人民共和國企業(yè)所得稅法》、《中華人民共和國企業(yè)所得稅法實(shí)
施條例》、《中華人民共和國稅收征收管理法》、《高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定管理工作
指引》等規(guī)定，華陽通用、華陽精機(jī)、華陽光電在高新技術(shù)企業(yè)認(rèn)定期內(nèi)按15%
的稅率征收企業(yè)所得稅。高新技術(shù)企業(yè)資格有效期屆滿后，上述公司需要依法申
請復(fù)審，以繼續(xù)享受高新技術(shù)企業(yè)的扶持政策。
如果國家關(guān)于高新技術(shù)企業(yè)所得稅相關(guān)政策在未來發(fā)生重大變化或者公司
下屬子公司不再符合高新技術(shù)企業(yè)的認(rèn)定條件，公司的盈利水平可能受到一定程
度的影響。
（十）出口退稅政策變化的風(fēng)險
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根據(jù)財(cái)政部、國家稅務(wù)總局（財(cái)稅[2002]7號）《關(guān)于進(jìn)一步推進(jìn)出口貨物
實(shí)行免抵退辦法的通知》的規(guī)定，生產(chǎn)企業(yè)自營或委托外貿(mào)企業(yè)代理出口自產(chǎn)貨
物，除另有規(guī)定外，增值稅一律實(shí)行免、抵、退稅管理辦法。
報告期內(nèi)，公司有較高比例的出口業(yè)務(wù)，涉及該等增值稅免、抵、退稅事項(xiàng)，
相關(guān)主要產(chǎn)品出口退稅率為13%、15%或17%。如果未來國家關(guān)于出口退稅的相
關(guān)政策發(fā)生變化，或者公司出口產(chǎn)品的退稅率發(fā)生變化，公司的經(jīng)營業(yè)績可能受
到一定程度的影響。
（十一）海外業(yè)務(wù)及匯率波動的風(fēng)險
公司生產(chǎn)經(jīng)營過程中，存在一定規(guī)模的出口業(yè)務(wù)，2014 年、2015 年、2016
年和 2017 年 3 月 31 日，公司主營業(yè)務(wù)收入中的外銷收入分別為 180,925.32 萬元、
156,032.46 萬元、151,567.45 萬元和 32,787.69 萬元，分別占主營業(yè)務(wù)收入的
39.86%、37.88%、35.92%和 33.00%。此外，公司還存在一定規(guī)模的進(jìn)口材料和
部件業(yè)務(wù)。該等出口、進(jìn)口業(yè)務(wù)受到人民幣匯率變動、國際政治經(jīng)濟(jì)形勢、業(yè)務(wù)
所在國法律法規(guī)以及貿(mào)易保護(hù)政策的影響。公司還通過借款幣種（外幣及人民幣）
的調(diào)節(jié)對外幣凈頭寸進(jìn)行管理，公司外幣凈頭寸可能因人民幣匯率變化產(chǎn)生損
益。若上述因素發(fā)生對公司業(yè)務(wù)不利的變化，則可能會對公司的盈利能力產(chǎn)生不
利影響。
公司進(jìn)出口業(yè)務(wù)主要以美元或港幣報價，截至2014年12月31日、2015年12
月31日、2016年12月31日和2017年3月31日，剔除外匯風(fēng)險已經(jīng)鎖定的資產(chǎn)和負(fù)
債外幣余額后，公司外幣余額的資產(chǎn)或負(fù)債凈頭寸分別為-50,680.68萬元、
25,421.59萬元、28,413.40萬元和19,130.87萬元。2014年、2015年、2016年和2017
年1-3月，公司的匯兌損益分別為114.87萬元、-1,254.03萬元、1,390.50萬元和-88.03
萬元。若未來匯率發(fā)生變動，公司的經(jīng)營成果將受到一定影響。
（十二）募投項(xiàng)目面臨市場變化的風(fēng)險
本次募集資金投資項(xiàng)目可行性分析是基于當(dāng)前的國內(nèi)外市場環(huán)境、技術(shù)發(fā)
展趨勢、公司的技術(shù)研發(fā)能力以及訂單的預(yù)計(jì)執(zhí)行情況等因素做出的，雖然公
司在決策過程中綜合考慮了各方面的情況，并聘請了專業(yè)機(jī)構(gòu)進(jìn)行了可行性研
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究，認(rèn)為募集資金投資項(xiàng)目有利于完善公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、拓寬市場領(lǐng)域，增強(qiáng)公
司未來的持續(xù)盈利能力。但是，項(xiàng)目在實(shí)施過程中可能受到市場環(huán)境變化、產(chǎn)
業(yè)政策變化等外部因素影響，導(dǎo)致項(xiàng)目的實(shí)際實(shí)施情況與公司的預(yù)測出現(xiàn)差異
，從而影響項(xiàng)目的投資收益。
（十三）募投項(xiàng)目帶來增加折舊、攤銷影響效益的風(fēng)險
截至 2017 年 3 月 31 日，公司擁有的固定資產(chǎn)及無形資產(chǎn)分別為 78,723.68
萬元及 7,127.41 萬元，占總資產(chǎn)的比重分別為 19.17%及 1.74%。根據(jù)本次募集
資金投資項(xiàng)目的投資概算，項(xiàng)目全部實(shí)施后，公司預(yù)計(jì)將新增固定資產(chǎn)及無形
資產(chǎn)合計(jì)約 70,236 萬元，并將新增一定的固定資產(chǎn)折舊及無形資產(chǎn)攤銷（按照
5-10 年的折舊、攤銷年限計(jì)算，約 10,372.4 萬元/年）。由于募集資金投資項(xiàng)目
產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)效益需要一定時間，因此在募集資金投資項(xiàng)目建成投產(chǎn)后的初期階段
，折舊攤銷費(fèi)用的增加將對公司的經(jīng)營業(yè)績產(chǎn)生一定的影響。
（十四）實(shí)際控制人控制的風(fēng)險
截至招股說明書摘要簽署日，華陽投資直接持有發(fā)行人 270,851,352 股股份
，占發(fā)行人股份總數(shù)的 67.71%，為發(fā)行人的直接控股股東；大越第一直接持有
華陽投資 76.31%的股權(quán)，為發(fā)行人的間接控股股東。鄒淦榮、張?jiān)獫?、吳衛(wèi)、
李道勇、孫永鏑、陳世銀、李光輝和曾仁武等 8 人共持有大越第一 67.31%的股
權(quán)，為發(fā)行人的實(shí)際控制人。
雖然發(fā)行人已經(jīng)建立了較為完善的內(nèi)部決策及管理制度，包括《公司章程》
、《股東大會議事規(guī)則》、《董事會議事規(guī)則》、《監(jiān)事會議事規(guī)則》、《關(guān)聯(lián)
交易管理辦法》及《獨(dú)立董事制度》等，但若實(shí)際控制人利用其持股比例優(yōu)勢，
通過投票表決的方式對公司重大經(jīng)營決策施加影響或者實(shí)施其他控制，從事有
損于公司利益的活動，將對公司和其他投資者的利益產(chǎn)生不利影響。
（十五）本次發(fā)行后公司凈資產(chǎn)收益率被攤薄的風(fēng)險
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本次發(fā)行完成后，本公司的凈資產(chǎn)將在短時間內(nèi)大幅增長。由于募集資金
投資項(xiàng)目有一定的建設(shè)周期，產(chǎn)生經(jīng)濟(jì)效益尚需一段時間。本次發(fā)行后，公司
凈資產(chǎn)收益率與過去年度相比可能會有一定幅度的下降風(fēng)險。
（十六）內(nèi)部控制有效性不足導(dǎo)致的風(fēng)險
本公司已經(jīng)建立了較為完整、合理和有效的內(nèi)部控制制度。內(nèi)部控制制度
的有效運(yùn)行，保證了公司經(jīng)營管理活動的正常有序開展，有效控制了風(fēng)險，確
保了公司經(jīng)營管理目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)。但是，這一內(nèi)控體系若不能隨著公司規(guī)模的擴(kuò)
大或架構(gòu)的調(diào)整而相應(yīng)完善，將存在公司出現(xiàn)內(nèi)部控制有效性不足的風(fēng)險。
（十七）利潤分配能力的風(fēng)險
報告期內(nèi)，本公司本部側(cè)重管理職能，并未實(shí)際開展生產(chǎn)經(jīng)營活動，具體
業(yè)務(wù)均由下屬全資、控股子公司執(zhí)行，因此利潤主要來源于下屬全資、控股子
公司的利潤分配。本公司已制定了《子公司管理辦法》等管理制度，且主要控股
子公司在公司章程中約定“公司應(yīng)積極以現(xiàn)金方式進(jìn)行利潤分配，在公司具備現(xiàn)
金分紅條件且無重大投資計(jì)劃或重大現(xiàn)金支出等事項(xiàng)發(fā)生時，原則上每年以現(xiàn)
金方式分配的利潤不少于當(dāng)年實(shí)現(xiàn)的可分配利潤的百分之二十，并確保公司以
現(xiàn)金方式分配的利潤可保證股東自身現(xiàn)金分紅方案的實(shí)施?！钡竟镜睦麧櫡?br/>配能力仍受下屬全資、控股子公司盈利能力、現(xiàn)金流量情況、虧損彌補(bǔ)情況（如
有）等方面的影響，提請投資者關(guān)注公司利潤分配能力存在的相關(guān)風(fēng)險。
（十八）子公司控制的風(fēng)險
本公司控股子公司較多，因而增加了經(jīng)營決策、組織管理以及風(fēng)險控制的
難度。對此，本公司將通過不斷完善公司治理結(jié)構(gòu)，優(yōu)化內(nèi)部管理體制來提升
各子公司的協(xié)同效應(yīng)，積極推進(jìn)各業(yè)務(wù)板塊發(fā)展。以打造核心能力、提高競爭
力為目標(biāo)，實(shí)現(xiàn)公司的發(fā)展目標(biāo)。本公司已制定了《子公司管理辦法》等制度加
強(qiáng)針對子公司的管理，但若相關(guān)管理體制無法充分、及時地滿足本公司業(yè)務(wù)發(fā)
展和經(jīng)營管理的需求，則將使本公司的業(yè)務(wù)、業(yè)績及發(fā)展前景受到不利影響。
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（十九）業(yè)績波動的風(fēng)險
受公司業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型、產(chǎn)品結(jié)構(gòu)調(diào)整及經(jīng)濟(jì)環(huán)境等影響，公司營業(yè)收入和營業(yè)利
潤呈現(xiàn)先降后升趨勢：
單位：萬元
2017 年
2016 年度 2015 年度 2014 年度
項(xiàng)目 1-3 月
金額 金額 同比增長率 金額 同比增長率 金額
營業(yè)收入 99,491.68 424,689.90 2.46% 414,488.90 -9.08% 455,877.34
營業(yè)利潤 6,894.44 32,854.14 73.26% 18,961.90 -25.35% 25,401.33
凈利潤 6,751.48 29,167.54 59.42% 18,296.15 -24.12% 24,111.81
歸屬于母公司所 62.83 18,117 23,879.2
6,866.98 29,500.54 -24.13%
有者的凈利潤 % .63
報告期內(nèi)，公司營業(yè)收入 2016 年增長 2.46%和 2015 年度下降 9.08%；公司
凈利潤 2016 年增長 59.42%和 2015 年度下降 24.12%。2015 年凈利潤下滑幅度大
于收入下降幅度主要是對裕元華陽的投資收益為負(fù)所致，扣除此項(xiàng)損失和非經(jīng)常
性損益影響后，2015 年凈利潤下滑幅度與收入下滑幅度差異較小，收入與凈利
潤的變動基本匹配。2016 年凈利潤增長幅度高于收入增長幅度，主要是因?yàn)槊?br/> 利較高的汽車電子、精密壓鑄業(yè)務(wù)增長以及毛利較低的精密電子部件業(yè)務(wù)持續(xù)下
降。2017 年第 1 季度公司收入和利潤走勢基本穩(wěn)定。
報告期內(nèi)，伴隨業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整公司毛利率逐年上升，各期分別為 2017 年 1-3
月 22.71%、2016 年度 23.79%、2015 年度 21.01%和 2014 年度 20.47%，期間費(fèi)
用率分別為 2017 年 1-3 月 15.77%、2016 年度 14.12%、2015 年度 14.39%和 2014
年度 14.32%。
報告期內(nèi)，本公司收入占比較大的兩個板塊中：汽車電子板塊收入較為穩(wěn)定，
2014 年度、2015 年度、2016 年度和 2017 年 1-3 月分別實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入
256,237.44 萬元、241,550.63 萬元、270,025.19 萬元和 64,150.38 萬元。由于汽車
電子總體屬于充分競爭行業(yè)，且前裝業(yè)務(wù)主要客戶為整車廠商，該等客戶通常對
同一產(chǎn)品會確定 2 家以上的供應(yīng)商，市場競爭激烈。如公司未來在產(chǎn)能建設(shè)、
倉儲配套、質(zhì)量保障、研發(fā)投入、工藝改進(jìn)、設(shè)備更新、降低成本等方面不能達(dá)
到整車廠商的要求，將面臨營業(yè)收入、市場份額及毛利率下降的風(fēng)險。受 2016
年第 4 季度自主品牌汽車行業(yè)銷量爆發(fā)式增長影響，公司汽車電子板塊銷售收入
在 2016 年第 4 季度大幅增長。如該等增長在 2017 年難以持續(xù)，可能對于公司業(yè)
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績造成不利影響。公司 2016 年第 4 季度精密電子部件板塊受全球視盤機(jī)需求的
萎縮影響，收入持續(xù)下降。2014 年度、2015 年度、2016 年度和 2017 年 1-3 月該
板塊分別實(shí)現(xiàn)主營業(yè)務(wù)收入 150,994.35 萬元、113,619.62 萬元、95,973.29 萬元和
18,341.76 萬元，并且該等下降可能仍將持續(xù)。
盡管目前公司所屬行業(yè)的國家政策及公司經(jīng)營模式未發(fā)生較大變化，但當(dāng)
宏觀經(jīng)濟(jì)持續(xù)下行、公司所在汽車電子等行業(yè)增速放緩導(dǎo)致需求減弱、成本增
加、利率及匯率變動等風(fēng)險因素個別或共同發(fā)生時，公司經(jīng)營業(yè)績可能將在一
定程度上受到影響，并導(dǎo)致毛利率下滑、期間費(fèi)用上升以及公司營業(yè)利潤下滑
。
（二十）參股公司虧損造成長期股權(quán)投資減值和投資虧
損的風(fēng)險
報告期內(nèi)，發(fā)行人初始投資 250 萬美元參與設(shè)立的惠州市裕元華陽精密部件
有限公司，占裕元華陽實(shí)繳資本比例為 16.24%。2015 年，裕元華陽向惠州三星
電子有限公司（簡稱“惠州三星”）銷售 Note4 和 A3 等型號的金屬手機(jī)外殼，
由于這些產(chǎn)品的生產(chǎn)工藝未達(dá)標(biāo)，被惠州三星退貨。裕元華陽對該等退回的存貨
全額計(jì)提了存貨跌價準(zhǔn)備并核銷，金額合計(jì) 18,712.52 萬元。因此，裕元華陽 2015
年凈虧損 26,467.84 萬元。公司對裕元華陽享有的投資損失為 4,275.09 萬元，因
此導(dǎo)致發(fā)行人 2015 年的投資收益大幅減小為負(fù)。
2016 年裕元華陽虧損收窄的主要原因是裕元華陽當(dāng)年未發(fā)生產(chǎn)品質(zhì)量損失，
虧損有所減少。發(fā)行人 2016 年按權(quán)益法計(jì)提的投資損失為 293.93 萬元，較 2015
年大幅減少。裕元華陽從 2016 年 8 月起處于停產(chǎn)狀態(tài)，雖然管理層積極尋求重
組，但截至報告期末仍無實(shí)質(zhì)進(jìn)展。公司基于謹(jǐn)慎性原則，對裕元華陽的長期股
權(quán)投資已全額計(jì)提資產(chǎn)減值損失 1,430.67 萬元。
二、其他重要事項(xiàng)
（一）重大合同
截至2017年3月31日，本公司及子公司正在履行的重大授信、貸款、保理、
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貼現(xiàn)合同情況共16份；本公司為子公司提供的擔(dān)保合同共24份；同時發(fā)行人與其
主要客戶及供應(yīng)商簽訂了部分合同；發(fā)行人及其控股子公司正在履行的重大知識
產(chǎn)權(quán)許可合同共22份。
（二）發(fā)行人的對外擔(dān)保情況
截至2017年3月31日，除對下屬全資、控股子公司提供擔(dān)保外，本公司不存
在對外擔(dān)保。
（三）行政處罰和訴訟仲裁事項(xiàng)
1、根據(jù)《中華人民共和國惠州海關(guān)行政處罰決定書》（惠州關(guān)緝違字[2015]16
號），2015 年 3 月 26 日華陽光電申報復(fù)進(jìn)口修理的方式向惠州海關(guān)申報進(jìn)口 LED
燈一批，因與申報的無規(guī)格不符，依據(jù)《中華人民共和國海關(guān)處罰實(shí)施條例》第
十五條（一）項(xiàng)規(guī)定被科處罰款人民幣 1,000 元，以及根據(jù)《中華人民共和國筍
崗海關(guān)行政處罰決定書》（筍關(guān)緝違字[2015]0103 號）及深圳海關(guān)企業(yè)管理處于
2015 年 8 月 14 日出具的《深圳海關(guān)企業(yè)管理處關(guān)于惠州市華陽集團(tuán)股份有限公
司及關(guān)聯(lián)企業(yè)資信狀況的復(fù)函》，華陽光電因于 2015 年 4 月 20 日委托深圳市金
運(yùn)達(dá)報關(guān)有限公司以一般貿(mào)易方式向筍崗海關(guān)申報出口貨物，因部分貨物無牌，
規(guī)格（品牌）與申報不符，依據(jù)《中華人民共和國海關(guān)處罰實(shí)施條例》第十五條
（一）項(xiàng)規(guī)定被科處罰款人民幣 1,000 元。
根據(jù)深圳海關(guān)企業(yè)管理處于 2016 年 3 月 8 日出具的《深圳海關(guān)企業(yè)管理處
關(guān)于惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司及關(guān)聯(lián)企業(yè)資信狀況的復(fù)函》，華陽光電因于
2015 年 8 月 29 日委托深圳市嘉耀物流有限公司以一般貿(mào)易方式向蛇口海關(guān)申報
出口，因貨物申報時無型號與實(shí)際存在型號的事實(shí)有差異，依據(jù)《中華人民共和
國海關(guān)法》第八十六條第（三）項(xiàng)、《中華人民共和國海關(guān)行政處罰實(shí)施條例》
第十五條（一）項(xiàng)、第五十三條第（二）項(xiàng)規(guī)定被科處罰款人民幣 8,000 元。
根據(jù)深圳海關(guān)企業(yè)管理處于 2016 年 3 月 8 日出具的《深圳海關(guān)企業(yè)管理處
關(guān)于惠州市華陽集團(tuán)股份有限公司及關(guān)聯(lián)企業(yè)資信狀況的復(fù)函》，華陽光電目前
適用一般信用企業(yè)管理，未被列為失信企業(yè)。
保薦機(jī)構(gòu)和發(fā)行人律師認(rèn)為，發(fā)行人境內(nèi)直接控股子公司在報告期內(nèi)所受主
管海關(guān)的處罰為《中華人民共和國海關(guān)處罰實(shí)施條例》中的較低處罰標(biāo)準(zhǔn)，且未
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影響相關(guān)子公司在海關(guān)的信用等級，該等子公司亦均未曾被列為海關(guān)失信企業(yè)，
該等處罰不構(gòu)成重大行政處罰。
2、原告華陽多媒體與惠州天緣電子有限公司尚有一起因買賣合同糾紛（涉
案金額 6,518,741.43 元（未含利息））引起的未了結(jié)訴訟?；葜菔谢莩菂^(qū)法院于
2014 年 5 月 5 日作出判決，惠州天緣電子有限公司償還華陽多媒體貨款
6,518,741.43 元及利息（利息從起訴之日起按中國人民銀行同期同類貸款利率計(jì)
算至履行完畢之日止），目前尚在執(zhí)行中。
截至 2017 年 3 月 31 日，發(fā)行人的子公司尚有 6 起涉案金額未達(dá) 500 萬元的
未了結(jié)訴訟，合計(jì)涉案起訴金額為 4,608,413.50 元（不含違約金及利息），該等
訴訟主要系子公司正常生產(chǎn)經(jīng)營活動中產(chǎn)生，且主要為發(fā)行人子公司擔(dān)任原告。
除上述所述行政處罰、未了結(jié)訴訟外，截至 2017 年 3 月 31 日，本公司及本
公司的控股子公司不存在尚未了結(jié)的或可合理預(yù)見的對本公司生產(chǎn)經(jīng)營、財(cái)務(wù)狀
況、業(yè)務(wù)活動及未來前景產(chǎn)生重大影響的重大訴訟、仲裁或行政處罰。
截至 2017 年 3 月 31 日，本公司控股股東、實(shí)際控制人、董事、監(jiān)事、高級
管理人員和核心技術(shù)人員不存在重大訴訟或仲裁事項(xiàng)。本公司董事、監(jiān)事、高級
管理人員和核心技術(shù)人員不存在涉及刑事訴訟的情況。
第六節(jié) 本次發(fā)行各方當(dāng)事人和發(fā)行時間安排
一、發(fā)行各方當(dāng)事人情況
名稱 住所 電話 傳真 聯(lián)系人
惠州市東江高新科技
發(fā)行人：惠州市華陽 產(chǎn)業(yè)園上霞北路1號
0752-2556885 0752-2556290 孫永鏑
集團(tuán)股份有限公司 華陽工業(yè)園A區(qū)集團(tuán)
辦公大樓
保薦人（主承銷商）： 北京市西城區(qū)金融大
劉汗青、陳
瑞銀證券有限責(zé)任 街7號英藍(lán)國際金融 010-5832 8888 010-5832 8764
南
公司 中心12層、15層
發(fā)行人律師事務(wù)所： 中國北京建國門外大
劉問、袁乾
北京市通商律師事 街12號新華保險大廈 0755-83517570 0755-83515502
照
務(wù)所 6層
會計(jì)師事務(wù)所：德勤 上海市延安東路222 021-61418888 021-63350177
楊譽(yù)民、胡
華永會計(jì)師事務(wù)所 號30 樓 佩芬
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（特殊普通合伙）
廣州市越秀區(qū)中山六
資產(chǎn)評估機(jī)構(gòu)：廣東
路232號越秀新都會 楊青、陳志
中聯(lián)羊城資產(chǎn)評估 020-81320962 020-38010829
注 大廈20樓東座2001、 宏
有限公司
2002單元
股票登記機(jī)構(gòu)：中國
證券登記結(jié)算有限
0755-25938000 0755-82083164
責(zé)任公司深圳分公
司
擬上市的證券交易
所：深圳證券交易所
收款銀行
注：廣東中聯(lián)羊城資產(chǎn)評估有限公司已完成工商變更登記，名稱變更為中聯(lián)國際評估咨詢有限公司。
二、本次發(fā)行上市的重要日期
發(fā)行安排 日 期
詢價時間： 2017 年 9 月 20 日至 2017 年 9 月 21 日
發(fā)行公告刊登日期： 2017 年 9 月 26 日
網(wǎng)下申購及繳款日期： 2017 年 9 月 27 日及 2017 年 9 月 29 日
網(wǎng)上申購及繳款日期： 2017 年 9 月 27 日及 2017 年 9 月 29 日
發(fā)行結(jié)果公告日期： 2017 年 10 月 10 日
股票上市日期： 發(fā)行結(jié)束后盡快安排在深圳證券交易所上市
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第七節(jié) 備查文件
一、招股說明書的備查文件
（一）發(fā)行保薦書
（二）發(fā)行保薦工作報告
（三）財(cái)務(wù)報表及審計(jì)報告
（四）內(nèi)部控制鑒證報告
（五）經(jīng)注冊會計(jì)師核驗(yàn)的非經(jīng)常性損益明細(xì)表
（六）法律意見書及律師工作報告
（七）公司章程（草案）
（八）中國證監(jiān)會核準(zhǔn)本次發(fā)行的文件
（九）其他與本次發(fā)行有關(guān)的重要文件
二、備查文件的查閱
投資者于本次發(fā)行承銷期間，可在深圳證券交易所指定網(wǎng)站查閱，也可到本
公司及保薦人（主承銷商）住所查閱上述備查文件。查閱時間為除法定節(jié)假日以
外的每日 9:30 - 11:30，13:30 - 16:30。