光大證券股份有限公司
關于深圳市艾比森光電股份有限公司IPO項目
保薦總結(jié)報告書
光大證券股份有限公司（以下簡稱“光大證券”或“本保薦機構”）保薦的
深圳市艾比森光電股份有限公司（以下簡稱“艾比森”、“發(fā)行人”或“公司”）
IPO項目于2014年8月1日在深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板掛牌上市，持續(xù)督導期截至
2017年12月31日。目前持續(xù)督導期已滿，根據(jù)中國證券監(jiān)督管理委員會《證券發(fā)
行上市保薦業(yè)務管理辦法》等相關規(guī)定，出具本保薦總結(jié)報告書。
保薦機構名稱 光大證券股份有限公司
項目類型 首次公開發(fā)行股票
2017 年報披露日期 2018 年 04 月 13 日
總結(jié)報告申報時間 2018 年 04 月 16 日
一、保薦機構及保薦代表人承諾
1、保薦總結(jié)報告書和證明文件及其相關資料的內(nèi)容不存在虛假記載、誤導
性陳述或重大遺漏，保薦機構及保薦代表人對其真實性、準確性、完整性承擔法
律責任。
2、本機構及本人自愿接受中國證監(jiān)會對保薦總結(jié)報告書相關事項進行的任
何質(zhì)詢和調(diào)查。
3、本機構及本人自愿接受中國證監(jiān)會按照《證券發(fā)行上市保薦制度暫行辦
法》的有關規(guī)定采取的監(jiān)管措施。
二、保薦機構基本情況
項目 內(nèi)容
保薦機構名稱 光大證券股份有限公司
注冊地址 上海市靜安區(qū)新閘路 1508 號
主要辦公地址 上海市靜安區(qū)新閘路 1508 號
法定代表人 周健男
聯(lián)系人 楊小虎、韋東
聯(lián)系電話 13902915577、18938888055
傳真 0755-82960296
三、發(fā)行人基本情況
項目 內(nèi)容
發(fā)行人名稱 深圳市艾比森光電股份有限公司
證券代碼
公司簡稱 艾比森
注冊資本 319,643,336 元
注冊地址 深圳市龍崗區(qū)坂田街道雪崗路 2018 號天安
云谷產(chǎn)業(yè)園一期 3 棟 A 座 18、19、20 層
主要辦公地址 深圳市龍崗區(qū)坂田街道雪崗路 2018 號天安
云谷產(chǎn)業(yè)園一期 3 棟 A 座 18、19、20 層
主營業(yè)務 公司屬計算機、通信和其他電子設備制造
業(yè)，主要產(chǎn)品和服務為 LED 全彩顯示屏、
LED 顯示屏酒店運營服務和會務等
法定代表人 丁彥輝
董事會秘書 張文磊
聯(lián)系電話 0755-28794126
傳真 0755-28792955
本次證券發(fā)行類型 首次公開發(fā)行股票
本次證券上市時間 2014 年 08 月 1 日
本次證券上市地點 深圳證券交易所
四、保薦工作概述
（一）盡職推薦階段
光大證券積極組織協(xié)調(diào)各中介機構參與證券發(fā)行上市的相關工作。具體工作
包括：按照法律、行政法規(guī)和中國證監(jiān)會的規(guī)定，對艾比森進行盡職調(diào)查；統(tǒng)籌
首次公開發(fā)行上市的各項準備工作，按照各方確定的工作時間表推進相關工作，
并對艾比森進行發(fā)行上市輔導；根據(jù)艾比森的委托，組織編制申請文件及相關其
他文件；按照保薦機構的執(zhí)業(yè)規(guī)范，通過立項、內(nèi)核程序，將全套申請文件向中
國證監(jiān)會推薦上報。
（二）證監(jiān)會審核、發(fā)行及上市階段
光大證券組織艾比森及各中介機構對中國證監(jiān)會的反饋意見進行答復；按照
中國證監(jiān)會的要求對涉及本次證券發(fā)行上市的特定事項進行盡職調(diào)查或者核查；
根據(jù)中國證監(jiān)會的反饋和艾比森情況的變化，統(tǒng)籌修訂首次公開發(fā)行有關的文
件；指定保薦代表人與中國證監(jiān)會職能部門進行專業(yè)溝通，保薦代表人在發(fā)行審
核委員會會議上接受委員質(zhì)詢；根據(jù)中國證監(jiān)會的批準，與艾比森共同確定發(fā)行
方案、價格和時間安排；協(xié)助艾比森順利完成股票發(fā)行及上市工作。
（三）持續(xù)督導階段
在持續(xù)督導期間，保薦機構針對公司具體情況確定了持續(xù)督導的內(nèi)容和重
點，主要包括以下具體工作：督導艾比森規(guī)范運作，關注公司內(nèi)部控制制度建設
和內(nèi)部控制運行情況；督導艾比森募集資金使用，并為募集資金的使用出具核查
意見；督導上市公司完善并有效執(zhí)行保證關聯(lián)交易公允性和合規(guī)性的制度；督導
艾比森履行信息披露義務，審閱信息披露文件；按照證監(jiān)會和交易所的要求定期
對艾比森進行現(xiàn)場檢查，及時報送持續(xù)督導現(xiàn)場檢查報告及跟蹤報告等相關文
件。
五、履行保薦職責期間發(fā)生的重大事項及處理情況
艾比森于 2014 年 8 月首次公開發(fā)行 1,966 萬股人民幣普通股（A 股），其中
發(fā)行新股數(shù)量為 1,547 萬股，老股轉(zhuǎn)讓數(shù)量為 419 萬股，發(fā)行價格為 18.43 元/
股，共募集資金 28,511.21 萬元，扣除發(fā)行費用后募集資金凈額為 26,066.17 萬元。
截止 2017 年 12 月 31 日，公司對募集資金項目累計投入 16,824.46 萬元，補充流
動資金人民幣 7,445.86 萬元，合計已使用 24,270.32 萬元，募集資金余額為人民
幣 2,127.19 萬元（含利息收入凈額）。
根據(jù)公司招股說明書披露的募集資金用途，本次發(fā)行募集資金將投資于三個
項目：
1、投資 14,588.10 萬元用于 LED 顯示屏建設項目；
2、投資 5,995.16 萬元用于 LED 照明產(chǎn)品建設項目；
3、投資 5,482.91 萬元用于 LED 技術研發(fā)中心建設項目。
持續(xù)督導期間，部分募投項目投資進度偏慢及未達到預計效益，募集資金投
資項目經(jīng)過如下調(diào)整：
1、2015 年：終止 LED 照明產(chǎn)品建設募投項目及調(diào)整 LED 技術研發(fā)中心建
設項目
經(jīng)公司2015年第二屆董事會第十四次會議、第二屆監(jiān)事會第十次會議審議通
過及公司2015年第二次臨時股東大會審議批準。公司決定終止LED照明產(chǎn)品建設
項目并調(diào)整LED技術研發(fā)中心建設項目（其中與LED照明產(chǎn)品研發(fā)相關的投入被
終止并用于永久補充流動資金），并將相關募集資金永久補充流動資金。公司獨
立董事和保薦機構均發(fā)表了同意意見。
變更募投項目的原因：公司于 2010 年成立 LED 照明事業(yè)部，開始涉足 LED
照明業(yè)務。2010 年成立 LED 照明事業(yè)部的時候，LED 照明作為綠色節(jié)能產(chǎn)品，
深受整個市場的追捧，當時公司通過廣泛調(diào)研，認為 LED 照明行業(yè)未來有很大
的發(fā)展前景，市場規(guī)模會不斷擴大，中國制造在此領域有先天優(yōu)勢。但是 LED
照明行業(yè)由于沒有較高的技術和資金門檻，大量企業(yè)和資金開始不斷進入這個領
域，該行業(yè)在近年來產(chǎn)能快速擴張，產(chǎn)品價格不斷下跌，除少數(shù)有品牌、技術和
渠道的公司外，絕大多數(shù)企業(yè)主要靠價格手段競爭，行業(yè)的毛利率普遍很低。公
司經(jīng)過近幾年的不斷辛苦努力經(jīng)營，LED 照明業(yè)務雖然有一定增長，但整體上
增長緩慢，2012 至 2014 年銷售收入分別為 3,231.27 萬元、3,950.30 萬元和 4,206.08
萬元，而同期毛利率則不斷降低，2012 年到 2014 年分別為 20.21%、11.61%和
5.22%，2015 年一季度 LED 照明產(chǎn)品訂單僅約 640 萬。公司從涉足 LED 照明業(yè)
務以來不僅沒有獲得盈利，并且每年都有一定程度的虧損,從市場的競爭狀況和
公司的資源能力上看，短期依然無法改變現(xiàn)狀。因此，如果繼續(xù)投入 LED 照明
業(yè)務，只會拖累主業(yè)，損害公司和股東的利益。鑒于上述原因，為提高募集資金
使用效率，促使公司經(jīng)營及股東利益最大化，經(jīng)審慎研究，公司決定終止 LED
照明產(chǎn)品建設項目。
2、2016 年：募集資金投資項目延期
2016 年 4 月 8 日召開的公司第二屆董事會第二十四次會議，第二屆監(jiān)事會
第十六次會議，審議通過了《關于部分募集資金投資項目延期的議案》，決定在
各項目投資總額和建設規(guī)模不變的情況下，對 LED 技術研發(fā)中心建設項目的達
到預定可使用狀態(tài)日期進行調(diào)整，由原預計達到可使用狀態(tài) 2015 年 12 月 31 日
延期至 2016 年 12 月 31 日。公司獨立董事和保薦機構均發(fā)表了同意意見。
募集資金投資項目延期的原因：
在2015年度內(nèi)，因公司生產(chǎn)基地搬遷后續(xù)調(diào)整恢復及公司總部計劃搬遷的原
因，加上市場變化及公司對研發(fā)資源進行整合調(diào)整，為了使募集資金效率最大化
地使用，避免公司和股東利益受到損害，此項目下的研發(fā)設備購置等相關費用支
出未能按前期計劃的時間進度進行，從而使得這個項目進度放緩。
3、2017 年：募集資金投資項目延期
2017 年 4 月 7 日召開的公司第三屆董事會第六次會議及第三屆監(jiān)事會第二
次會議審議通過了《關于部分募集資金投資項目延期的議案》，決定在各項目投
資總額和建設規(guī)模不變的情況下，對 LED 技術研發(fā)中心建設項目期限延長至
2017 年 12 月 31 日。公司獨立董事和保薦機構均發(fā)表了同意意見。
募集資金投資項目延期的原因：
隨著 LED 顯示屏行業(yè)技術的快速進步，原計劃采購的設備已經(jīng)與研發(fā)實際
需要脫節(jié)，同時考慮到深圳相較于惠州在吸引人才方面具有較大優(yōu)勢，所以在深
圳總部也保留了部分研發(fā)人員和研發(fā)資源，導致在惠州子公司的研發(fā)投入未達到
預期進度，2017 年度公司將加大惠州子公司研發(fā)投入。
4、2018 年：募集資金投資項目延期
2018 年 4 月 13 日召開的第三屆董事會第二十次會議及第三屆監(jiān)事會第十一
次會議，審議通過了《關于部分募集資金投資項目延期的議案》，決定在各項目
投資總額和建設規(guī)模不變的情況下，對 LED 技術研發(fā)中心建設項目期限延長至
2018 年 12 月 31 日。公司獨立董事和保薦機構均發(fā)表了同意意見。
募集資金投資項目延期的原因：
由于 LED 顯示屏行業(yè)技術更新較快，公司原計劃采購的生產(chǎn)設備已經(jīng)不符
合當前市場需求，公司依據(jù)最新市場情況適當調(diào)整了采購計劃；公司在惠州子公
司和深圳總部均開展技術研發(fā)工作，惠州子公司招聘研發(fā)人員未達到預期人數(shù)，
因此，公司技術研發(fā)中心項目進展緩慢。2018 年度公司將繼續(xù)加大技術研發(fā)中
心建設項目的投入，以盡快完成技術研發(fā)中心項目建設。
六、發(fā)行人配合保薦工作情況的說明及評價
在本保薦機構對艾比森履行保薦工作職責期間，艾比森能夠較好地配合盡職
推薦和證券上市后的持續(xù)督導工作。
艾比森能夠按照本保薦機構的要求提供與盡職調(diào)查內(nèi)容有關的原始書面材
料、副本材料等。艾比森在工作過程中為本保薦機構進行保薦工作提供了必要的
設施、場地或其他便利條件并配備足夠的工作人員，有效協(xié)調(diào)公司各部門配合本
保薦機構的工作，保證了本保薦機構相關工作的順利進行。
七、證券服務機構參與證券發(fā)行上市相關工作情況的說明及評價
在發(fā)行上市及持續(xù)督導期間，公司聘請的北京市中銀（深圳）律師事務所、
北京德恒（深圳）律師事務所、大華會計師事務所（特殊普通合伙）等證券服務
機構均能勤勉、盡職的履行各自相應的工作職責。在本保薦機構的盡職推薦過程
中，公司聘請的證券服務機構能夠按照有關法律法規(guī)的規(guī)定出具專業(yè)意見，并能
夠積極配合保薦機構的協(xié)調(diào)和核查工作。在本保薦機構對公司的持續(xù)督導期間，
公司聘請的證券服務機構根據(jù)交易所的要求及時出具有關專業(yè)意見。
八、中國證監(jiān)會要求的其他事項
無
（以下無正文）
（此頁無正文，為《光大證券股份有限公司關于深圳市艾比森光電股份有限公司
IPO 項目保薦總結(jié)報告書》之簽署頁）
保薦代表人簽名： _________________ _________________
楊小虎 韋東
法定代表人簽名： _________________
周健男
保薦機構： 光大證券股份有限公司
2018 年 4 月 16 日