上海鳴志電器股份有限公司
關(guān)于 2017 年度利潤(rùn)分配預(yù)案的公告
本公司董事會(huì)及全體董事保證本公告內(nèi)容不存在任何虛假記載、誤導(dǎo)性陳述
或者重大遺漏，并對(duì)其內(nèi)容的真實(shí)性、準(zhǔn)確性和完整性承擔(dān)個(gè)別及連帶責(zé)任。
重要內(nèi)容提示：
上海鳴志電器股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“公司”）擬以 2017 年度利潤(rùn)分配方
案實(shí)施時(shí)股權(quán)登記日的公司總股本 320,000,000 股為基數(shù)，向全體股東每 10
股派發(fā)現(xiàn)金紅利 0.52 元（含稅），預(yù)計(jì)共派發(fā)現(xiàn)金股利 16,640,000.00 元；同
時(shí)以資本公積金向全體股東每 10 股轉(zhuǎn)增 3 股，共計(jì)轉(zhuǎn)增 96,000,000 股，轉(zhuǎn)
增后公司總股本將增加至 416,000,000 股；不送紅股。剩余未分批利潤(rùn)轉(zhuǎn)入
下一年度，用于補(bǔ)充流動(dòng)資金、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)發(fā)展和以后年度利潤(rùn)分配。
本預(yù)案經(jīng)公司第二屆董事會(huì)第二十二次會(huì)議審議通過，該預(yù)案尚需提交公司
2017 年年度股東大會(huì)審議
一、 2017 年度公司利潤(rùn)分配預(yù)案內(nèi)容
根據(jù)眾華會(huì)計(jì)師事務(wù)所（特殊普通合伙）審計(jì)并出具的標(biāo)準(zhǔn)無保留意見的審
計(jì)報(bào)告，2017 年度母公司實(shí)現(xiàn)凈利潤(rùn) 106,818,104.74 元，根據(jù)《公司法》和《公
司章程》的有關(guān)規(guī)定，提取 10%盈余公積金 10,681,810.47 元，當(dāng)年可供股東分
配的利潤(rùn)為 96,136,294.27 元。
本著回報(bào)股東、促進(jìn)公司可持續(xù)發(fā)展和進(jìn)一步優(yōu)化公司股本設(shè)置的原則，結(jié)
合公司業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)劃，擬定 2017 年度利潤(rùn)分配預(yù)案為：以公司總股本 320,000,000
股為基數(shù)，向全體股東每 10 股派發(fā)現(xiàn)金紅利 0.52 元（含稅），預(yù)計(jì)共派發(fā)現(xiàn)金
股利 16,640,000.00 元；同時(shí)以資本公積金向全體股東每 10 股轉(zhuǎn)增 3 股，共計(jì)轉(zhuǎn)
增 96,000,000 股，轉(zhuǎn)增后公司總股本將增加至 416,000,000 股；不送紅股。剩余
未分批利潤(rùn)轉(zhuǎn)入下一年度，用于補(bǔ)充流動(dòng)資金、生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)發(fā)展和以后年度利潤(rùn)分
配。
二、 關(guān)于現(xiàn)金分紅情況的說明
公司本次現(xiàn)金分紅金額占?xì)w屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)的 10.02%，低于 30%。
其主要原因?yàn)椋?br/>（一）行業(yè)基本情況
公司業(yè)務(wù)涵蓋控制電機(jī)及其驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)、LED 智能照明控制與驅(qū)動(dòng)產(chǎn)品、設(shè)
備狀態(tài)管理系統(tǒng)、電源電控產(chǎn)品及繼電器貿(mào)易等五大類別。報(bào)告期，公司控制電
機(jī)及其驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)類業(yè)務(wù)收入占營(yíng)業(yè)總收入的 64.61%，較上年度提升 1.88%，該
類業(yè)務(wù)處于明顯主導(dǎo)地位。
公司控制電機(jī)及其驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)業(yè)務(wù)中，步進(jìn)電機(jī)及其驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)是主要構(gòu)成部分。
步進(jìn)電機(jī)是除直流電動(dòng)機(jī)和交流電動(dòng)機(jī)以外應(yīng)用最廣泛的第三類電動(dòng)機(jī)，在開環(huán)
高分辨率的定位系統(tǒng)中，至今還沒有發(fā)現(xiàn)更適合取代它的產(chǎn)品，特別是在一些功
率小的系統(tǒng)中，步進(jìn)電機(jī)具有不可替代的主流地位，因而一直保有較大的市場(chǎng)需
求量。同時(shí)步進(jìn)電機(jī)的下游應(yīng)用領(lǐng)域正不斷深化，并衍生出新的市場(chǎng)需求。未來
五到十年，國(guó)內(nèi)步進(jìn)電機(jī)制造行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模仍將保持持續(xù)增速。
在 LED 智能照明控制與驅(qū)動(dòng)領(lǐng)域，因受益于世界各國(guó)政策支持，節(jié)能環(huán)保
意識(shí)的增強(qiáng)，智慧城市、智慧樓宇和智慧家居等建設(shè)的開展，全球 LED 市場(chǎng)發(fā)
展取得了長(zhǎng)足進(jìn)步，LED 照明已廣泛應(yīng)用于工業(yè)、商業(yè)以及家居照明等領(lǐng)域。
據(jù)高工產(chǎn)研 LED 研究所預(yù)計(jì)，到 2020 年，全球 LED 照明市場(chǎng)規(guī)模有望超過
7500 億元。LED 驅(qū)動(dòng)器作為 LED 照明必備部件，市場(chǎng)發(fā)展前景良好。
公司的控制電機(jī)及其驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)和 LED 智能照明控制與驅(qū)動(dòng)產(chǎn)品主要為國(guó)內(nèi)
外安防系統(tǒng)、工業(yè)自動(dòng)化、醫(yī)療及生物檢測(cè)儀器、AGV、自動(dòng)化倉(cāng)儲(chǔ)、紡織和
食品包裝機(jī)械、舞臺(tái)和景觀燈光、智能家居、服務(wù)機(jī)器人、LED 照明等行業(yè)領(lǐng)
域提供產(chǎn)品和解決方案。
（二）公司經(jīng)營(yíng)情況
1) 公司控制電機(jī)經(jīng)營(yíng)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大
隨著經(jīng)濟(jì)增速提高及技術(shù)發(fā)展加快，控制電機(jī)應(yīng)用范圍有擴(kuò)大之勢(shì)。下游行
業(yè)需求拉動(dòng)是公司控制電機(jī)規(guī)模持續(xù)增長(zhǎng)的主要原因。工廠自動(dòng)化、安防系統(tǒng)、
舞臺(tái)及景觀燈光、醫(yī)療設(shè)備、通信設(shè)備等領(lǐng)域?yàn)楣緢?bào)告期內(nèi)控制電機(jī)的主要應(yīng)
用方向。公司繼續(xù)擴(kuò)大主營(yíng)業(yè)務(wù)，加大市場(chǎng)開拓力度，持續(xù)為國(guó)內(nèi)外客戶提供深
度定制解決方案，提高產(chǎn)品的競(jìng)爭(zhēng)力。此外，公司持續(xù)進(jìn)行自動(dòng)化改造，公司產(chǎn)
品生產(chǎn)能力和產(chǎn)品質(zhì)量穩(wěn)定性提高為經(jīng)營(yíng)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大提供了保障。2017 年，
公司 HB 步進(jìn)電機(jī)出貨量 1143 萬(wàn)臺(tái)，比上年增長(zhǎng) 15%，PM 步進(jìn)電機(jī)出貨量
375 萬(wàn)臺(tái)，比上年增長(zhǎng) 17%。
2) 公司關(guān)鍵技術(shù)產(chǎn)品控制電機(jī)驅(qū)動(dòng)產(chǎn)品大幅增長(zhǎng)
公司集成式智能步進(jìn)伺服系統(tǒng)、伺服系統(tǒng)、無刷驅(qū)動(dòng)系統(tǒng)、直流無刷驅(qū)動(dòng)系
統(tǒng)等驅(qū)動(dòng)產(chǎn)品可以很好地適用于自動(dòng)化的發(fā)展與追求。報(bào)告期內(nèi)，國(guó)內(nèi)外自動(dòng)化
水平持續(xù)提高。受工業(yè)自動(dòng)化、3C、電池裝備、太陽(yáng)能裝備、醫(yī)療儀器、電子
半導(dǎo)體、工業(yè)機(jī)器人、包裝機(jī)械等行業(yè)發(fā)展的拉動(dòng)，公司各類驅(qū)動(dòng)產(chǎn)品銷售有顯
著提升。2017 年，安浦鳴志及美國(guó) AMP 合計(jì)收入 24,100 余萬(wàn)元，比上年增
長(zhǎng) 35%。
3) 公司 LED 智能電源在國(guó)外市場(chǎng)有較大力度拓展
自 2016 年起，國(guó)內(nèi) LED 照明市場(chǎng)日趨激烈，并且國(guó)內(nèi) LED 照明工程項(xiàng)
目大幅減少。公司 LED 驅(qū)動(dòng)與控制產(chǎn)品業(yè)務(wù)主導(dǎo)方向由國(guó)內(nèi)向國(guó)外轉(zhuǎn)移。在智
能樓宇照明和智能家居照明領(lǐng)域，公司 LED 智能驅(qū)動(dòng)產(chǎn)品的主要銷售對(duì)象和競(jìng)
爭(zhēng)對(duì)手都是國(guó)外跨國(guó)公司，具有相對(duì)技術(shù)優(yōu)勢(shì)和成本優(yōu)勢(shì)。自 2016 年下半年起，
公司在海外大力拓展 LED 智能電源，同時(shí)推廣防水性 LED 電源、防爆性 LED
電源、大功率 LED 電源以及戶外照明控制系統(tǒng)。報(bào)告期內(nèi)，公司 LED 智能電
源銷售取得可觀的業(yè)績(jī)，銷售收入達(dá) 18,439 萬(wàn)元，比上年增長(zhǎng) 2.47%。
在市場(chǎng)充分競(jìng)爭(zhēng)的大環(huán)境之下，公司處于難得的歷史機(jī)遇之中，為了實(shí)現(xiàn)公
司的跨越式發(fā)展，提升公司的核心競(jìng)爭(zhēng)力，進(jìn)一步提高市場(chǎng)占有率，公司將需要
大量的營(yíng)運(yùn)資金，同時(shí)公司目前發(fā)展處于快速成長(zhǎng)期，創(chuàng)新研發(fā)新產(chǎn)品，開拓最
新應(yīng)用領(lǐng)域市場(chǎng)和吸收購(gòu)并高技術(shù)資產(chǎn)，亟需公司儲(chǔ)備和繼續(xù)投入大量項(xiàng)目資金。
（三）留存未分配利潤(rùn)的用途
1、為對(duì)外投資預(yù)留充分的資金
公司為了進(jìn)一步拓展海外市場(chǎng)，利用國(guó)外的先進(jìn)技術(shù)。公司亟需設(shè)立新的海
外公司，從事研發(fā)和產(chǎn)品營(yíng)銷，同時(shí)也將帶給國(guó)內(nèi)公司好的投資機(jī)會(huì)，通過并購(gòu)
實(shí)現(xiàn)快速成長(zhǎng)。
2、為生產(chǎn)布局調(diào)整和升級(jí)，實(shí)現(xiàn)外延增長(zhǎng)積累資金
公司 2017 年開始了新一輪的生產(chǎn)規(guī)劃布局,包括并購(gòu)國(guó)內(nèi)企業(yè)和建設(shè)新的生
產(chǎn)基地。這將擴(kuò)大公司的生產(chǎn)能力，提升生產(chǎn)的自動(dòng)化和智能化，為開拓和滿足
市場(chǎng)需要?jiǎng)?chuàng)造條件。因此，公司需要為后續(xù)投入做好資金準(zhǔn)備，包括預(yù)留資金用
于常州運(yùn)控的購(gòu)并余款。
3、為正常營(yíng)運(yùn)、償還銀行借款預(yù)留資金
公司剩余累計(jì)未分配利潤(rùn)還將用于補(bǔ)充營(yíng)運(yùn)資金，預(yù)留資金償還銀行借款。
隨著公司經(jīng)營(yíng)規(guī)模的不斷擴(kuò)大，公司日常經(jīng)營(yíng)所需的營(yíng)運(yùn)資金需求也相應(yīng)提高，
為保障公司短期償債能力，公司需要為即將到期的銀行借款預(yù)留一定的資金。
綜上所述，綜合考慮公司目前的資本結(jié)構(gòu)、所處成長(zhǎng)期的發(fā)展階段和未來發(fā)
展規(guī)劃，制訂上述利潤(rùn)分配預(yù)案，目的是為了提升公司發(fā)展質(zhì)量和速度，給投資
者帶來長(zhǎng)期持續(xù)的回報(bào)。本次利潤(rùn)分配預(yù)案符合《公司章程》、《公司首次公開
發(fā)行股票并上市后三年分紅回報(bào)規(guī)劃》及法律法規(guī)的相關(guān)規(guī)定，符合中國(guó)證監(jiān)會(huì)
《關(guān)于進(jìn)一步落實(shí)上市公司現(xiàn)金分紅有關(guān)事項(xiàng)的通知》、《上市公司監(jiān)管指引第
3 號(hào)—上市公司現(xiàn)金分紅》以及《上海證券交易所上市公司現(xiàn)金分紅指引》等相
關(guān)規(guī)定，符合公司持續(xù)、穩(wěn)定的利潤(rùn)分配政策，也符合廣大股東的長(zhǎng)遠(yuǎn)利益，有
利于公司的長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展。
三、 獨(dú)立董事和監(jiān)事會(huì)的意見
公司獨(dú)立董事認(rèn)為：經(jīng)核查，公司 2017 年度利潤(rùn)分配預(yù)案，現(xiàn)金分紅占當(dāng)
期歸屬于上市公司股東凈利潤(rùn)的 10.02%，低于 30%，主要原因是公司擴(kuò)大主營(yíng)
業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)規(guī)模及業(yè)務(wù)拓展對(duì)資金需求增加，同時(shí)保持公司分紅政策的連續(xù)性和相
對(duì)穩(wěn)定性。公司擬定的 2017 年利潤(rùn)分配預(yù)案是綜合考慮了公司盈利水平和所處
行業(yè)的特點(diǎn)并結(jié)合公司 2018 年經(jīng)營(yíng)計(jì)劃制定的，符合證券監(jiān)管部門的相關(guān)規(guī)定
和《公司章程》及公司實(shí)際情況，兼顧了公司的可持續(xù)發(fā)展和對(duì)股東的合理回報(bào)，
有利于為股東獲取更大價(jià)值，保障公司的穩(wěn)健發(fā)展，不存在損害公司和中小投資
者利益的情況。因此，獨(dú)立董事同意公司本次利潤(rùn)分配預(yù)案。
公司監(jiān)事會(huì)認(rèn)為：經(jīng)審核，監(jiān)事會(huì)認(rèn)為：公司 2017 年度利潤(rùn)分配預(yù)案符合
有關(guān)法律、法規(guī)和《公司章程》等相關(guān)規(guī)定，體現(xiàn)了公司長(zhǎng)期的分紅政策，能夠
保障股東的穩(wěn)定回報(bào)并有利于公司的健康、穩(wěn)定、可持續(xù)發(fā)展。公司 2017 年度
利潤(rùn)分配預(yù)案中現(xiàn)金分紅水平是合理的，符合公司實(shí)際情況和公司制定的相關(guān)現(xiàn)
金分紅政策規(guī)定，不存在損害公司及中小股東利益的情形。因此，監(jiān)事會(huì)同意本
次利潤(rùn)分配預(yù)案。
四、 備查文件
1. 公司第二屆董事會(huì)第二十二次會(huì)議決議；
2. 公司第二屆監(jiān)事會(huì)第十二次會(huì)議決議
3. 獨(dú)立董事關(guān)于第二屆第二十二次董事會(huì)相關(guān)審議事項(xiàng)的獨(dú)立意見；
特此公告。
上海鳴志電器股份有限公司董事會(huì)
2018 年 4 月 12 日